Qu'est-ce que le ratio d'équité?

Le ratio de fonds propres est une mesure financière qui mesure le montant de l'effet de levier utilisé par une entreprise. Il utilise les investissements dans les actifs et le montant des capitaux propres pour déterminer dans quelle mesure une entreprise gère ses dettes et finance ses besoins en actifs.

Un faible ratio de fonds propres signifie que l'entreprise a principalement utilisé la dette pour acquérir des actifs, ce qui est largement considéré comme une indication d'un plus grand risque financier. Les ratios de fonds propres avec une valeur plus élevée indiquent généralement qu'une entreprise a effectivement financé ses besoins en actifs avec un montant minimal d'endettement.

Sommaire:

• Le ratio de fonds propres utilise le total des actifs d'une entreprise (courants et non courants) et le total des fonds propres pour aider à indiquer dans quelle mesure l'entreprise est endettée :dans quelle mesure elle finance efficacement les besoins en actifs sans recourir à la dette.
• La formule est simple :Total Equity / Total Assets
• Les ratios de fonds propres inférieurs ou égaux à 0,50 sont considérés comme des sociétés à effet de levier ; ceux avec des ratios de 0,50 et plus sont considérés comme prudents, car ils détiennent plus de financement à partir de capitaux propres que de dette.

Formule pour le ratio des capitaux propres

Regardons un exemple pour mieux comprendre comment fonctionne le ratio. Pour cet exemple, L'actif total de la société XYZ (courant et non courant) est évalué à 50 $, 000, et le montant total de ses capitaux propres (ou propriétaire) est de 22 $ 000. En utilisant la formule ci-dessus :

Le ratio résultant ci-dessus est le signe d'une entreprise qui a fait levier sur ses dettes. Il détient un peu plus de dettes (28 $, 000) que les capitaux propres des actionnaires, mais seulement de 6 $, 000.

Importance d'une valeur de ratio d'équité

Toute entreprise dont le ratio de fonds propres est égal ou inférieur à 0,50 est considérée comme une entreprise à effet de levier. Plus la valeur est élevée, moins l'entreprise est endettée. Inversement, une entreprise dont le ratio de fonds propres est égal ou supérieur à 0,50 est considérée comme une entreprise prudente car elle accède à plus de financement par les capitaux propres des actionnaires ils font de la dette.

Les investisseurs ont tendance à rechercher des sociétés qui se situent dans la fourchette conservatrice car elles sont moins risquées; ces entreprises savent comment réunir et financer leurs besoins en actifs sans s'endetter substantiellement. Les établissements de crédit sont également plus susceptibles d'accorder des crédits aux entreprises dont le ratio est plus élevé. Plus le rapport est élevé, plus l'indication est forte que l'argent est géré efficacement et que l'entreprise sera en mesure de rembourser ses dettes en temps opportun.

Une valeur de ratio élevée montre également qu'une entreprise est, tout autour, plus fort financièrement et bénéficie d'une plus grande position de solvabilité à long termeSolvabilitéLa solvabilité est la capacité d'une entreprise à faire face à ses obligations financières à long terme. Lorsque les analystes souhaitent en savoir plus sur la solvabilité d'une entreprise, ils examinent la valeur totale de ses actifs par rapport au total des passifs détenus. que les entreprises avec des ratios inférieurs.

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