Indice directionnel moyen (ADX)

Qu'est-ce que l'indice directionnel moyen (ADX) ?

L'indice directionnel moyen (ADX) est un indicateur d'analyse technique utilisé par certains traders pour déterminer la force d'une tendance.

La tendance peut être à la hausse ou à la baisse, et ceci est montré par deux indicateurs d'accompagnement, l'indicateur de direction négatif (-DI) et l'indicateur de direction positif (+DI). Par conséquent, l'ADX comprend généralement trois lignes distinctes. Ceux-ci sont utilisés pour aider à évaluer si une transaction doit être prise longue ou courte, ou si un commerce doit être pris du tout.

Points clés à retenir

• Conçu par Welles Wilder pour les graphiques quotidiens des matières premières, l'ADX est maintenant utilisé sur plusieurs marchés par les traders techniques pour juger de la force d'une tendance.
• L'ADX utilise un indicateur directionnel positif (+DI) et négatif (-DI) en plus de la ligne de tendance.
• La tendance est forte lorsque l'ADX est au-dessus de 25 ; la tendance est faible ou le prix est sans tendance lorsque l'ADX est inférieur à 20, selon Wilder.
• Non tendance ne signifie pas que le prix ne bouge pas. Ce n'est peut-être pas, mais le prix pourrait également changer de tendance ou être trop volatil pour qu'une direction claire soit présente.

Les formules d'indice directionnel moyen (ADX)

L'ADX nécessite une séquence de calculs en raison des multiples lignes de l'indicateur.

​+DI=(ATR lissé +DM​)×100-DI=(ATR lissé -DM​)×100DX=(∣+DI+-DI∣∣+DI−-DI∣​)×100ADX=14(ADX antérieur× 13)+Current ADX​où :+DM (Mouvement Directionnel)=Courant Haut−PHPH=Précédent Haut-DM=Précédent Bas−Courant Bas Lissé +/-DM=∑t=114​DM−(14∑t=114​DM ​)+CDMCDM=Current DMATR=Average True Range​

Calcul de l'indice de mouvement directionnel moyen (ADX)

1. Calculer +DM, -DM, et la vraie plage (TR) pour chaque période. Quatorze périodes sont généralement utilisées.
2. +DM =haut actuel - haut précédent.
3. -DM =bas précédent - bas actuel.
4. Utilisez +DM lorsque le niveau actuel est haut - précédent haut> précédent bas - actuel bas. Utilisez -DM lorsque bas précédent - bas actuel> haut actuel - haut précédent.
5. TR est le plus grand du courant haut - courant bas, plus haut actuel - clôture précédente, ou bas actuel - clôture précédente.
6. Lisser les moyennes sur 14 périodes de +DM, -DM, et TR—la formule TR est ci-dessous. Insérez les valeurs -DM et +DM pour calculer les moyennes lissées de celles-ci.
7. 14 premiers TR =somme des 14 premières lectures TR.
8. Valeur 14TR suivante =premier 14TR - (avant 14TR/14) + TR actuel.
9. Prochain, divisez la valeur +DM lissée par la valeur TR lissée pour obtenir +DI. Multipliez par 100.
10. Divisez la valeur -DM lissée par la valeur TR lissée pour obtenir -DI. Multipliez par 100.
11. L'indice de mouvement directionnel (DMI) est +DI moins -DI, divisé par la somme de +DI et -DI (toutes les valeurs absolues). Multipliez par 100.
12. Pour obtenir l'ADX, continuer à calculer les valeurs DX pendant au moins 14 périodes. Puis, lisser les résultats pour obtenir ADX.
13. Premier ADX =somme 14 périodes de DX / 14.
14. Après ça, ADX =((ADX antérieur * 13) + DX actuel) / 14.

Que vous dit l'indice directionnel moyen (ADX) ?

L'ADX, indicateur directionnel négatif (-DI), et l'indicateur directionnel positif (+DI) sont des indicateurs de dynamique. L'ADX aide les investisseurs à déterminer la force de la tendance, tandis que -DI et +DI aident à déterminer la direction de la tendance.

L'ADX identifie une tendance forte lorsque l'ADX est supérieur à 25 et une tendance faible lorsque l'ADX est inférieur à 20. Les croisements des lignes -DI et +DI peuvent être utilisés pour générer des signaux commerciaux. Par exemple, si la ligne +DI passe au dessus de la ligne -DI et que l'ADX est au dessus de 20, ou idéalement au-dessus de 25, alors c'est un signal potentiel d'achat. D'autre part, si le -DI passe au dessus du +DI, et l'ADX est supérieur à 20 ou 25, alors c'est une opportunité d'entrer dans un commerce à découvert potentiel.

Les croisements peuvent également être utilisés pour quitter les transactions en cours. Par exemple, si long, sortir lorsque le -DI passe au-dessus du +DI. Pendant ce temps, lorsque l'ADX est inférieur à 20, l'indicateur signale que le prix est sans tendance et que ce n'est peut-être pas le moment idéal pour entrer dans une transaction.

L'indice directionnel moyen (ADX) par rapport à l'indicateur Aroon

L'indicateur ADX est composé d'un total de trois lignes, tandis que l'indicateur Aroon est composé de deux.

Les deux indicateurs sont similaires en ce qu'ils ont tous deux des lignes représentant un mouvement positif et négatif, qui aide à identifier la direction de la tendance. La lecture/le niveau d'Aroon aide également à déterminer la force de la tendance, comme le fait l'ADX. Les calculs sont cependant différents, les croisements sur chacun des indicateurs se produiront donc à des moments différents.

Limitations de l'utilisation de l'indice directionnel moyen (ADX)

Les croisements peuvent se produire fréquemment, parfois trop souvent, entraînant de la confusion et potentiellement une perte d'argent sur des transactions qui vont rapidement dans l'autre sens. Ceux-ci sont appelés faux signaux et sont plus fréquents lorsque les valeurs ADX sont inférieures à 25. Cela dit, parfois l'ADX atteint plus de 25, mais n'est là que temporairement, puis s'inverse avec le prix.

Comme tout indicateur, l'ADX doit être combiné à l'analyse des prix et potentiellement à d'autres indicateurs pour aider à filtrer les signaux et à contrôler les risques.