Quand une rénovation domiciliaire a-t-elle un sens financier ?

Chère Carrie,

Nous sommes dans la fin de la trentaine et avons acheté notre maison il y a trois ans. Après avoir passé tant de temps à la maison au cours de la dernière année, il y a des choses que nous aimerions améliorer, mais nous envisageons d'investir de l'argent dans une rénovation pour le moment. Vos pensées ?

—Un lecteur

Cher lecteur,

Il n'y a rien de tel que d'être à la maison 24h/24 et 7j/7 pour faire ressortir les défauts de n'importe quel espace. Peu importe à quel point vous aimez votre maison, il semble toujours y avoir quelque chose à améliorer. Et l'année dernière, alors que de plus en plus de personnes devaient transformer leur cuisine en bureau ou avaient besoin d'espace supplémentaire pour les enfants coincés à la maison, l'industrie de la rénovation a connu une augmentation correspondante de son activité, selon la National Kitchen and Bath Association.

Mais que vous envisagiez une mise à niveau mineure, une rénovation majeure ou même un ajout, ce n'est jamais une décision facile. Il y a ce que vous pouvez vous permettre, bien sûr. Ensuite, il y a le temps et les tracas. Mais il y a aussi un côté émotionnel.

Votre maison n'est pas seulement un espace pratique pour ranger vos affaires. Pour certaines personnes, une maison représente la stabilité et le confort. Pour d'autres, c'est le statut ou le style. Beaucoup considèrent la rénovation domiciliaire comme un investissement qui produira un rendement lors de la vente. Pour vous, cela peut être tout ce qui précède.

Mais peu importe comment vous le voyez, votre maison est avant tout l'endroit où vous vivez. Il y a beaucoup à considérer, à la fois pratique et personnel. Donc, avant de vous lancer sérieusement dans vos projets, voici quelques points à discuter et à décider.

De quoi avez-vous besoin et pourquoi ?

Commençons par la pratique. Pourquoi souhaitez-vous valoriser votre espace ? Plus d'espace pour travailler ? Une meilleure efficacité ? Ou est-ce pour mettre à niveau ou moderniser pour créer un sentiment différent ? Fait intéressant, selon un rapport de 2019 de la National Association of Realtors (NAR), 32 % des propriétaires déclarent que le résultat le plus important de la rénovation est la fonctionnalité et l'habitabilité. Seuls 16 % considèrent la beauté et l'esthétique comme les éléments les plus importants.

Combien de remodelage faudra-t-il pour vous donner la fonctionnalité que vous souhaitez ? Ajouter une chambre est un gros engagement financier. Un remodelage cosmétique est généralement beaucoup moins coûteux, mais peut ne pas vous donner ce dont vous avez besoin. Si vous allez dépenser de l'argent et du temps, assurez-vous d'obtenir le résultat souhaité.

Comment la rénovation vous fera-t-elle sentir ?

Connaissez-vous le Joy Score ? C'est ainsi que le NAR a permis aux propriétaires d'évaluer leur satisfaction à l'égard d'une rénovation.

Dans le rapport que j'ai mentionné ci-dessus, une mise à niveau de la cuisine a été notée 9,7 sur une échelle de 10 points. La conversion d'un sous-sol en espace de vie a obtenu un score de 9,5, tandis qu'une simple rénovation de placard a obtenu un score de joie de 10. En plus des considérations utilitaires, votre rénovation vous rendra-t-elle plus heureux d'être chez vous ?

Combien cela coûtera-t-il ?

C'est là que l'émotion doit prendre le pas sur les faits et les chiffres. Les coûts de rénovation varient selon l'endroit où vous habitez. Par exemple, le coût moyen d'une rénovation de cuisine aux États-Unis est d'environ 23 000 $, mais en Californie, il dépasse 80 000 $. Vous voudrez peut-être consulter un calculateur de remodelage en ligne qui propose des estimations par code postal pour avoir une idée de ce à quoi vous pourriez vous attendre, ce qui peut vous ouvrir les yeux !

Un mot au sage :On estime que près de la moitié des rénovations domiciliaires dépassent le budget. Donc, même si quelque chose semble abordable, envisagez d'ajouter environ 20 % supplémentaires pour les dépassements de projet.

Comment allez-vous le payer ?

Bien que vous puissiez couvrir certaines choses comme les appareils électroménagers et les matériaux grâce à vos économies ou les mettre sur une carte de crédit que vous pouvez rembourser rapidement, quelles sont vos options pour couvrir des dépenses plus importantes ?

On me demande parfois s'il est sage de puiser dans un compte de retraite sous forme de retrait anticipé ou de prêt 401(k). Pour moi, ni l'un ni l'autre n'est un bon choix. Tout d'abord, lorsque vous retirez de l'argent d'un compte de retraite sous quelque forme que ce soit, vous mettez en péril votre avenir. Mais au-delà de cela, il y a d'autres drapeaux rouges pour chacun.

Un retrait anticipé vous soumet à une pénalité de 10 % ainsi qu'à l'impôt sur le revenu ordinaire. Et le retrait pourrait en fait vous faire passer dans une tranche d'imposition plus élevée. Bien que la raison d'être d'un prêt 401(k) soit que c'est votre argent, que les taux d'intérêt sont assez bas et que vous vous payez les intérêts, il y a le risque que vous ne puissiez pas le rembourser à temps, ce qui peut également générer taxes et pénalités.

Puisque vous êtes propriétaire de votre maison, vous pourriez envisager une marge de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC). Les HELOC sont généralement à faible taux d'intérêt et vous ne payez des intérêts que sur ce que vous empruntez réellement. De plus, en vertu des lois fiscales en vigueur, les intérêts peuvent toujours être déductibles d'impôt si votre dette totale garantie par la maison est de 750 000 $ ou moins et que vous l'utilisez pour améliorer votre maison.

Un refinancement par encaissement est une autre option si vous disposez d'une valeur nette suffisante. Avec ce type de prêt, vous empruntez plus que le solde principal de votre hypothèque existante, utilisez le produit pour rembourser cette hypothèque et mettez l'argent supplémentaire dans votre rénovation. Cependant, cela peut être une option plus coûteuse qu'un HELOC.

Ne vous mettez pas au-dessus de votre tête

Bien que les faibles taux d'intérêt d'aujourd'hui puissent rendre les emprunts sur la valeur nette de la maison attrayants, assurez-vous de calculer votre endettement avant d'aller trop loin. En règle générale, pas plus de 28 % de votre revenu avant impôt ne doit être affecté à l'endettement immobilier et pas plus de 36 % à l'ensemble de la dette.

Vous aimerez peut-être votre rénovation maintenant, mais si vous l'étendez trop, le payer pourrait entraîner des difficultés financières plus tard. Encore plus douloureux si cela vous empêche d'épargner pour d'autres objectifs importants.

Soyez réaliste quant au remboursement de votre argent

Si vous considérez une rénovation comme un investissement, soyez réaliste quant au rendement potentiel. Encore une fois, le NAR offre quelques idées. Par exemple, vous pourriez être en mesure de récupérer entièrement le coût de la finition des planchers de bois franc, tandis qu'une rénovation de chambre pourrait rapporter beaucoup moins. À moins que vous ne prévoyiez de vendre immédiatement, le retour sur investissement est probablement la considération la moins importante.

Je ne peux pas vous dire s'il est logique pour vous de rénover, mais je peux vous encourager à examiner attentivement les problèmes financiers et émotionnels. Cela peut sembler simpliste, mais si votre rénovation augmente votre plaisir quotidien de votre maison ainsi que sa fonctionnalité, vous vous sentirez mieux sur le coût.

Vous avez une question sur les finances personnelles ? Envoyez-nous un e-mail à [email protected]. Carrie ne peut pas répondre directement aux questions, mais votre sujet pourrait être pris en compte pour un futur article. Pour les questions sur le compte Schwab et les demandes générales, contactez   Chouchou.