Graphiques de gains vs diagrammes de profits et pertes

Les investisseurs utilisent des graphiques de gains par rapport aux diagrammes de profits et pertes pour déterminer les rendements du trading d'options. Les gains d'options sont simplement la récompense ou le rendement que l'on peut attendre d'un investissement ou d'une implication dans le trading d'options. On peut soit gagner un profit sur le montant investi, soit, en cas de conditions défavorables, subir une perte. Un gain d'options est représenté soit graphiquement à travers un graphique de gain, soit schématiquement à travers un diagramme de profits et pertes.

Sommaire

• Les gains d'options font référence à la récompense ou au rendement obtenu en investissant ou en étant impliqué dans le trading d'options.
• Les graphiques de gains sont la représentation graphique d'un gain d'options. Ils sont souvent aussi appelés « graphiques de risque ».
• Les diagrammes de profits et pertes sont la représentation schématique d'un paiement d'options, c'est à dire., le profit réalisé ou la perte subie sur l'investissement réalisé.

Que sont les graphiques de gains ?

Les graphiques de gains sont la représentation graphique d'un gain d'options. Ils sont souvent aussi appelés « graphiques de risque ». L'axe des abscisses représente le prix au comptant de l'option d'achat ou de vente sur actionsPrix au comptantLe prix au comptant est le prix du marché actuel d'un titre, devise, ou un produit disponible pour être acheté/vendu pour un règlement immédiat. En d'autres termes, c'est le prix auquel les vendeurs et les acheteurs évaluent un actif en ce moment., alors que l'axe des y représente le profit/la perte que l'on tire des options d'achat d'actions. Le graphique des gains ressemble au schéma illustré ci-dessous :

Que sont les diagrammes de profits et pertes ?

Les diagrammes de profits et pertes sont la représentation schématique d'un paiement d'options, c'est à dire., le profit réalisé ou la perte subie sur l'investissement réalisé. Le diagramme ci-dessous montre un diagramme de profits et pertes pour une "option d'achat longue".

L'axe vertical indique les profits/pertes gagnés ou encourus. Tous les montants au-dessus du niveau zéro représentent un profit réalisé, et tous les montants inférieurs au niveau zéro représentent une perte subie. L'axe horizontal indique l'évolution du cours de l'action optionnelle, qui augmente au fur et à mesure que le graphique se déplace vers la droite.

D'habitude, dans un diagramme de pertes et profits d'options, la ligne bleue, comme celui montré dans le schéma ci-dessus, est la ligne de profits et pertes. Le point où la ligne des profits et pertes coupe la ligne du cours de l'action, indiqué par la ligne rouge dans le schéma ci-dessus, est appelé le « seuil de rentabilité Seuil de rentabilité (BEP) Le seuil de rentabilité (BEP) est un terme comptable qui fait référence à la situation dans laquelle les revenus et les dépenses d'une entreprise étaient égaux au cours d'une période comptable spécifique. Cela signifie qu'il n'y a pas eu de bénéfices nets ni de pertes nettes pour l'entreprise - elle a « équilibré ». Le BEP peut également faire référence aux revenus qui doivent être atteints afin de compenser les dépenses encourues.

Le seuil de rentabilité dans un diagramme de profits et pertes est le point où une stratégie d'options ne ferait aucun profit ni n'encourrait de pertes. Au-delà de ce point, il s'agit soit d'un profit gagné, soit d'une perte subie. Il existe quatre situations de base qui sont généralement représentées par des diagrammes de profits et pertes. L'un d'eux, Comme montré ci-dessus, est le diagramme d'option d'achat long. Les trois autres situations sont :

• Diagramme d'option de vente longue
• Diagramme d'option d'achat court
• Diagramme des options de vente à découvert

Les quatre situations sont les formes de base d'un diagramme de profits et pertes associé à la négociation d'options. L'exemple le plus courant d'une telle situation est la « stratégie du condor de fer ». La stratégie est illustrée dans le schéma ci-dessous :

La stratégie du condor de ferIron CondorLe condor de fer est une stratégie de trading d'options qui utilise deux spreads, tous deux verticaux. L'un est un appel (qui est l'option d'achat), et l'autre est un put est une combinaison de la vente d'une option d'achat d'actions et d'une option d'achat d'actions et de l'achat d'une option d'achat d'actions et d'une option d'achat d'actions, Tout en même temps. Ici, la stratégie d'options est telle que le profit n'est réalisé que jusqu'à une certaine limite - comme spécifié par les coches rouges sur le diagramme ci-dessus. Cependant, si le cours de l'option augmente ou diminue de manière significative au-delà des limites, la stratégie commencera à subir une perte.

Ressources supplémentaires sur les graphiques de gains par rapport aux diagrammes de profits et pertes

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