Quand vous devez déclarer faillite

La faillite est conçue pour donner aux gens un nouveau départ lorsqu'ils en ont besoin, mais c'est un dernier recours. Voici tout ce que vous devez savoir sur le dépôt de bilan.

Ce n'est jamais amusant d'envisager de déclarer faillite. Mais, croyez-le ou non, la faillite peut être une décision financière intelligente dans certaines situations. La faillite est conçue pour donner aux gens un nouveau départ quand ils en ont besoin. Et si vous déposez le bilan, vous faites un grand pas vers la maîtrise de vos finances. C'est toujours un objectif responsable.

Mais c'est une décision grave avec des conséquences. Votre cote de crédit baisse considérablement (comme vous le savez peut-être déjà) et vos habitudes de dépenses devront peut-être changer. Comment savoir si les avantages de la faillite l'emportent sur les inconvénients ?

Tout d'abord, connaître les bases de ce que fait la faillite. La faillite ne fait généralement pas éliminer toutes vos dettes. Les tribunaux traitent différemment les différents types de dettes.

Voici les dettes que la faillite n'effacera PAS :

• Prêts étudiants, qu'ils soient publics ou privés. Vous pouvez obtenir un allégement des remboursements de prêts étudiants, mais il s'agit d'un processus distinct
• Impôts sur le revenu que vous devez. Il existe des options de paiement pour les arriérés d'impôts. Tout comme les prêts étudiants, cependant, les paiements d'impôt sur le revenu ont un processus qui leur est propre
• Pension alimentaire et pension alimentaire
• Amendes judiciaires ou autres sanctions légales (telles que des contraventions)
• Dettes envers des organismes gouvernementaux
• Dettes pour blessures corporelles ou décès causés par l'alcool au volant
• Toutes les dettes que vous oubliez d'énumérer dans les documents de faillite

Voici les dettes que la faillite PEUT effacer ou rendre plus faciles à payer au fil du temps :

• Dette de carte de crédit
• Hypothèques
• Prêts automobiles et obligations de location
• Dettes médicales
• Obligations relatives aux baux d'appartement et de maison
• Factures d'électricité
• Jugements de procès
• Prêts personnels

Mais la dette elle-même ne fait pas automatiquement de la faillite la meilleure option. Si l'une ou l'ensemble des circonstances suivantes s'applique à vous, il est peut-être temps de déposer :

Les créanciers vous poursuivent pour des dettes impayées

Si les créanciers ont déjà transmis votre dette à une agence de recouvrement, ils peuvent passer à l'étape suivante :une action en justice. Les poursuites pour recouvrement de créances ne valent généralement pas la peine d'être portées devant les tribunaux. Vous vous retrouverez avec des frais de justice à craindre.

La faillite placera une « suspension » automatique sur votre compte. Il s'agit d'une ordonnance du tribunal obligeant les créanciers à cesser toute activité de recouvrement, y compris les poursuites.

La dette de carte de crédit est une dette « non garantie ». Cela signifie que les créanciers ne peuvent reprendre possession d'aucun article si vous ne le payez pas. La faillite efface généralement les cartes de crédit et autres dettes non garanties.

Si vos services publics sont sur le point d'être déconnectés, la faillite peut également les empêcher d'être coupés.

Vous faites face à une saisie immobilière et/ou à une reprise de possession de voiture

La faillite peut suspendre toute activité de reprise de possession ou de saisie, tout comme elle le peut pour les recouvrements de cartes de crédit. Mais ce séjour est un peu plus compliqué.

L'argent que vous devez sur les maisons et les voitures peut être une dette «garantie» ou une dette pour laquelle un créancier peut reprendre possession de la propriété. C'est le cas si un créancier a un privilège sur votre maison ou votre voiture. Un privilège est essentiellement une créance sur votre propriété indiquant que le créancier peut la reprendre si vous ne faites pas de paiements. Vous devrez peut-être lire les petits caractères ou consulter un professionnel si vous ne savez pas si les créanciers ont un privilège sur votre maison. La faillite peut effacer ce que vous devez, mais elle ne peut pas empêcher les créanciers titulaires d'un privilège de reprendre possession de la propriété.

Ne pas paniquer! Dans de nombreux cas, vous pouvez conserver votre maison même après avoir déposé votre dossier. Un type de faillite personnelle, la faillite du chapitre 13, vous donne le temps de rattraper votre retard sur les versements hypothécaires. La propriété que vous conservez dépend également des lois d'"exemption" de faillite de votre État - chaque État a des règles différentes sur les propriétés qui sont exemptées des réclamations des créanciers.

Votre salaire est saisi

La saisie-arrêt de salaire, ou les créanciers prenant un certain pourcentage de votre chèque de paie, peuvent être le résultat d'un procès ou d'une ordonnance du tribunal. La suspension automatique de la faillite mettra fin à la saisie-arrêt.

Vous payez tout par carte de crédit

Si vous remboursez vos dettes en vous endettant davantage, la faillite peut vous aider à briser le cycle. La faillite en vertu du chapitre 7, le type de faillite individuelle le plus courant, efface généralement la dette de carte de crédit.

Vous puisez dans un compte de retraite pour payer vos factures

Pensé que cela peut être tentant, réfléchissez-y à deux fois avant de vous tourner vers les fonds de retraite. La plupart des États protègent vos pensions, votre assurance-vie et vos comptes de retraite comme les IRA et les 401 (k) en cas de faillite. Vous pouvez déposer, contrôler le reste de vos factures et conserver les fonds de retraite. Vérifiez la législation spécifique de votre état pour savoir ce qui est protégé.

Rembourser vos dettes prendra cinq ans ou plus

Pour obtenir une image financière complète, calculez combien vous devez, à qui et quand vous pensez pouvoir rembourser ou combien de temps vous pouvez gérer des paiements réguliers modestes sans aller sous l'eau. Concentrez-vous sur les dettes que la faillite peut éventuellement acquitter, comme la dette de carte de crédit.

Si vous ne vous voyez pas faire une brèche dans les cinq ans, et encore moins tout rembourser, la faillite peut vous apporter un soulagement bien nécessaire.

Votre dette renouvelable dépasse votre revenu annuel

La dette renouvelable est toute dette à durée indéterminée ou sans date d'échéance. Les cartes de crédit, les marges de crédit personnelles et les marges de crédit sur valeur domiciliaire sont toutes des sources de dettes renouvelables. La dette « tourne » de mois en mois, même si vous payez un pourcentage chaque mois.

Vous avez tout essayé

Peut-être avez-vous déjà négocié avec vos créanciers un meilleur plan de paiement. Vous avez refinancé des prêts. Vous avez fait de votre mieux pour budgétiser et rechercher d'autres sources de revenus. Et vous avez exploré la consolidation, la gestion et le règlement de dettes.

Vous y êtes allé, vous avez fait tout ce qui précède ? Continuez à lire.

Étant donné que déclarer faillite prend du temps et affecte votre crédit, il est souvent considéré comme un dernier recours. Mais la station est là pour une raison. La vie arrive. Une dette médicale écrasante, par exemple, est une cause fréquente de faillite. Cependant, si les factures médicales vous stressent, vous avez peut-être plus d'options que vous ne le pensez.

Vous êtes éligible pour déposer

Nous aborderons les deux types de faillite individuelle (chapitre 7 et chapitre 13) en détail ci-dessous. Mais d'abord, découvrez si vous êtes admissible.

Pour l'un ou l'autre type de faillite, vous devriez être en retard de 90 jours sur toutes les dettes que vous devez acquitter.

La faillite du chapitre 7 exige que le revenu mensuel des déclarants soit inférieur le revenu mensuel médian pour leur état (et un ménage de leur taille). Pour calculer votre revenu médian, ajoutez votre revenu brut des six derniers mois et divisez par six. Déduisez ensuite les «dépenses raisonnables et admissibles». Cela comprend ce que vous dépensez chaque mois pour des produits essentiels comme l'épicerie, le logement et le transport. Le nombre restant est le revenu dont vous disposez pour rembourser vos dettes.

Voici une estimation de 2016 du revenu annuel médian des ménages par État. Divisez ce nombre par 12 pour voir si vous êtes en dessous de la moyenne.

Si votre revenu dépasse la limite, vous pourriez toujours être admissible à la faillite du chapitre 13.

Alors, en quoi les deux types sont-ils différents? Et lequel choisir ?

Faillite du chapitre 7

Autrement connu sous le nom de «faillite de liquidation», le chapitre 7 est conçu pour les personnes n'ayant aucun moyen de payer leurs factures autrement. Ce type de faillite rembourse autant que possible votre dette non garantie, y compris la dette de carte de crédit et les frais médicaux. Le tribunal "liquide" vos actifs en les convertissant en espèces pour rembourser vos créanciers.

Le processus prend de trois à six mois. C'est généralement beaucoup plus rapide que la faillite du chapitre 13. Vous pouvez conserver tous les actifs que votre état marque comme « exemptés ». Votre maison ou votre voiture, par exemple, peuvent ou non être exonérées selon l'état dans lequel vous vivez. S'ils ne sont pas exonérés, ils peuvent être collectés. Vous êtes plus susceptible de perdre des actifs si leur valeur nette (la valeur de la propriété moins le montant encore dû) est élevée.

Que faire si vous avez peu ou pas de revenus et peu (le cas échéant) d'actifs ? La faillite du chapitre 7 peut être le meilleur choix pour vous. Sachez cependant que le chapitre 7 n'efface pas les obligations des cosignataires que vous pourriez avoir sur un prêt.

Faillite en vertu du chapitre 13

Également connu sous le nom de «faillite de réorganisation» ou «faillite de salarié», le chapitre 13 est conçu pour les personnes qui ont un revenu constant et qui souhaitent conserver leur propriété. La faillite du chapitre 13 accorde aux déclarants un "délai de grâce" de trois à cinq ans pour effectuer le paiement de leurs dettes. Toutes les dettes restantes à la fin du délai de grâce sont acquittées.

Le plan du chapitre 13 est similaire à la consolidation de dettes. Contrairement au chapitre 7, ce plan vous permet de conserver vos actifs. Il peut effacer les mêmes dettes que le chapitre 7 peut effacer, ainsi que toutes les dettes d'un divorce (à l'exception de la pension alimentaire et de la pension alimentaire). Le tribunal déterminera la valeur de vos capitaux propres, examinera vos revenus et vos dépenses, et déterminera un montant et un calendrier de remboursement.

Si vous avez de l'argent qui rentre mais que vous avez besoin de gagner du temps et que vous voulez vous assurer de garder votre maison, la faillite du chapitre 13 peut être le meilleur choix pour vous. Le chapitre 13 protège également tous les cosignataires, tant que vous effectuez les paiements à temps.

Ce qu'il faut savoir avant de déposer

Ce n'est pas une décision à prendre à la légère (évidemment), alors considérez ce qui suit avant de déposer.

Votre crédit sera affecté

Une faillite du chapitre 7 reste sur votre dossier de crédit pendant 10 ans. Une faillite du chapitre 13 reste sur votre dossier de crédit pendant sept ans. Les scores peuvent chuter de 50 à 200 points (les scores plus élevés chuteront plus fortement). Vous pourriez avoir de la difficulté à obtenir certains prêts ou payer des taux d'intérêt plus élevés. Mais les gens ont réussi à obtenir un crédit et même acheté une maison après avoir déclaré faillite. Les bonnes pratiques de gestion de l'argent, à partir de maintenant, vont très loin.

Vous aurez une réunion ou deux au tribunal

Pour la faillite du chapitre 7, vous n'avez qu'à vous présenter une fois, à une audience appelée «assemblée des créanciers». Le syndic vous posera des questions sur les documents que vous avez déposés, y compris vos actifs et vos dettes. Les créanciers peuvent être présents ou non – ils ne le font généralement pas. Pour la faillite du chapitre 13, vous vous présentez deux fois au tribunal, pour l'assemblée des créanciers et une audience de confirmation supplémentaire.

Vous avez besoin d'un avocat

Techniquement, vous pouvez vous représenter, mais les experts ne recommandent pas de le faire. Le dépôt devient compliqué et prend du temps et de la recherche pour obtenir tous les faits exacts. Surtout avec une faillite du chapitre 13, le type le plus complexe, il y a des détails de la loi sur la faillite que seul un avocat peut naviguer. Les frais varient entre 2 000 $ et 4 000 $. Les frais peuvent sembler élevés, mais vous économiserez sur les pénalités que vous pourriez autrement payer. Le Barreau américain a un répertoire d'avocats spécialisés en faillite. Certains avocats proposent des premières consultations gratuites et vous pouvez même être éligible à une représentation pro bono. L'American Bankruptcy Institute tient une liste d'avocats de faillite pro bono dans chaque État.

La faillite fait partie d'un dossier public

Les prêteurs potentiels sauront que vous avez fait faillite dans le passé. Votre employeur, cependant, ne peut pas vous licencier pour avoir déclaré faillite.

Il y a des frais d'environ 300 $ pour déposer

Si le revenu de votre ménage est inférieur à 150 % du seuil de pauvreté, les frais peuvent être annulés.

Vous aurez des conseils financiers obligatoires

Le processus de dépôt de bilan comprend des leçons obligatoires sur la littératie financière. Vous suivez un cours avant de déposer votre dossier et un cours avant que votre faillite ne soit libérée.

Votre conjoint ne sera pas affecté

Votre conjoint n'a pas à déclarer faillite et votre dépôt n'affectera pas son crédit. L'exception est si vous avez besoin d'un allégement des dettes que vous avez contractées ensemble. Dans ce cas, vous pouvez déclarer conjointement faillite.

Vous devrez simultanément arrêter les paiements de factures

Une fois que vous aurez déposé votre dossier, vous devrez probablement arrêter tous les paiements de factures en même temps. Cela peut sembler étrange, mais tout paiement peut montrer que vous favorisez un créancier plutôt qu'un autre, ce que les créanciers n'aiment pas.

Dépôt de faillite, premiers pas

Si vous pensez être un candidat à la faillite, commencez à rassembler le plus d'informations possible le plus tôt possible. Bien que vous puissiez en apprendre beaucoup en ligne sur les avantages et les inconvénients de la faillite, et sur ce à quoi vous attendre si vous déposez un dossier, vous souhaiterez qu'un avocat spécialisé dans le domaine de la faillite procède réellement au dépôt.

Les frais de dépôt de bilan et les honoraires de votre avocat peuvent coûter entre 1 000 $ et plusieurs milliers de dollars, ce qui est une autre raison pour laquelle la décision de déclarer faillite doit être prise avec une extrême prudence.

Si, toutefois, les créanciers vous poursuivent déjà devant les tribunaux et que la faillite vous aide à garder le toit au-dessus de votre tête et à manger sur la table, ces coûts et les autres inconvénients de la faillite pourraient en valoir la peine.

Résumé

Le dépôt de bilan est un dernier recours et peut être frustrant. Mais le résultat final devrait vous donner un peu de répit et une chance de rebâtir vos finances. Profitez de cette chance si vous en avez besoin.

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