Connaître vos droits et devoirs en tant qu'investisseur en FCP

Chaque investisseur en fonds communs de placement jouit de certains droits en vertu des lois et règles de Sebi et les sociétés de fonds sont tenues d'étendre ces droits à leurs investisseurs. Certaines maisons de fonds, qui sont axés sur les investisseurs, cependant, étendre des services qui dépassent leurs obligations réglementaires. Voici quelques-uns de ces droits dont jouissent actuellement les investisseurs en fonds communs de placement.

Documents relatifs au régime

En tant qu'investisseur potentiel dans un fonds commun de placement, vous êtes autorisé à parcourir tous les détails du régime dans lequel vous avez l'intention d'investir. Vous avez le droit d'obtenir un ensemble de documents comprenant un document d'information sur le régime (SID) et une déclaration d'informations supplémentaires (SAI). Ces deux éléments forment ensemble le document d'offre pour le régime dans lequel vous avez l'intention d'investir. La maison de fonds doit également vous fournir un document d'informations clés (KIM), un ensemble de documents contenant des informations importantes sur le régime et aussi la maison de fonds. En cas de modification du régime dans lequel vous avez investi, la caisse doit vous informer de ces changements.

Commission/frais du distributeur

Vous pouvez investir dans un fonds commun de placement directement ou par l'intermédiaire d'un distributeur agréé. Dans le cas où votre investissement se fait par l'intermédiaire d'un distributeur de fonds communs de placement, vous avez le droit de connaître les frais, commissions, etc. que la société de fonds paie au distributeur qui vous oblige à investir dans le programme. Les règles vous permettent également de savoir combien le distributeur gagne grâce aux frais, commissions, etc. s'il vous vend un programme concurrent. Cette information peut vous donner une idée si le distributeur vous propose un système qui lui donnera une rémunération plus élevée qu'un produit concurrent. Si vous constatez que votre distributeur obtient la commission la plus élevée en vendant le programme dans lequel vous avez l'intention d'investir, dans ce cas, vous devriez vous renseigner un peu plus sur l'adéquation du régime dans lequel vous envisagez d'investir. Vous avez également le droit de demander l'aide d'un professionnel, d'un planificateur ou conseiller financier, dans de telles situations. Après avoir investi dans un programme par l'intermédiaire d'un distributeur, il/elle devrait vous tenir au courant, régulièrement, sur le régime, les conditions du marché, le climat d'investissement, etc. qui pourrait améliorer l'expérience d'investissement.

Mises à jour liées au régime

Vous devriez recevoir une alerte SMS/e-mail de votre société de fonds dans les cinq jours ouvrables après chaque investissement, même les SIP. Vous pouvez également obtenir une mise à jour mensuelle de toutes les transactions effectuées au cours de ce mois particulier auprès de l'Association of Mutual Funds in India (AMFI), l'organisme commercial de l'industrie des fonds. Relevé de compte consolidé nommé (CAS), ce fichier contiendrait les détails de toutes les transactions, dans tous les programmes de toutes les maisons de fonds par lesquelles vous avez investi. Pour le CAS, impôt sur le revenu PAN est le seul identifiant. Vous pouvez enregistrer votre identifiant de messagerie pour obtenir eCAS. Même si vous n'effectuez pas de transactions tous les mois, tous les six mois, vous recevrez un CAS avec tous les détails de vos avoirs en fonds communs de placement. En tant qu'investisseur, vous devriez également recevoir des rapports annuels de toutes les sociétés de fonds dans lesquelles vous avez investi.

Rachat, dividendes etc...

Nous investissons pour récolter les bénéfices lorsque nous avons besoin d'argent. Le rachat est donc aussi important que l'investissement. Lorsque vous rachetez vos placements, vous devriez recevoir le produit de votre rachat dans les 10 jours ouvrables. Si le produit est envoyé après 10 jours, vous avez le droit de percevoir des intérêts au taux de 15 % par an pour la période de retard après l'expiration du 10e jour ouvrable. La même règle s'applique également en cas de paiement de dividendes par les sociétés de fonds, mais ici la durée est de 30 jours calendaires. Vous avez le droit de recevoir des intérêts pour tout retard dans le paiement du dividende après l'expiration de la période de 30 jours.

Déclaration de dividende

Parfois, les investisseurs peuvent exiger un résumé des dividendes reçus au cours d'un exercice. Certaines sociétés de fonds fournissent des services de retour par courrier aux investisseurs, détaillant les dividendes versés dans un portefeuille. Dans le cas où le dividende et le remboursement ne sont pas reçus par un investisseur, certaines maisons de fonds fournissent des trackers sur leur site Web qui aident les investisseurs à connaître l'état de ces paiements.

Appels manqués et services SMS

Certaines sociétés de fonds offrent aux investisseurs la possibilité de passer un appel manqué à un numéro dédié et d'obtenir tous les détails de leur portefeuille auprès de cette société de fonds. Certaines maisons de fonds permettent également aux investisseurs d'effectuer des transactions par SMS.

Système de recours des plaintes

Chaque société de fonds dispose d'un mécanisme de recours pour traiter les griefs des investisseurs. Si vous avez des plaintes, vous pouvez vous adresser à l'agent désigné de la caisse. Si cela n'est pas corrigé à votre satisfaction, vous pouvez vous rapprocher de l'AMFI, ou encore Sebi, le régulateur.

Gardez KYC à jour, préparer un testament

En tant que lien entre les investisseurs et les sociétés de fonds communs de placement et les sociétés qui vendent d'autres produits financiers, les planificateurs et conseillers financiers jouent un rôle très important. Ils sont le premier interlocuteur qui sensibilise les investisseurs à leurs droits et devoirs. Souvent avec les maisons de fonds, ils organisent des séminaires de littératie financière pour les investisseurs existants et potentiels pour les sensibiliser aux divers problèmes liés à l'investissement, qui incluent également les droits d'un investisseur ainsi que les devoirs d'un investisseur afin que l'expérience d'investissement reste fluide et sans tracas.

« L'une des premières choses sur lesquelles nous insistons pour tous nos clients est qu'ils doivent opter pour l'option « Tout le monde ou survivant » pour les comptes et également opter pour la nomination, " dit Nirav Panchmatia, fondateur-PDG, Conseillers financiers AUM. Un tel processus garantit que la transition de la richesse et des investissements se fait en douceur au cas où la personne principale qui investit est incapable de réaliser la transaction pour quelque raison que ce soit.

Les informations mises à jour dans le journal Know Your Customer (KYC) de chaque investisseur sont également très importantes. Depuis quelques années, Sebi a rendu la conformité KYC beaucoup plus facile et une fois qu'une donnée KYC est téléchargée avec une agence d'enregistrement KYC, il en est de même pour toutes les transactions sur tous les investissements réglementés par Sebi. Toute modification des données KYC est également répliquée avec d'autres KRA en quelques jours. « Nous veillons à ce que toutes les informations liées au KYC, telles que le nom, soient correctement saisies, Adresse de contact, le numéro de portable et les autres informations sont à jour, " dit Panchmatie.

Les planificateurs et conseillers financiers aident également les investisseurs à se tenir à l'écart des programmes qui ne sont pas enregistrés auprès de Sebi. Souvent, les investisseurs sont la proie des stratagèmes de Ponzy. Alors sensibilisez-les à de tels stratagèmes et dites-leur qu'ils ne doivent pas investir en espèces, les investissements doivent être sous contrôle et doivent être au nom d'une entité enregistrée auprès de Sebi, dit Panchmatie.

Les planificateurs et conseillers financiers disent également à leurs clients qu'ils ont le droit de demander quels sont les frais et commissions que les planificateurs et les conseillers reçoivent en leur vendant un produit. C'est un mandat Sebi et une fois cette affaire réglée, généralement, le processus de relation conseiller-investisseur est fluide, dit Panchmatie.

Les planificateurs et conseillers financiers sensibilisent également leurs clients à la régularité et à la discipline dans leur approche de l'investissement. "Nous n'encourageons pas le trading à court terme pour nos clients, " a déclaré Rajiv Bose, un conseiller financier basé à Kolkata. « Pour nos clients, qui souhaitent investir en actions, l'horizon d'investissement est de 5 à 7 ans. Et nous insistons également sur le fait qu'ils doivent être réguliers et disciplinés dans leur approche de l'investissement, ", a déclaré Bose.

Un autre aspect très important d'un bon investissement est de faire un testament, dit Panchmatie. « Souvent, on constate que les investissements que le membre principal de la famille avait faits sont complètement inconnus des autres membres de la même famille. Avoir un testament aide à résoudre ce genre de problèmes, ", a déclaré Panchmatie.

Pourquoi les investisseurs devraient-ils investir dans des fonds communs de placement réglementés ?

L'attrait de rendements élevés assurés sur une courte période de temps attire souvent les investisseurs vers des programmes lancés par des entités non réglementées. Cependant, il y a un grave manque de transparence dans ces régimes en termes d'information et de respect de la réglementation.

Le régulateur du marché Securities and Exchange Board of India (Sebi) énonce certains des avantages les plus importants d'investir dans un système réglementé :

> L'argent des investisseurs est géré par des entités réglementées

> Les OPCVM permettent d'investir de petits montants, donner aux investisseurs particuliers l'avantage d'une gestion de fonds professionnelle

> La totalité de l'argent est investie conformément à l'objectif d'investissement du fonds, tandis que dans la plupart des régimes non réglementés, l'agent prélève une partie substantielle de l'investissement sous forme de commission

> Les commissions et autres dépenses sont facturées dans les limites de dépenses autorisées

> Le portefeuille présente généralement une liquidité élevée et une diversification des actifs, un attribut important pour les produits financiers

> L'argent est utilisé pour acheter des actifs conformément à l'objectif d'investissement du programme et le portefeuille est ensuite divulgué aux investisseurs sur une base mensuelle sur les sites Web des fonds communs de placement

> Les OPC suivent une structure à trois niveaux :Sponsor, Curateur, Société de gestion d'actifs qui assure un système de contrôle et de contrepoids

> Les FCP sont sous tutelle indépendante et ont des dépositaires pour leurs actifs, garantissant ainsi que les actifs sont protégés contre une utilisation non autorisée

> L'évolution de la situation de viabilité de l'AMC n'impacte pas en soi l'intérêt des porteurs de parts d'OPCVM, puisque les actifs de chaque fonds commun de placement sont détenus séparément dans une fiducie

> Il existe une preuve de flux d'argent des investisseurs

> La valeur des parts d'OPCVM (Valeur Nette d'Inventaire) est calculée quotidiennement (marked to market)

> Les documents d'offre fournissent des détails sur le programme aidant à comprendre les risques encourus, permettre aux investisseurs de prendre des décisions d'investissement éclairées

> Des normes existent pour garantir que le montant du remboursement/dividende est remboursé aux investisseurs dans les délais impartis, et sinon, le montant doit être retourné avec les intérêts

> Responsabiliser les gérants de fortune, ils sont également tenus d'investir un certain montant de leur propre argent dans le régime

> La vente abusive de fonds communs de placement est un délit punissable