Consolidation de dettes vs prêts sur valeur domiciliaire

Il peut y avoir des avantages à utiliser un prêt sur valeur domiciliaire pour rembourser la dette de carte de crédit, y compris des paiements mensuels inférieurs et fixes. Si vous envisagez un prêt de consolidation de dettes, les avantages sont similaires.

Mais les prêts sur valeur domiciliaire et les prêts de consolidation de dettes diffèrent de là, et utiliser l'un ou l'autre pour rembourser une dette de carte de crédit pourrait avoir un impact sur vos finances.

Un prêt sur valeur domiciliaire est un prêt prélevé sur la valeur nette de votre maison - la différence entre sa valeur estimative et ce que vous devez sur votre prêt hypothécaire. Votre maison est la garantie - la banque peut la reprendre si vous n'effectuez pas de paiements.

Il n'y a aucune garantie impliquée. Si vous ne remboursez pas, vous ne perdrez pas votre maison.

Lorsque vous pesez un prêt de consolidation de dettes par rapport à la valeur nette de votre maison pour rembourser une dette de carte de crédit, de nombreux facteurs entrent en jeu.

Comparaison rapide :taux d'intérêt, paiements et risque financier

Taux d'intérêt

• Prêt sur valeur domiciliaire :taux d'intérêt réduit
• Prêt de consolidation de dettes :taux d'intérêt plus élevé

En règle générale, les prêts sur valeur domiciliaire ont des taux d'intérêt nettement inférieurs à ceux des prêts de consolidation de dettes. Les prêts sur valeur domiciliaire et les prêts de consolidation de dettes sont plus susceptibles d'être à taux fixe, contrairement aux taux variables (changeants) des cartes de crédit. Cela signifie que les paiements, qui sont les mêmes chaque mois, sont plus faciles à budgétiser. Les intérêts sur les prêts immobiliers utilisés pour rembourser la dette de carte de crédit ne sont plus déductibles d'impôt.

Paiements

• Prêt sur valeur domiciliaire :mensualités réduites
• Prêt de consolidation de dettes :mensualités plus élevées

Étant donné que les prêts sur valeur domiciliaire ont des durées plus longues (jusqu'à 30 ans), les paiements peuvent être considérablement inférieurs à ceux des prêts de consolidation de dettes, qui ont des durées comprises entre 3 et 5 ans. Une plus grande partie de votre paiement sur l'un ou l'autre prêt va au principal du prêt, plutôt qu'aux intérêts élevés et changeants sur une carte de crédit. Comme mentionné ci-dessus, les paiements sont fixes, ils sont donc plus faciles à budgétiser. Vous avez également une date de fin pour le remboursement du prêt, ce que vous n'avez pas avec une carte de crédit.

Risque financier

• Prêt sur valeur domiciliaire :risque plus élevé
• Prêt de consolidation de dettes :risque réduit

Le plus grand inconvénient de l'utilisation d'un prêt sur valeur nette d'une maison pour rembourser une dette de carte de crédit est que votre maison est en jeu. Si vous n'effectuez pas vos paiements sur le prêt, le prêteur peut exclure. À plus petite échelle, il y a des frais qui peuvent inclure une évaluation et des frais de clôture avec un prêt sur valeur domiciliaire.

Avec les prêts sur valeur domiciliaire et les prêts de consolidation de dettes, un autre risque est que si vous continuez à accumuler des cartes de crédit ou d'autres dettes, le prêt ne fera qu'aggraver le problème, sans le résoudre.

Prêts de consolidation de dettes

Les prêts de consolidation de dettes simplifient le paiement des factures, combinant plusieurs dettes qui ont des taux d'intérêt et des paiements différents en un seul paiement mensuel fixe. Le prêteur peut vous envoyer un chèque, vous permettant de rembourser les créanciers, ou peut payer les créanciers directement.

Les prêts de consolidation de dettes sont disponibles auprès de divers prêteurs, y compris les banques, les coopératives de crédit et les prêteurs entre pairs. Les banques et les coopératives de crédit proposent généralement des prêts garantis, qui ressemblent beaucoup à des prêts sur valeur domiciliaire, car une garantie est impliquée.

Si vous remboursez des cartes de crédit, qui sont des dettes non garanties, la meilleure option est généralement un prêt non garanti, qui est proposé par la plupart des prêteurs de consolidation de dettes en ligne. Puisqu'il n'y a pas de garantie, le montant que vous pouvez emprunter sera probablement inférieur à celui d'un prêt garanti, et les intérêts seront plus élevés.

Une autre option est un plan de consolidation de dettes dans lequel un tiers combine votre dette de consommation et vous payez un paiement mensuel fixe à l'entreprise. Cela peut être fait par l'intermédiaire d'une agence de conseil en crédit à but non lucratif ou d'une société de règlement de dettes à but lucratif. Nous discuterons de ces options plus en détail plus tard.

Prêts sur valeur domiciliaire et lignes de crédit

Les prêts sur valeur domiciliaire et les marges de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC) utilisent votre maison comme garantie. Un prêt sur valeur domiciliaire est une somme forfaitaire. Un HELOC une ligne de crédit renouvelable sur laquelle vous pouvez puiser au besoin. Si vous cherchez à rembourser une dette de carte de crédit, le prêt participatif est probablement une meilleure option, car il s'agit d'une somme d'argent unique que vous pouvez cibler spécifiquement sur la dette que vous devez rembourser.

Les taux d'intérêt des prêts sur valeur domiciliaire et des HELOCS sont bien inférieurs à ceux des cartes de crédit, mais, comme nous en avons discuté, votre maison est à risque lorsque vous puisez dans sa valeur nette.

L'avantage d'un prêt sur valeur domiciliaire pour rembourser les cartes de crédit est le faible taux d'intérêt. Vous payez probablement au moins 16 % d'intérêts sur les soldes de vos cartes de crédit, et peut-être jusqu'à 29 %, tandis que les prêts sur valeur domiciliaire ont des taux d'intérêt qui commencent entre 4,5 et 6 % en 2021 et ont tendance à être à un seul chiffre. Le taux d'intérêt sur les cartes de crédit commence à environ 15 % et peut augmenter si vous manquez deux paiements.

Même si vous êtes propriétaire de la maison et que vous avez une hypothèque, pour être admissible à un prêt sur valeur domiciliaire ou HELOC, vous devez avoir un bon crédit et un revenu stable. Les prêts sur valeur domiciliaire ont généralement des périodes de remboursement de 15 à 30 ans. Beaucoup de choses peuvent se passer pendant cette période. Vous pouvez perdre votre emploi, avoir un problème médical qui signifie une perte de salaire; il pourrait y avoir un effondrement du marché du logement qui ferait chuter la valeur de votre maison en dessous de ce que vous devez dessus.

Si la valeur de votre maison diminue, vous pourriez être "sous l'eau", ce qui signifie que vous devez plus que ce qu'elle vaut. Si vous devez vendre votre maison, vous serez redevable de la différence.

Frais

Tirer sur la valeur nette de la propriété s'accompagne de frais d'évaluation et de frais de clôture qui peuvent s'additionner

Intérêt

Plus votre crédit est mauvais, plus les intérêts sur votre prêt immobilier seront élevés. Plus vous avez de dettes de carte de crédit, plus les intérêts sur la carte seront élevés.

Les HELOC ont également souvent des taux d'intérêt variables et non fixes, ce qui signifie que les intérêts peuvent augmenter, de sorte que vos paiements le seront également. Les prêts sur valeur domiciliaire ont généralement des taux fixes.

Modifications fiscales

Si un prêt sur valeur domiciliaire ou HELOC ne paie pas spécifiquement pour les améliorations domiciliaires - telles que définies par l'IRS - les intérêts hypothécaires ne peuvent pas être déduits. Avant les changements fiscaux de 2017, les intérêts hypothécaires étaient déductibles, quoi qu'il arrive. Si vous obtenez un prêt sur valeur domiciliaire pour rembourser une dette de carte de crédit, cela signifie que l'hypothèque n'est pas déductible d'impôt. L'avantage financier d'un prêt sur valeur domiciliaire serait moindre dans ce cas, en particulier si le taux d'intérêt est élevé.

Comment puis-je obtenir un prêt sur valeur domiciliaire pour la consolidation de dettes ?

Si vous postulez pour un prêt sur valeur domiciliaire ou HELOC, vous possédez déjà une maison. Mais le processus est toujours similaire à une demande de prêt hypothécaire.

Le prêteur voudra probablement que la maison soit évaluée pour déterminer sa valeur, car cela a probablement changé depuis que vous avez acheté la maison. La valeur nette sur laquelle vous puiserez représentera jusqu'à 70 à 80 % de la différence entre ce que vous devez sur votre prêt hypothécaire et l'évaluation de la maison.

Vous devrez fournir des preuves de revenus, d'actifs et de dettes. Le prêteur examinera également votre dossier de crédit.

Le processus prend généralement 30 à 60 jours. C'est la même chose que vous demandiez un prêt sur valeur domiciliaire ou HELOC. Si le prêt est destiné à rembourser une dette, le prêteur peut envoyer des paiements directement à vos créanciers, ou vous obtenez l'argent et payez vous-même les créanciers.

Lequel est le meilleur ?

Le choix entre un prêt sur valeur domiciliaire ou un programme de consolidation de dettes pour rembourser les cartes de crédit dépend de votre degré de confort avec votre situation financière.

Si vous avez beaucoup de valeur nette dans votre maison et que vous pensez que vous n'aurez aucun problème à effectuer les paiements de prêt sur valeur domiciliaire, ainsi que votre paiement hypothécaire, alors un prêt sur valeur nette de la propriété est un bon choix. Vous aurez des mensualités moins élevées et un taux d'intérêt moins élevé.

Mais gardez à l'esprit que le délai de paiement sera plus long et que votre maison sera en jeu si votre situation change et que vous ne pouvez pas payer.

Avec un prêt de consolidation de dettes, les mensualités et les intérêts seront plus élevés qu'avec une marge de crédit sur valeur domiciliaire, mais si vous faites défaut, les dommages sont moindres. Même si votre crédit en souffrira, vous ne perdrez pas votre maison.

Avec les deux, si vous augmentez votre crédit après avoir contracté le prêt, vous pouvez vous retrouver dans une situation financière pire. Vous avez les remboursements de la valeur nette de la maison ou du prêt de consolidation de dettes, mais aussi les nouveaux paiements par carte de crédit à effectuer.

Il existe d'autres options, notamment la gestion de la dette, le règlement de la dette et la faillite. Vous devez peser soigneusement le pour et le contre avant de décider comment vous attaquer à votre dette et envisager un conseil en matière de crédit pour savoir quelle option vous convient le mieux.

Plan de gestion de la dette

Avant d'envisager d'emprunter plus d'argent pour rembourser une dette de carte de crédit, vous voudrez peut-être envisager la gestion de la dette.

Un plan de gestion de la dette par le biais d'une agence de conseil en crédit à but non lucratif, comme InCharge Debt Solutions, peut réduire vos paiements mensuels en réduisant le montant des intérêts que vous payez, et également combiner vos paiements en un seul paiement mensuel fixe.

Un conseiller en crédit d'une société de gestion de la dette à but non lucratif peut vous expliquer - gratuitement - comment créer un budget et passer en revue les options de gestion de la dette. Avec un plan de gestion de la dette, le conseiller travaillera avec les créanciers pour obtenir un taux d'intérêt abordable. Vous effectuez un paiement mensuel fixe à la société de gestion de la dette à but non lucratif, pour une période de 3 à 5 ans, et la société rembourse votre dette. Le programme est livré avec des frais mensuels de 40 $ qui font partie de votre paiement mensuel. Les plans de gestion de la dette n'apparaissent pas sur votre dossier de crédit et, comme les paiements sont effectués à temps, ils peuvent améliorer votre pointage de crédit.

Programme moins que le solde complet

Si vous êtes admissible, un conseiller d'InCharge Debt Solutions peut également suggérer le «programme de solde inférieur à la totalité» ou «l'annulation de la dette de carte de crédit», comme on l'appelle parfois. Le programme Moins que le solde complet peut réduire un solde de 40 à 50 %. Aucun intérêt n'est facturé sur les paiements dans le cadre du programme de 36 mois.

Certaines restrictions s'appliquent :

• Votre créancier doit figurer sur la liste des banques, cabinets d'avocats ou agences de recouvrement de créances qui participent au programme.
• Vous devez avoir 120 jours ou plus de retard sur la dette.
• Vous devez au moins 1 000 USD.
• Le solde doit également être remboursé en 36 mois ou moins. Il n'y a pas d'extensions.
• Si votre épargne sur la réduction du solde est supérieure à 600 $, vous devrez payer de l'impôt sur le revenu sur l'épargne.

Règlement de la dette

Avec le règlement de dette traditionnel, une entreprise à but lucratif tente de négocier un règlement pour moins que le montant dû. Vous effectuez des paiements mensuels sur un compte séquestre jusqu'à ce qu'ils atteignent le montant suffisant pour effectuer un paiement forfaitaire au créancier. Recherchez attentivement cette option Les frais de service, les frais de retard sur les soldes impayés et les frais d'intérêt sur la dette peuvent anéantir une grande partie des économies. Et votre pointage de crédit en prendra un gros coup, perdant 60 à 100 points. Il apparaît sur votre dossier de crédit pendant sept ans.

Faillite

La faillite annulera votre dette de carte de crédit et vous permettra de conserver votre maison aussi longtemps que vous effectuerez vos versements hypothécaires mensuels. Il s'agit d'un processus compliqué qui nécessite généralement l'embauche d'un avocat et peut endommager votre dossier de crédit pendant 7 à 10 ans, selon que vous déposez le chapitre 7 ou le chapitre 13.