Quand acheter une action et quand vendre une action :5 conseils

Pour les investisseurs, trouver une action à acheter peut être une activité amusante et enrichissante. Cela peut aussi être très lucratif – à condition que vous finissiez par acheter une action dont le prix augmente. Mais quand êtes-vous censé réellement acheter des actions ? Vous trouverez ci-dessous cinq conseils pour vous aider à déterminer quand acheter des actions afin d'avoir de bonnes chances de gagner de l'argent avec ces actions.

Points clés à retenir

• Comme pour beaucoup de choses, le timing est primordial lorsqu'il s'agit de négocier et d'investir sur les marchés.
• Analyser quand acheter une action peut être délicat, mais entrer lorsque l'obtention est bonne peut améliorer vos rendements.
• Ici, nous passons en revue quelques stratégies courantes pour savoir quand acheter une action pour vous donner les meilleures chances de capturer un gagnant.

Quand un stock est mis en vente

Quand il s'agit de faire du shopping, les consommateurs sont toujours à la recherche d'un accord. Vendredi noir, Le Cyber ​​Monday et la période de Noël sont d'excellents exemples de prix bas qui stimulent une demande vorace de produits. Cependant, pour certaines raisons, les investisseurs ne sont pas aussi enthousiastes lorsque les actions sont mises en vente. En bourse, une mentalité de troupeau prend le dessus, et les investisseurs ont tendance à éviter les actions lorsque les prix sont bas.

La fin 2008 et le début 2009 ont été des périodes de pessimisme excessif, mais avec le recul, c'était aussi une période de grande opportunité pour les investisseurs qui auraient pu acheter de nombreuses actions à des prix défiant toute concurrence. La période après toute correction ou krach a toujours été un moment propice pour les investisseurs à acheter à des prix d'aubaine.

Si les cours des actions sont survendus, les investisseurs peuvent décider s'ils sont « en vente » et s'ils sont susceptibles d'augmenter à l'avenir. Il n'est pas important de parvenir à un objectif de cours des actions unique. Au lieu, établir une fourchette à laquelle vous achèteriez une action est plus raisonnable.

Les rapports d'analystes sont un bon point de départ, tout comme les objectifs de prix consensuels, qui sont des moyennes de toutes les opinions des analystes. La plupart des sites Web financiers publient ces chiffres. Sans fourchette de prix cible, les investisseurs auraient du mal à déterminer quand acheter une action.

Quand il est sous-évalué

Il y a beaucoup d'informations nécessaires pour établir une fourchette de prix cible, comme si une action était sous-évaluée. L'un des meilleurs moyens de déterminer le niveau de sur- ou de sous-évaluation consiste à estimer les perspectives de croissance et de bénéfices d'une entreprise.

Une technique d'évaluation clé est une analyse des flux de trésorerie actualisés (DCF), qui prend les flux de trésorerie futurs projetés d'une entreprise, puis les actualise au présent en utilisant un facteur de risque raisonnable. La somme de ces flux de trésorerie futurs actualisés constitue l'objectif de cours théorique. Logiquement, si le cours actuel de l'action est inférieur à cette valeur, alors c'est probablement un bon achat.

D'autres techniques d'évaluation consistent à examiner la croissance des dividendes d'une entreprise et à comparer le multiple cours/bénéfice (P/E) d'une action à celui de ses concurrents. D'autres métriques, y compris le prix par rapport aux ventes et le prix par rapport aux flux de trésorerie, peut aider un investisseur à déterminer si une action a l'air bon marché par rapport à ses principaux rivaux.

Lorsque vous avez fait vos propres devoirs

S'appuyer sur les objectifs de cours des analystes ou sur les conseils des newsletters financières est un bon point de départ, mais les grands investisseurs font leurs propres devoirs et font preuve de diligence raisonnable dans la recherche d'une action.

Cette recherche peut inclure la lecture du rapport annuel d'une entreprise, lire ses communiqués de presse les plus récents et consulter en ligne certaines de ses récentes présentations aux investisseurs ou lors de salons professionnels. Toutes ces données peuvent être facilement localisées sur le site Web d'une entreprise sous sa page de relations avec les investisseurs.

Quand tenir patiemment le stock

En supposant que vous ayez fait tous vos devoirs, correctement identifié l'objectif de cours d'une action, et estimé s'il est sous-évalué, ne prévoyez pas de voir l'action que vous avez achetée prendre de la valeur tout de suite. Sois patient. Cela peut prendre du temps pour qu'une action se négocie jusqu'à sa vraie valeur. Les analystes qui projettent les prix sur le mois prochain, ou même au prochain trimestre, supposent simplement que la valeur de l'action augmentera rapidement.

Cela peut prendre quelques années pour qu'une action s'apprécie près d'une fourchette de prix cible. Il serait encore mieux d'envisager de détenir une action pendant trois à cinq ans, surtout si vous avez confiance en sa capacité de croissance.

La ligne de fond

Le légendaire stock picker Peter Lynch recommande aux investisseurs d'acheter ce qu'ils savent, comme leur détaillant préféré dans leur centre commercial local.D'autres peuvent apprendre à connaître une entreprise en la lisant en ligne ou en discutant avec d'autres investisseurs.

Combiné avec les conseils ci-dessus, appliquer votre bon sens pour choisir quand acheter une action peut produire les résultats les plus rentables. Pour vous lancer dans le monde de la bourse ou de l'investissement, vous aurez besoin d'un courtier.