Comment prendre sa retraite dans 10 ans (ou moins)

Avant de commencer, permettez-moi de me présenter pour que vous sachiez que je ne viens pas de tomber du camion de navets. J'ai atteint l'indépendance financière dans la quarantaine et j'ai finalement pris ma retraite l'année dernière à 52 ans.

Mes actifs sont organisés de manière à ce que je vive des revenus qu'ils procurent, sans avoir à les puiser. Donc, en théorie, ils dureront éternellement.

Ma marche de 30 ans vers la retraite a connu des hauts et des bas. J'ai fait de très bons mouvements et j'en ai raté d'autres.

Avec le recul, Je partagerai ce que je considère être les étapes clés pour prendre ma retraite le plus tôt possible - en prenant le meilleur de ce qui a fonctionné pour moi combiné avec ce que j'aurais aimé faire différemment.

Après, Je vais donner un exemple de la façon dont ces étapes peuvent se dérouler dans le monde réel.

L'échelle ESI

Mon site s'appelle ESI Money car il se concentre sur les trois domaines qui conduisent à l'indépendance financière :gagner, économie, et l'investissement (ESI).

Comme vous pouvez l'imaginer, plus vous en faites de ces trois, plus vite vous accéderez à l'indépendance financière. Mais "faire plus" car les conseils sont un peu vagues et ne fournissent pas un chemin clair vers la retraite.

Pour atteindre la retraite anticipée, vous devrez être précis et déterminer le niveau d'engagement que vous pouvez prendre pour chacune des trois étapes, puis élaborez un plan pour y travailler.

Il existe de nombreux chemins qui peuvent vous ramener à la maison, alors considérez où vous pouvez progresser et où vous préférez vous retirer un peu. Les étapes suivantes de cet article sont celles qui, selon moi, offrent les meilleures chances de succès rapide, mais vous devrez déterminer s'ils correspondent ou non à votre style de vie.

Étape 1 :Créez un budget de retraite.

Avant de gravir une montagne, vous le dimensionnez. L'équivalent pour la retraite est l'établissement d'un budget après la retraite.

Vous devez savoir ce que vous voulez dépenser à la retraite afin de comprendre ce que vous visez. Une fois que vous le faites, vous êtes parti pour y arriver.

Si vous avez un budget maintenant (et plus vous en avez un, mieux c'est), établir une estimation devrait être facile. Développer mon budget de retraite a été un jeu d'enfant car j'avais plus de 20 ans de données de dépenses dans Quicken. Je savais exactement ce dont notre famille avait besoin dans chaque catégorie. Le vôtre sera tout aussi simple si vous maintenez un budget depuis au moins quelques années.

Si vous ne l'avez pas fait, vous devrez commencer à partir de zéro. Vous devriez élaborer un budget pour l'année prochaine (nous l'utiliserons davantage dans quelques étapes) ainsi qu'une estimation de vos dépenses de retraite. Les meilleures sources d'estimation des dépenses seront les relevés bancaires et de carte de crédit.

Étape 2 :Travaillez pour développer votre carrière

Voici deux bonnes nouvelles concernant votre carrière :

• Votre carrière est votre plus grand atout et vaut littéralement des millions de dollars
• Il existe des actions éprouvées que vous pouvez prendre pour que cela vaille des millions de plus

Non, Je n'exagère pas la valeur de votre carrière. Mais j'insiste là-dessus parce qu'une carrière est le moteur du train de la préretraite.

Il y a sept étapes qui feront progresser votre carrière et vous aideront à gagner des augmentations supérieures à la moyenne. La bonne nouvelle pour vous est que vous pouvez commencer tout de suite. Il m'a fallu quelques décennies pour en apprendre certains et j'ai quand même pu gagner plus de 8 % d'augmentations annuelles au cours de mes 28 ans de carrière. Voici comment obtenir une augmentation. Plus tu es jeune, vous aurez une grande longueur d'avance sur moi et aurez ainsi le potentiel de bien mieux performer.

Passez en revue les sept étapes et élaborez un plan pour les mettre en œuvre. Votre compte bancaire vous remerciera.

Étape 3 :Fouillez votre budget pour économiser

Au fur et à mesure que vos revenus augmentent, cherchez également à augmenter l'écart entre les revenus et les dépenses en mettant régulièrement à jour et en révisant votre budget.

Au fur et à mesure que vous vous familiarisez avec le système et voyez comment l'argent s'écoule, vous serez en mesure d'identifier les étapes pour maximiser votre taux d'épargne.

Je vous recommande de revoir votre budget et de faire des ajustements tous les mois. C'est ce que nous avons fait et c'était assez efficace.

Par ce processus d'examen et de changements réguliers, vous vous assurerez que votre budget est aussi efficace que possible.

Étape 4 :commencez à investir immédiatement

Au fur et à mesure que vous créez une épargne de plus en plus importante (à mesure que vos revenus augmentent et que vos dépenses diminuent), vous voudrez que cet argent travaille pour vous immédiatement.

Lorsqu'il s'agit d'investir, le temps est votre plus grand atout. Plus le temps investi, plus votre épargne augmentera.

Commencez à investir immédiatement car cela peut faire une énorme différence. C'est le domaine de ma plus grande erreur financière - j'ai attendu cinq ans après l'université pour commencer à épargner et à investir et ces cinq années valent une fortune. Alors ne les gaspillez pas.

Investir peut être difficile si vous avez un horizon temporel court, mais tant que vous avez 10-15 ans, Je commencerais à investir à faible coût, Fonds indiciels américains à base d'actions pour maximiser la croissance.

Remarque MM :Pour en savoir plus, consultez ma stratégie d'investissement.

Obtenez autant d'argent que possible en travaillant aussi vite que possible et bientôt votre argent vous aidera à atteindre l'indépendance financière.

Étape 5 :Développer une activité secondaire

Avoir une activité secondaire peut aider vos finances de plusieurs manières. D'abord, avoir un revenu supplémentaire vous permettra de gagner plus et donc d'économiser plus en moins de temps.

Seconde, une activité secondaire à la retraite signifie que vous devrez gagner beaucoup moins de vos actifs, accélérer votre date de retraite de plusieurs années.

Il existe de nombreuses activités secondaires qui peuvent être lancées ces jours-ci. J'ai gagné de l'argent supplémentaire en tant qu'écrivain indépendant, blogueur, et consultante. J'ai envisagé des idées comme devenir pet-sitter ou développer mon propre produit à vendre.

Prenez le temps d'examiner les options, puis choisissez quelque chose que vous aimez, a un potentiel de gain équitable, et vous enseigne des compétences.

Étape 6 :N'accumulez pas de dettes

Pendant tout ce processus, la dette sera un tueur absolu. Oui, vous avez peut-être déjà des dettes qui auront certainement un impact sur vos chiffres, mais ne vous compliquez pas la tâche en en ajoutant plus.

Conduire des voitures d'occasion, essayer de vivre sans loyer, et ne succombez pas à l'envie constante du dernier et du meilleur gadget.

Vous vous concentrez sur des ÉCONOMIES d'argent avec ce plan, ne pas le DÉPENSER au hasard (c'est-à-dire dépenser tellement que vous devez emprunter).

Bien sûr, vous aurez de l'argent à dépenser et à profiter pendant que vous travaillez sur la retraite anticipée. Mais dépensez selon vos moyens et ne vous endetterez pas ou vous retarderez certainement la date de votre retraite.

Étape 7 :Tenez-vous-en

Mettez en œuvre les étapes ci-dessus et respectez-les. Le temps s'occupera de tout le reste.

Exécutez vos numéros au moins une fois par an. Mettez à jour vos dépenses de retraite (d'autant plus que vos dépenses courantes augmentent) afin que l'estimation de votre revenu de retraite nécessaire devienne de plus en plus précise.

Finalement, vous atteindrez le point où votre revenu de retraite est supérieur à vos dépenses. À ce moment, vous pouvez vous retirer du travail à temps plein comme indiqué ci-dessous.

Exécuter les nombres

Pour voir comment les étapes ci-dessus peuvent se dérouler, voici une illustration à considérer.

Commençons par les hypothèses suivantes :

• Vous gagnez 50 $, 000 par an à votre emploi actuel
• Vous avez besoin de 40 $, 000 à la retraite pour couvrir les frais de subsistance.

Voici comment travailler la situation ci-dessus pour prendre sa retraite dès que possible :

Commencez par économiser 20 000 $ par an et investissez-les immédiatement. C'est un taux d'épargne de 40% et c'est certainement sain, mais c'est juste la moyenne parmi les retraités très précoces. C'est tout à fait faisable (et je parle par expérience). Maintenez votre niveau de vie bas pour pouvoir investir plus tout en gagnant plus.

Et avant que quelqu'un ne dise « cela ne peut pas être fait à [insérer le nom de la ville dans laquelle il vit actuellement] », laissez-moi vous dire que vous devrez peut-être déménager pour prendre une retraite anticipée, car l'endroit où vous vivez a un impact financier majeur sur votre budget.

Travaillez à votre travail pour obtenir les meilleures augmentations. Suivez les étapes indiquées ci-dessus et vous devriez pouvoir gagner 5 % d'augmentation assez facilement (c'est en moyenne — certaines années ne seront que de 3 %, mais d'autres pourraient atteindre 10 %). Nous serons prudents et dirons que vous gagnez des augmentations moyennes de 5% et que vous économisez toutes les augmentations.

Alors maintenant, vous avez mis en place un système dans lequel vous économisez 20 000 $ chaque année, plus chaque montant de revenu que vous recevez de plus de 50 000 $.

En supposant que vos investissements rapportent 8 %, prendre ces mesures seules vous rapportera près de 450 000 $ après dix ans.

Ajoutez à votre côté l'agitation

Voici où vous verrez un grand avantage de votre activité secondaire. Disons que vous lancez ce côté-là dès la première année. Dans les premières années, vous ne gagnerez probablement pas beaucoup et tout ce que vous gagnerez sera réinvesti dans l'entreprise pour l'aider à se développer.

Disons qu'à la troisième année, vous pouvez gagner 4 $, 000 par an (moins de 100 $ par semaine) et après cela, ajoutez quelques milliers de dollars par an. Nous dirons que vous économisez également tous ces revenus.

Si vous ajoutez l'agitation latérale dans le mélange, après 10 ans, vous aurez économisé/investi plus de 550 000 $ et une activité secondaire produisant 18 000 $ par an.

Vous êtes maintenant prêt à prendre votre retraite du travail à temps plein. Voici comment:

• En utilisant la règle des 4 %, vous pouvez retirer 22 000 $ de votre épargne chaque année (4% de 550 000 $).
• Ajoutez les 18 000 $ de votre entreprise et vous êtes maintenant en mesure de générer 40 000 $ par an - vous avez couvert vos besoins en matière de dépenses de retraite.

D'AILLEURS, si vous ne voulez pas ou ne pouvez pas développer une activité secondaire, vous pourriez passer à un emploi à temps partiel qui vous rapporte 18 000 $ par an. Cela ne devrait pas être trop difficile pour quelqu'un avec les compétences professionnelles que vous avez développées au cours de la dernière décennie.

Cela peut être encore mieux

J'ai utilisé les chiffres et les résultats ci-dessus car ils représentent un ensemble raisonnable d'hypothèses qui pourraient s'appliquer à de nombreuses personnes. Mais ces chiffres peuvent être considérablement améliorés avec seulement une ou deux poussées supplémentaires.

Considérez les chiffres ci-dessus avec les modifications suivantes :

1. Vous pourriez gagner 60 000 $ par an au lieu de 50 000 $. Ou peut-être 70 000 $ ou même plus.

2. Vous pourriez économiser 50 % de vos revenus au lieu de 40 %. Ou peut-être 60% ou même plus.

3. Il est difficile de dire que vous pourriez obtenir un taux de rendement supérieur à 8% (surtout compte tenu des valorisations boursières d'aujourd'hui), mais et si vous pouviez gagner 9 % ou même 10 % ?

4. Votre entreprise secondaire pourrait facilement gagner plus de 18 000 $ par an. Même si vous ne gagnez que 100 $ par semaine, cela vous rapporte à 5 $, 200 pour commencer, bien avant les 4 $, 000 nous avons suggéré. Et il est probable qu'il ne vous faudra pas trois ans pour atteindre ce niveau.

Nous avons supposé que vous n'avez aucune économie actuellement. Si vous en avez, vous avez déjà une longueur d'avance sur votre pécule de retraite.

Ces chiffres sont particulièrement accessibles pour un couple qui travaille tous les deux. En tant que tel, ils pourraient envisager la retraite d'ici une décennie.

Envelopper le tout

Bien sûr, votre situation exacte peut varier, mais vous pouvez utiliser les principes ci-dessus pour exécuter vos propres numéros personnalisés.

Peut-être que vous pouvez gagner plus et économiser moins. Ou peut-être êtes-vous mieux à épargner qu'à gagner. Ou peut-être que votre activité secondaire peut devenir une entreprise de 30 000 $ par an. Exécutez simplement les chiffres avec vos goûts et vos aversions particuliers, voyez où cela vous met sur la voie de la retraite, et ajuster au besoin. Nous prenons tous des chemins différents, alors ne stressez pas si vous ne faites pas « aussi bien » que les autres. Ce n'est pas une compétition.

Maintenant, la police des retraites peut dire « Eh bien, vous n'êtes pas vraiment à la retraite si vous travaillez à temps partiel ou si vous travaillez à côté. » Tout d'abord, qui se soucie de ce que les autres disent? Seconde, si vous voulez être complètement à la retraite, mettez simplement plus d'efforts dans les étapes indiquées et économisez/investissez davantage. Ou suivez les étapes telles qu'elles sont et ajoutez un peu plus de temps. Le plan peut être aussi flexible que vous le souhaitez.

Et s'il faut plus de dix ans pour prendre sa retraite, on s'en fout? Tu prendras encore ta retraite dans 15 à 20 ans, bien avant la plupart des gens (moi y compris).