ETFFIN Finance >> cours Finance personnelle >  >> Direction financière >> investir

Interactive Brokers vs TradeStation :qu'est-ce qui vous convient le mieux ?

Interactive Brokers et TradeStation sont deux des courtiers en ligne les plus populaires, et ils ciblent tous les deux les actifs, les traders à volume plus élevé que la plupart des joueurs en ligne traditionnels. Mais chacun offre également un certain nombre de fonctionnalités qui pourraient plaire aux investisseurs débutants ou intermédiaires, y compris les bas prix, une large gamme de titres négociables et de plateformes de négociation puissantes.

Ainsi, Interactive Brokers et TradeStation offrent de nombreuses fonctionnalités intéressantes. Décomposons-les en les comparant à travers cinq facteurs majeurs qui comptent pour les investisseurs.

Prix

Interactive Brokers et TradeStation ont tous deux deux niveaux de tarification principaux, dont chacun peut plaire à un groupe différent de clients, trop.

Interactive Brokers propose deux formules principales :

  • Pro: Le plan original du courtier propose des transactions sur actions et ETF à un minimum de 1 $, mais c'est un minimum. Le courtier facture un demi-cent par action, donc une fois que votre commerce dépasse 200 actions, vous dépasserez ce minimum. Par exemple, un commerce de 1, 000 actions pourraient coûter 5 $.
  • Léger: Ce plan à faible coût vous permet d'effectuer des transactions illimitées sur actions et ETF sans frais. Cependant, vous ne profiterez pas des taux de marge les plus bas du courtier dans ce plan (plus ci-dessous).

Les deux principaux plans de TradeStation sont mis en place comme suit :

  • TS SÉLECTIONNER : Ce plan vous permet de négocier des actions et des ETF sans commission et des options pour 0,60 $ par contrat. Vous aurez également un accès gratuit à TradeStation Desktop. Ce plan nécessite un 2 $, 000 dépôt minimum.
  • TS GO : Ce plan vous permet de négocier des actions et des ETF sans commission et des options pour 0,50 $ par contrat. Cependant, vous paierez un supplément substantiel pour chaque transaction avec TradeStation Desktop, même si vous avez toujours accès à des plateformes de trading gratuites. Ce plan n'a pas de dépôt minimum.

Options

Quant aux opérations sur options, Interactive Brokers propose une tarification standard à 0,65 $ par contrat, avec un minimum de 1 $. Commerce plus de 10, 000 contrats par mois ? Vous bénéficierez d'un tarif standard de 0,50 $ par contrat, et des baisses de prix aussi bas que 0,15 $ par contrat pour le trading de plus de 100 $, 000 contrats.

TradeStation facture 0,50 $ ou 0,60 $ par contrat selon le forfait que vous utilisez. La base de 0,50 $ est le prix non réduit le plus bas de l'industrie, à l'exclusion des courtiers sans frais tels que Webull et Robinhood.

Bord: Pour les commissions sur actions et ETF, ces courtiers sont au coude à coude. Vous pouvez choisir un plan sans commission avec l'un ou l'autre des courtiers et vous lancer – et cela suffit probablement à la plupart des investisseurs. Pour les options, TradeStation semble être le meilleur choix compte tenu de son prix standard inférieur si vous négociez des dizaines, voire des centaines de contrats par mois. Mais les traders vraiment actifs préféreront probablement les commissions considérablement réduites d'Interactive à des volumes plus élevés.

Prêts sur marge

Comment Interactive Brokers et TradeStation se comparent-ils sur leurs taux de prêts sur marge ?

Courtiers interactifs

Montant du prêt Taux de marge 0 - 100 $, 0001,59% (Taux de référence + 1,5%) 100 $, 000 à 1 million de dollars1,09 pour cent (taux de référence + 1 pour cent)1 million de dollars à 3 millions de dollars0,75 pour cent (taux de référence + 0,5 pour cent*)3 millions de dollars à 200 millions de dollars0,75 pour cent (taux de référence + 0,3 pour cent*)200+ millions de dollars0. 75 % (Taux de référence + 0,3 %*)

* Le courtier met un plancher sur ces taux à 0,75%.

Interactive Brokers a des taux de marge qui fluctuent en fonction du taux de référence. Depuis avril 2021, le taux le plus élevé facturé est de 1,59 % (pour les soldes de marge inférieurs à 100 USD, 000), puis il diminue à 1,09 % et ainsi de suite, à mesure que le montant du prêt sur marge augmente.

Les tarifs d'Interactive Brokers sont échelonnés, ce qui signifie que quel que soit le montant que vous empruntez, vous continuerez à payer le taux à chaque niveau. Par exemple, si vous empruntez 200 $, 000, vous payez le taux de base pour les premiers 100 $, 000 (l'indice de référence plus 1,5 pour cent). Ensuite, pour les 100 $ suivants, 000, vous payez le taux pour ce niveau (le taux de référence plus 1 %), jusqu'à 1 million de dollars d'emprunts, etc.

TradeStation

Montant du prêt Taux de marge 0 – 49 $, 9999,5 %50 $, 000 – 499 $, 9998,75 pour cent 500 $, 000 – 1 $, 999, 9995,5 pour cent 2 millions de dollars et plus3,5 pour cent

Les taux de TradeStation sont sujets à ajustement si les taux d'intérêt globaux fluctuent.

Bord: Interactive Brokers est le grand gagnant ici, avec des taux plus bas même pour des prêts à marge plus modeste. Au fur et à mesure que vous empruntez plus, le taux baisse encore. En réalité, Les taux d'intérêt américains sont si bas (et devraient être bas pendant un certain temps) qu'Interactive Brokers doit fixer un plancher sur ses taux les plus bas à 0,75%. Autrement, les taux de marge seraient encore plus bas.

Titres négociables

TradeStation et Interactive Brokers offrent tous deux l'une des plus vastes gammes de titres négociables du secteur. En réalité, chacun offre au moins un type qui n'est pas offert par l'autre. Voici comment ils se comparent :

Sécurité négociable Courtiers interactifs TradeStation ActionsOuiOuiFNBOuiOuiOptionsOuiOuiObligationsOuiOuiFonds communs de placementOuiOuiFuturesOuiOuiForexOui—Cryptomonnaie—OuiMétauxOui—

Interactive Brokers et TradeStation sont à égalité pour toutes les grandes catégories (actions, ETF, obligations, options et fonds communs de placement). Lorsqu'il s'agit de titres plus avancés, il y a une certaine différenciation, cependant, chacun apportant quelque chose de différent à la table. Interactive Brokers apporte le forex et les métaux, tandis que TradeStation propose le trading de cinq crypto-monnaies.

Bord: Trop près pour appeler, à moins que vous n'ayez besoin de l'un des types de trading avancés. Si vous avez besoin de crypto trading, alors TradeStation obtient le feu vert. Ou si vous avez besoin de forex et de métaux, puis Interactive Brokers.

Plateformes et outils de trading

Les plateformes et outils de trading des courtiers peuvent être un plus grand attrait pour les traders plus actifs, et les deux courtiers ont plusieurs offres dans ces domaines, y compris le Web, plates-formes de bureau et mobiles.

Interactive Brokers a plusieurs façons de trader, mais met en avant son Trader Workstation. Il s'agit d'une plate-forme de bureau complète qui offre une surveillance en temps réel, données du marché, graphiques personnalisables et actualités en continu et vous permet de négocier plus de 100 marchés. Vous obtiendrez des outils pour l'analyse des options, et peut rétrograder vers l'ancienne plate-forme WebTrader ou trader à partir du portail client.

Un ajout récent à la suite d'outils d'Interactive Brokers est un système de notation détaillé pour l'ESG (environnement, facteurs sociaux et de gouvernance). Il note les entreprises sur un certain nombre de domaines granulaires (tels que les émissions ou les droits de l'homme), et fournit un score pour chaque catégorie ESG et globalement. Vous pouvez comparer rapidement les entreprises avec un graphique facile à utiliser.

TradeStation rassemble une plate-forme Web et sa plate-forme phare TradeStation Desktop. Ce dernier apporte plus de 10 types de graphiques avec des dizaines d'indicateurs techniques, ou vous pouvez créer le vôtre. Vous aurez des décennies de données historiques, trop. Si cette option vous semble intéressante, vous devrez probablement opter pour le plan tarifaire TS SELECT du courtier, toutefois.

TradeStation apporte un certain nombre d'outils, y compris OptionsStation Pro, analyser et exécuter des transactions sur options, et Portfolio Maestro, qui analyse votre portefeuille pour réduire la surexposition aux risques de vos avoirs. Vous bénéficiez d'un outil de back-testing, profondeur du marché, listes de surveillance et ainsi de suite.

Bord: Les deux courtiers offrent une tonne d'outils et de solides plateformes de trading, donc, qui gagne peut dépendre beaucoup plus de vos besoins ou de ce que vous êtes à l'aise d'utiliser que de ce que le courtier fournit. Et pour les nouveaux investisseurs, ne vous laissez pas décourager par les plates-formes et les outils complexes. Vous aurez toujours accès à une saisie d'ordre simplifiée qui met votre ordre sur le marché sans toute l'analyse.

Frais de compte

Interactive Brokers et TradeStation facturent tous deux des frais plus élevés que certains des courtiers les mieux notés de Bankrate (tels que Fidelity), mais dans certains cas, vous pouvez ignorer ces frais avec quelques actions simples.

Interactive Brokers Pro vous demande de générer au moins 10 $ de commissions chaque mois, si votre compte est inférieur à 100 $, 000. Si vous ne le faites pas, la différence vous sera facturée, jusqu'à 10 $ par mois. Si votre compte est inférieur à 2 $, 000, alors votre minimum mensuel est de 20 $. Mais si vous avez plus de 100 $, 000 capitaux propres sur votre compte, vous n'aurez pas du tout de minimum mensuel. Cependant, si vous utilisez la plate-forme Lite, aucun frais d'activité ne vous sera facturé.

Parmi les frais de grands comptes, Interactive Brokers ne facture pas de frais de transfert pour les transferts ACATS, qui tournent généralement autour de 75 $ chez d'autres courtiers.

TradeStation facture des frais d'inactivité de 50 $ par an, bien que vous puissiez facilement l'éviter si vous avez un solde moyen de plus de 2 $, 000 ou avoir effectué cinq transactions ou plus au cours d'une période de 12 mois.

Mais attention aux autres frais de TradeStation. Le courtier facture 35 $ par an pour un IRA et vous coûtera 50 $ supplémentaires pour la résiliation d'un IRA. Plus, il vous coûte l'un des frais de transfert les plus élevés de l'industrie à 125 $.

Bord: Courtiers interactifs. Mais cette course est plus proche de l'appel qu'il n'y paraît en comparant la plate-forme Pro d'Interactive avec TradeStation. Si vous avez plus de 100 $, 000 sur votre compte, Interactive Brokers est probablement le gagnant, puisque vous pouvez ignorer les frais de TradeStation. Mais les petits comptes peuvent préférer TradeStation s'ils ne négocient pas fréquemment ou s'ils y ont un IRA. Tout cela dit, La plateforme Lite d'Interactive vous permet d'esquiver les frais d'activité du courtier et de trader gratuitement, trop.

En bout de ligne

Alors qu'Interactive Brokers offre beaucoup, TradeStation aussi, surtout dans certaines régions, comme le trading de crypto-monnaie. Si vous souhaitez échanger de la crypto sans entrer sur le marché à terme, alors vous voudrez vous tourner vers TradeStation (ou un autre courtier qui le propose). Mais si les faibles taux de marge déterminent vraiment vos résultats, alors peut-être qu'Interactive Brokers est votre choix.

Donc, ce qui est le mieux pour vous dépend non seulement du courtier, mais aussi de vos besoins spécifiques. Si vous recherchez de bons courtiers globaux avec un peu plus de recherche, l'éducation et une réputation de service à la clientèle, vous devriez également considérer Fidelity et Charles Schwab.

investir

investir