Comment le règlement de vos dettes peut entraîner une augmentation des impôts

Lorsque vous ne savez pas comment rembourser vos dettes, une option pour vous aider à réduire ce que vous devez et à prendre un nouveau départ financier est le règlement de la dette. Le règlement de la dette se produit lorsqu'un créancier accepte d'accepter moins que votre solde dû. Une fois que vous avez terminé le processus, vous pourriez pousser un soupir de soulagement.

Cependant, vous n'aurez peut-être pas fini de payer. Après avoir réglé votre dette, l'IRS pourrait venir frapper à votre porte. Voici ce que vous devez savoir sur les taxes de règlement de la dette dont vous pourriez être responsable.

Comment un règlement de dette affecte-t-il vos impôts?

« L'IRS considère la dette annulée ou annulée comme un revenu si vous vous contentez d'au moins 600 $ de moins que le solde initial, " dit Leslie Tayne, un avocat spécialisé dans la dette à la consommation. "Le créancier est tenu par la loi de déposer l'annulation de l'avis de dette auprès de l'IRS."

En ce qui concerne l'IRS, l'argent que vous avez emprunté (mais que vous n'avez pas remboursé) est un revenu. Cela signifie que vous devez payer des impôts dessus.

A l'IRS, c'est logique, selon Tayne, car dans de nombreux cas, vous avez probablement bénéficié du montant emprunté. Par exemple, disons que votre dette provient de l'achat d'articles avec une carte de crédit. Maintenant que tout ou partie de votre dette est annulée, vous avez toujours le bénéfice des fonds — c'est-à-dire, les choses que vous avez achetées avec votre carte de crédit - sans avoir réellement remboursé ce que vous avez emprunté.

Si vous réglez vos dettes au cours de l'année, vous devriez recevoir un formulaire fiscal 1099-C du prêteur détaillant les détails de la dette qui a été annulée.

Lorsque vous recevez ce formulaire, vous le produisez avec votre déclaration de revenus. Si la dette était personnelle, vous indiquerez le montant du revenu de votre 1099-C à la ligne 21 du formulaire de l'annexe 1, puis le joindrez à votre formulaire 1040.

Prendre conscience de, trop, que si vous entrez dans un programme de règlement de dettes, vous pourriez vous retrouver avec un 1099-C pendant plusieurs années consécutives. Les dettes peuvent être réglées à un rythme variable, ainsi un créancier pourrait être satisfait un an et un autre créancier pourrait finir par accepter un règlement une année plus tard.

Une fois que la dette remise est inscrite sur votre déclaration de revenus, il sera amalgamé avec le reste de vos revenus, et vous paierez des taxes de règlement de dettes dans le cadre de votre facture fiscale régulière.

Quelles dettes réglées sont (et ne sont pas) considérées comme imposables ?

Presque tous les types de remise de dette sont imposables. Que vous receviez une remise de prêt étudiant après avoir souscrit à un plan de remboursement fondé sur le revenu ou une remise de dette de carte de crédit, il y a de fortes chances que le montant remis soit considéré comme un revenu imposable.

Si vous avez un bien qui est repris, il est généralement traité comme si vous l'aviez vendu au créancier. Le montant de la dette annulée qui est considéré comme un revenu dépendra du fait que vous ayez signé une note revendiquant la responsabilité personnelle de la propriété. Dans ces cas, il est important de consulter un professionnel pour déterminer quel type de dette vous avez et pour vous aider à calculer avec précision la formule de ce qui est considéré comme imposable.

Exceptions et exclusions aux taxes de règlement de dettes

Dans certains cas, vous n'aurez pas à payer d'impôts sur les dettes annulées. Voici quelques-unes des circonstances dans lesquelles vous pourriez obtenir une pause de l'IRS :

• La dette annulée fait partie d'un héritage, legs, ou cadeau.
• Vos prêts étudiants sont annulés par le biais du programme Public Service Loan Forgiveness (PSLF) ou d'un programme de services de santé pour les zones mal desservies.
• Votre dette est annulée en raison d'un cas de faillite du titre 11.
• Vous avez un endettement agricole qualifié.

En outre, Tayne fait remarquer, si vous pouvez prouver que vous étiez insolvable au moment où vous avez réglé votre dette, vous pourrez peut-être éviter de payer des impôts sur le montant.

"Essentiellement, si le montant de vos dettes est supérieur au total de vos revenus et de votre patrimoine, vous êtes insolvable, ", dit Tayne.

4 choses à faire si vous pensez que vous serez imposé sur une dette réglée

Alors que vous vous préparez à régler votre dette, tenir compte des conséquences fiscales potentielles. Si vous pensez que vous pourriez finir par payer des taxes de règlement de dettes ou si vous avez déjà reçu un formulaire 1099-C, Voici quatre choses que vous pouvez faire pour vous préparer.

1. Consulter un fiscaliste

L'une des meilleures choses que vous puissiez faire lorsque vous êtes préoccupé par les implications fiscales du règlement de la dette est de parler à un expert. Asseyez-vous avec un fiscaliste pour vérifier quels montants de remise de dette sont réellement imposables et quelles dettes vous n'avez peut-être pas à vous soucier.

2. Gardez de bons dossiers

Si vous voulez prouver que vous ne devriez pas avoir à payer de taxes de règlement de dettes, assurez-vous d'avoir de bons dossiers. Que vous vouliez prouver que vous étiez insolvable au moment du règlement ou que vous vouliez vérifier d'autres informations, des dossiers clairs sont essentiels pour plaider votre cause.

Par exemple, certaines dettes commerciales et agricoles ne donneront pas lieu à des impôts, assurez-vous donc que ces éléments sont correctement documentés.

3. Économisez de l'argent pour payer votre facture

Avec un peu de chance, maintenant que vous avez réglé votre dette, vous avez des liquidités supplémentaires et la possibilité d'économiser. Faites de votre mieux pour mettre de l'argent de côté régulièrement à partir du moment de votre règlement jusqu'au jour des impôts afin d'avoir les fonds nécessaires pour payer l'IRS lorsque votre facture d'impôt est due. Cela peut signifier que vous devez explorer comment gagner de l'argent supplémentaire.

4. Envisagez un plan de paiement IRS

Pour ceux qui se qualifient, l'IRS propose des options de plan de paiement si vous ne pouvez pas payer vos impôts avant le 15 avril. Vous pouvez mettre en place un plan basé sur le montant que vous devez et effectuer des paiements mensuels. C'est une alternative pour ne pas payer vos impôts et courir le risque d'avoir une dette fiscale en plus de tout le reste.

Notez que l'IRS facture des frais supplémentaires pour les plans de paiement.

En bout de ligne

Si vous avez décidé que le règlement de la dette est le meilleur moyen pour vous d'aller de l'avant avec vos finances et de vous désendetter, assurez-vous que vous êtes au courant des conséquences fiscales en cause. Bien qu'il existe quelques exceptions, la plupart des gens devraient se préparer à payer des impôts sur le règlement de la dette.