Comment encaisser un 401(k) pour rembourser une dette

Si vous atteignez 59 ans 1/2, quitter votre emploi ou souffrir d'un handicap, vous pouvez retirer votre 401(k) à tout moment. Autrement, vous pouvez demander à votre employeur de libérer de l'argent de votre compte 401(k) pour payer des dettes résultant de difficultés financières, un prélèvement de l'Internal Revenue Service pour les arriérés d'impôts ou un règlement de divorce ordonné par le tribunal. Vous devrez remplir certains documents expliquant la demande avant que le syndic 401 (k) ne vous remette l'argent. Les réglementations limitent les types de difficultés admissibles à un retrait anticipé, et vous serez soumis à des impôts, retenue et éventuellement une pénalité de retrait anticipé.

Gravité du besoin

Pour être admissible à des difficultés financières, vous devez montrer que vous avez besoin d'argent en raison d'un besoin nécessaire et lourd. Votre employeur doit appliquer des normes objectives et non discriminatoires pour évaluer la gravité de votre besoin. Par exemple, votre employeur peut bloquer votre accès aux espèces 401(k) pour rembourser une dette résultant de l'achat d'un bateau ou d'un téléviseur grand écran, mais acceptera les fonds pour payer les funérailles d'un membre de la famille ou pour un besoin médical urgent.

Motifs autorisés

La réglementation de l'IRS énumère six raisons de difficultés qui indiquent un besoin immédiat et urgent :réparer les dommages causés à votre maison, payer les frais funéraires d'un parent proche, éviter la saisie ou l'expulsion, payer les frais d'études admissibles, acheter votre résidence principale et payer les frais médicaux. Vous devez réduire ces coûts de tout remboursement que vous recevez. Les règles permettent à l'Internal Revenue Commissioner de qualifier d'autres événements extraordinaires ou inhabituels de difficultés.

Restrictions sur les décaissements en cas de difficultés

Vous pourriez être admissible à un déboursement 401(k) pour rembourser votre dette, mais vous devez respecter certaines restrictions. Vous ne pouvez recevoir que suffisamment pour régler la dette et toutes les pénalités ou taxes résultant du retrait. Vous devez également montrer que vous avez raisonnablement épuisé vos autres options pour collecter l'argent, comme vendre votre maison de vacances ou obtenir un prêt bancaire. Vous pouvez retirer l'argent que vous avez cotisé, mais pas les revenus de cet argent. Après avoir reçu l'argent, il faut attendre six mois avant de cotiser à un régime de retraite.

Avantages et inconvénients

Le principal avantage d'un retrait pour difficultés est que vous obtenez l'argent dont vous avez vraiment besoin. L'inconvénient comprend la perte de revenus non imposables sur l'argent que vous retirez, l'impôt de 20 % retenu par votre employeur, la facture d'impôt pour le montant distribué et une éventuelle pénalité de retrait anticipé de 10 pour cent. Cependant, vous pouvez éviter la pénalité si l'argent sert à payer une dette liée à un handicap, traitement médical, règlement de divorce ou prélèvement IRS ou si vous avez quitté votre emploi après avoir atteint l'âge de 55 ans. Une alternative est d'emprunter de l'argent à votre 401 (k), qui ne déclenchera pas d'impôts, retenue ou pénalités; Les prêts 401(k) sont soumis à des règles concernant le montant maximum, taux d'intérêt et délai de remboursement.