Comment fonctionne une deuxième hypothèque?

Comment fonctionne une deuxième hypothèque?

De nombreuses personnes choisissent de contracter une deuxième hypothèque sur leur maison pour faire face à des dépenses urgentes. Les hypothèques de deuxième rang peuvent être un moyen pour de nombreuses personnes d'ajuster leurs obligations financières et de rembourser des cartes de crédit à intérêt élevé ou des factures d'hôpital imprévues.

Ces prêts hypothécaires sont parfois appelés prêts sur valeur domiciliaire, car c'est le montant de la valeur nette de la maison qui vous qualifie pour le prêt. La valeur nette signifie simplement la part de la maison que vous possédez réellement, par rapport au montant hypothéqué. Par exemple, si votre maison est évaluée à 250 $, 000 et vous devez 200 $, 000 à une société de crédit hypothécaire, votre valeur nette dans la maison est de 50 $, 000. Ce serait le maximum que vous pourriez emprunter sur une deuxième hypothèque.

La banque qui détient la première hypothèque serait la plus disposée à prolonger une deuxième hypothèque sur la maison. Ils sont déjà titulaires du privilège, donc le processus serait plus rapide, ce qui signifie moins de paperasse et probablement moins d'argent que vous auriez à payer.

Une autre société de prêts hypothécaires peut vous demander de payer pour un nouveau rapport d'évaluation de la propriété avant de discuter d'une deuxième hypothèque. Votre prêteur d'origine peut simplement faire une visite en voiture pour voir que la maison est en bon état et peut même accepter la dernière estimation de la facture d'impôt foncier de la valeur marchande de la propriété.

Une deuxième hypothèque passera par un processus de clôture tout comme la première hypothèque mais ne coûtera pas autant, car le travail de recherche de titre est déjà effectué dès la première hypothèque. Comme tu peux le voir, les première et deuxième hypothèques sont assez similaires. Mais il y a quelques différences dont il faut être conscient.

Les taux d'intérêt d'une deuxième hypothèque ne seront pas aussi bas que ceux d'une première hypothèque. La banque déterminera que la deuxième hypothèque présente un risque plus élevé que la première hypothèque et, par conséquent, facturera un taux d'intérêt plus élevé. Vous n'aurez pas autant d'années pour prolonger la deuxième hypothèque qu'avec une première. C'est aussi en raison du risque d'un éventuel défaut.

La plupart des hypothèques de deuxième rang sont assorties d'un montant de remboursement mensuel, tout comme la première hypothèque, vous pouvez donc vous retrouver à payer des paiements élevés lorsque vous combinez les deux. Mais une deuxième hypothèque est une meilleure option qu'un refinancement total, surtout si vous avez assez remboursé l'hypothèque d'origine.

Certaines banques élaboreront différentes options pour rembourser la deuxième hypothèque. Ces options peuvent aller des paiements mensuels des intérêts et du principal aux paiements forfaitaires annuels. Un paiement forfaitaire signifie qu'un certain montant est dû une fois par an. Le type exact de remboursement dépendra de vos préférences et de la politique de la banque.

Certaines hypothèques de second rang peuvent offrir des intérêts à taux fixe ou des intérêts ajustables. Assurez-vous que votre banque clarifie celle qu'elle vous propose et assurez-vous que vous comprenez parfaitement les termes d'un ARM.