Comment fonctionnent les prêts étudiants ?

Si vous voulez comprendre comment fonctionnent les prêts étudiants, alors vous n'êtes pas seul. En réalité, 54% des jeunes adultes fréquentant l'université ont contracté une forme de dette pour payer leurs études. Bien que de nombreux étudiants considèrent les prêts comme une solution à leurs problèmes de trésorerie, il est important de comprendre exactement comment fonctionnent les prêts étudiants.

Sans comprendre comment fonctionnent ces prêts, vous ne saurez pas exactement dans quoi vous vous embarquez. Les prêts étudiants peuvent être un moyen utile de financer vos études. Mais vous devrez décider vous-même si oui ou non certains types de prêts étudiants en valent la peine.

Aujourd'hui, nous allons examiner de plus près le fonctionnement des prêts étudiants (et les taux d'intérêt associés). Une fois que vous en savez plus, vous pouvez avancer en toute confiance.

Contenu

• Qu'est-ce qu'un prêt étudiant
• Comment fonctionnent les prêts étudiants
• Types de prêts étudiants
• Combien pouvez-vous emprunter en prêts étudiants?
• Comment fonctionnent les intérêts des prêts étudiants ?
• Comment rembourser un prêt étudiant :Options de remboursement de prêt

Qu'est-ce qu'un prêt étudiant ?

Les prêts étudiants sont un type de prêt dans lequel vous empruntez des fonds pour payer vos études. Vous pouvez obtenir un financement de prêt étudiant auprès du gouvernement et de prêteurs privés. Dans tous les cas, vous devrez rembourser le prêt avec intérêts à l'avenir.

Alors que vous plongez dans le financement des prêts étudiants, il est important de noter que les prêts sont très différents des bourses et des subventions. Vous n'avez pas à rembourser la bourse ou les fonds de subvention. Mais vous devrez rembourser les prêts étudiants que vous contractez avec des intérêts.

Bien sûr, la solution idéale est de se concentrer uniquement sur les bourses et les subventions pour financer vos études. Cependant, de nombreux étudiants ont besoin de prêts étudiants pour combler les lacunes.

Comment fonctionnent les prêts étudiants ?

Lorsque vous contractez un prêt étudiant, le processus dépendra du type de prêt que vous recherchez. Mais que vous contractiez des prêts étudiants fédéraux ou privés, le but du financement de vos études reste le même.

Vous pouvez utiliser les fonds pour payer vos frais de scolarité, logement, nourriture, livres, frais d'études, et toutes autres dépenses essentielles à vos études.

Gardez à l'esprit que les prêts que vous contractez devront être remboursés dans un délai spécifié. Non seulement vous devrez rembourser les prêts, mais vous devrez également payer les intérêts attachés. Dans de nombreux cas, vous n'aurez pas besoin de commencer à rembourser votre prêt avant l'obtention de votre diplôme.

En réalité, certains prêteurs vous accorderont un délai de grâce de quelques mois entre l'obtention de votre diplôme et le début de votre remboursement. Vous voulez cependant vous assurer que vous êtes clair sur les conditions de remboursement de votre prêt spécifique avant de signer sur la ligne pointillée.

Types de prêts étudiants

Les deux catégories générales de prêts étudiants sont fédérales et privées. Regardons les deux de plus près.

Prêts étudiants fédéraux

Les prêts étudiants fédéraux offrent souvent des conditions de remboursement de prêt plus attrayantes; En général, les prêts étudiants fédéraux sont plus abordables que les prêts étudiants privés.

Cela étant dit, Il existe différents types de prêts étudiants fédéraux que vous devez connaître :

1. Prêts directs bonifiés

Un prêt direct est un prêt consenti directement par le ministère de l'Éducation des États-Unis. Avec cette option de prêt, si vous êtes en mesure de démontrer un besoin financier, alors le gouvernement vous permettra d'emprunter ces prêts bonifiés.

Fondamentalement, le gouvernement paiera tous les intérêts accumulés sur vos prêts étudiants jusqu'à six mois après votre sortie de l'école. Lorsqu'il est temps pour vous de commencer à effectuer des paiements, vous serez responsable d'effectuer non seulement vos paiements de capital, mais également les intérêts après la période de 6 mois.

2. Prêts directs non subventionnés

Si vous n'êtes pas en mesure de démontrer un besoin financier, alors vous aurez la possibilité de contracter des prêts étudiants directs non subventionnés. Le gouvernement ne vous aidera à aucun moment avec les paiements d'intérêts. Au lieu, les intérêts commenceront à s'accumuler dès le début du prêt. Cependant, ces prêts offrent un faible, taux d'intérêt fixe et modalités de remboursement flexibles.

3. Prêts Direct PLUS

Il s'agit d'un prêt que les parents peuvent contracter pour aider à couvrir les frais de scolarité de premier cycle de leur enfant. Ils peuvent également être une option pour les étudiants diplômés ou professionnels qui ont besoin de prêts pour couvrir leurs frais d'études.

Demander des prêts étudiants fédéraux

Si vous souhaitez contracter des prêts étudiants fédéraux, Ensuite, vous saurez si vous êtes éligible via l'application gratuite pour l'aide fédérale aux étudiants (FASFA).

Sur la FASFA, tu rempliras tes informations financières et les informations financières de tes parents. Après avoir regardé vos chiffres, l'école vous enverra une lettre d'attribution. Dans cette lettre, vous saurez à quel type d'aide financière vous avez droit. Cela pourrait inclure des bourses et des subventions, ainsi que les prêts étudiants.

Prêts étudiants privés

Les prêts étudiants privés sont généralement plus chers que les prêts étudiants fédéraux. Cependant, ils peuvent vous aider à joindre les deux bouts pendant l'école.

Si vous travaillez avec un prêteur privé, alors vous aurez moins de flexibilité en termes de remboursement. Le gouvernement fédéral pourrait être disposé à travailler avec vous sur un plan de pardon, mais les prêteurs privés sont moins flexibles.

Les conditions d'un prêt étudiant privé peuvent varier considérablement. Vous devrez peut-être suivre un processus de demande plus strict avec un cosignataire pour contracter certains prêts étudiants privés. Au-delà de ça, vous pourriez être tenu de commencer à effectuer des paiements pendant que vous êtes à l'école.

Le plus gros inconvénient d'un prêt étudiant privé est que vous serez probablement confronté à des taux d'intérêt plus élevés. Étant donné que les prêts étudiants privés peuvent avoir des taux d'intérêt variables, vous pourriez avoir affaire à un taux d'intérêt aussi élevé que 18% ! Avec ça, il est important de magasiner avant de s'engager auprès d'un prêteur étudiant privé.

Combien pouvez-vous emprunter en prêts étudiants?

Il y a une limite au montant que vous pouvez emprunter en prêts étudiants fédéraux. Voici la répartition :

• En tant qu'étudiant indépendant, vous pourrez emprunter jusqu'à 12 $, 500 par an en prêts étudiants fédéraux. Seulement 5 $, 500 d'entre eux peuvent être subventionnés.
• En tant qu'étudiant dépendant, vous pourrez emprunter jusqu'à 7 $, 500 par an en prêts étudiants fédéraux. Mais seulement 5 $, 500 peuvent être subventionnés.
• En tant qu'étudiant diplômé, vous pourrez emprunter jusqu'à 20 $, 500 par an.

Il y a d'autres limites à considérer, comme le montant que vous empruntez ne peut pas être supérieur au coût de votre programme.

En outre, vous ne pouvez contracter des prêts étudiants fédéraux que pour 150 % du délai publié pour votre diplôme. Donc, si vous êtes à l'école depuis plus de 6 ans pour obtenir un diplôme de 4 ans, alors vous ne seriez pas admissible à plus de prêts étudiants.

Au-delà des prêts étudiants fédéraux, vous aurez une certaine flexibilité pour emprunter plus d'argent auprès de prêteurs privés. Chaque prêteur aura des limites différentes quant au montant que vous pourrez emprunter.

Bien que vous puissiez probablement emprunter plus que ce dont vous avez besoin pour survivre à votre carrière de premier cycle, vous devez faire attention à ne pas retirer plus de fonds que vous n'en avez besoin. Les prêts étudiants supplémentaires peuvent être difficiles à rembourser en fin de compte.

Comment fonctionnent les intérêts des prêts étudiants ?

Lorsque vous contractez un prêt étudiant, il y a trois éléments clés :

• Le principal . Lorsque vous contractez un prêt, vous devrez rembourser ces fonds en totalité. Le principal d'un prêt est le montant de base que vous devez pour rembourser le prêteur sans aucun intérêt.
• Le taux d'intérêt . Le taux d'intérêt sur le prêt est la prime qu'un prêteur facture pour vous permettre d'emprunter les fonds. Il est calculé en fonction de votre solde de capital. Malheureusement, les paiements d'intérêts peuvent s'accumuler rapidement.
• La durée du prêt. La dernière pièce du puzzle est la durée du prêt. Vous pouvez trouver des conditions de remboursement allant de quelques années à plus d'une décennie.

Avec ces trois nombres, vous pouvez déterminer combien le prêt total vous coûtera.

Par exemple, disons que vous avez retiré 20 $, 000 en prêts étudiants au cours de vos études avec une durée de dix ans et un taux d'intérêt fixe de 6%.

Avec ça, vous auriez un paiement mensuel de 222 $. Si vous avez remboursé le prêt en dix ans, cela vous coûterait 26 $, 645.

Comme tu peux le voir, les frais d'intérêt des prêts étudiants peuvent s'accumuler rapidement.

Comment rembourser un prêt étudiant :Options de remboursement de prêt

Une fois vos prêts étudiants contractés, vous devrez créer un plan pour les rembourser.

Remise de prêt

Si vous avez contracté des prêts étudiants fédéraux, il y a une possibilité d'avoir vos prêts annulés. Le gouvernement fédéral propose plusieurs plans d'exonération des prêts étudiants. Voici les options les plus populaires :

• Remise de prêt de service public. Le PSLF vous pardonnera le solde restant de vos prêts étudiants si vous effectuez 120 mensualités éligibles et travaillez à temps plein pour un employeur qualifié. Si vous travaillez pour des organisations à but non lucratif ou un organisme gouvernemental, alors vous serez probablement admissible. Assurez-vous de confirmer que votre employeur offre ce programme et que vous y êtes admissible avant de supposer que vous l'obtiendrez.
• Le pardon de prêt d'enseignant. Ce programme est conçu pour récompenser les enseignants qui travaillent à temps plein dans une école primaire à faible revenu, école secondaire, ou une agence de services éducatifs. Vous pourriez être admissible à avoir jusqu'à 17 $, 500 de vos prêts étudiants fédéraux annulés si vous enseignez pendant cinq années consécutives dans une école admissible.

Si vous envisagez l'une ou l'autre option de pardon, en savoir plus sur les détails pour vous assurer d'être admissible. Vous devez contacter votre agent de crédit pour vous assurer que vous remplissez toutes les conditions de remise si vous optez pour cette option.

Plans de paiement

Le gouvernement fédéral offre une variété de plans de remboursement. La meilleure option pour vous dépendra de votre situation personnelle. Vous pouvez consulter un outil de simulation de prêt sur le site Web du gouvernement fédéral pour explorer davantage vos options.

Voici les options de remboursement que vous avez pour les prêts fédéraux :

1. Plan de remboursement standard

Dans ce cas, vous paieriez le montant fixe que vous devez sur votre prêt chaque mois. Si vous suivez ces paiements, alors vous devriez rembourser votre prêt en 10 ans.

Si vous avez un prêt de consolidation directe, cette option garantirait que vous remboursiez votre prêt dans les 30 ans. (Un prêt de consolidation directe est un type de prêt fédéral qui combine deux ou plusieurs prêts fédéraux en un nouveau prêt. Ce nouveau prêt a un taux d'intérêt fixe basé sur le taux moyen des prêts en cours de consolidation.)

2. Plan de remboursement progressif

Au début de votre carrière, vos revenus pourraient être inférieurs à ceux d'après quelques années d'expérience. Ce plan de paiement le reconnaît et établit les paiements mensuels en conséquence.

Lorsque vous commencez vos paiements, vous commencerez avec des montants de paiement plus petits. Après deux ans, votre mensualité augmentera. Tous les deux ans, votre paiement augmentera jusqu'à ce que vous ayez remboursé le prêt au bout de dix ans.

3. Plan de remboursement prolongé

Si vos revenus ne peuvent pas supporter une mensualité élevée de prêt étudiant, cette option vous permettra d'allonger votre obligation de prêt. Au lieu de rembourser votre prêt en 10 ans, vous aurez 25 ans pour rembourser le prêt. Cela entraînera une baisse des mensualités.

Cependant, cette option vous coûtera plus d'intérêts sur la durée du prêt.

4. Payez comme vous gagnez un plan de remboursement (PAYE)

Dans ce cas, vous feriez des versements mensuels équivalant à 10 % de votre revenu discrétionnaire. Cependant, le paiement ne dépassera jamais le montant que vous auriez payé en vertu du plan de remboursement standard.

S'il reste un solde sur votre prêt après 20 ans, alors votre dette sera annulée. Cependant, vous pourriez avoir à payer de l'impôt sur le revenu sur le montant remis.

5. Plan de remboursement basé sur le revenu (IBR)

Ceci est également connu comme le plan de remboursement axé sur le revenu. Un remboursement de prêt étudiant important peut avoir un impact considérable sur votre budget mensuel. Vous pourriez même avoir du mal à payer l'essentiel avec un prêt étudiant, ce qui réduit considérablement vos revenus.

Le plan de remboursement basé sur le revenu vous permettra de plafonner vos versements à 10 % de votre revenu discrétionnaire. Cela peut vous soulager énormément si vous avez du mal à mettre de la nourriture sur la table tout en effectuant vos remboursements de prêt étudiant.

C'est une option assez populaire, c'est pourquoi nous décomposons ici tout ce que vous devez savoir sur les plans de remboursement basés sur le revenu.

6. Plan de remboursement en fonction des revenus (ICR)

Vous effectuerez soit un paiement mensuel de 20 % de votre revenu discrétionnaire, soit le montant que vous paieriez sur un plan de remboursement fixe de 12 ans. Avec ce plan de remboursement, vous paieriez la moins élevée des deux options.

7. Plan de remboursement en fonction du revenu

C'est la dernière option. Avec cette option, vous feriez des paiements sur 15 ans en fonction de votre revenu annuel.

Pensez au refinancement

Au-delà des plans de remboursement, Le refinancement du prêt étudiant est également une option. Essentiellement, avec le refinancement, vous contracterez un autre prêt pour couvrir vos prêts étudiants. Avec votre nouveau prêt, vous trouveriez un taux d'intérêt plus bas et des conditions qui vous conviennent mieux.

Il est important de noter que le refinancement d'un prêt étudiant n'est pas la meilleure option pour tout le monde. Mais si vous avez des prêts étudiants privés avec un taux d'intérêt élevé, alors c'est quelque chose que vous devriez considérer.

Le prêt étudiant est-il fait pour vous ?

Une formation collégiale peut vous aider à avancer dans votre carrière. Mais les prêts étudiants peuvent peser sur vos finances personnelles pendant des années. Si possible, cherchez des moyens d'éviter de contracter des dettes d'études.

Les prêts étudiants peuvent être un bon moyen de financer vos études. Mais assurez-vous de bien comprendre l'impact qu'ils peuvent avoir sur votre avenir financier avant de vous inscrire.