Comment exploiter votre plan 529 pour payer les frais de scolarité

Le régime d'épargne-études 529 est l'un des meilleurs moyens de mettre de l'argent de côté pour les études collégiales de vos enfants. Le plan offre une foule de fonctionnalités qui en font une option attrayante pour les épargnants, y compris des allégements fiscaux importants et des déductions juste pour faire quelque chose qui est déjà précieux pour un futur étudiant. Et maintenant, le plan 529 offre des avantages pour les autres, trop, y compris ceux qui fréquentent des écoles privées ainsi que ceux qui remboursent des prêts étudiants.

Voici comment exploiter le compte lorsque vient enfin le temps de commencer à l'utiliser et quelques conseils pour en tirer le meilleur parti.

6 conseils pour effectuer des retraits qualifiés sur votre 529

1. Suivez scrupuleusement les règles de retrait

La clé pour éviter des pénalités coûteuses et des taxes supplémentaires est de suivre attentivement les règles de votre plan 529. Alors qu'un plan 529 est globalement le même à travers les États-Unis, les règles spécifiques peuvent différer dans le plan de chaque État. Il est donc essentiel que vous suiviez les règles, surtout autour des retraits.

Le plan 529 stipule explicitement que les revenus peuvent être retirés du compte en franchise d'impôt « lorsqu'ils sont utilisés pour les frais d'études admissibles du bénéficiaire désigné, comme les frais de scolarité, frais, livres, ainsi que la chambre et la pension dans un établissement d'enseignement admissible, » selon l'IRS.

Le mot clé ici est « qualifié, ” car cela limite les types de dépenses éligibles.

« Pour éviter les pénalités de retrait, il faut distinguer les dépenses qualifiées des dépenses non qualifiées, " dit Judith Corprew, vice-président exécutif de Patriot Bank.

Outre les dépenses admissibles telles que les frais de scolarité, frais, livres et chambre et pension, l'IRS permet également quelques autres dépenses, tels que les ordinateurs et les logiciels utilisés par l'étudiant, dit Corprew. « Les appareils utilisés principalement pour le divertissement ne sont pas, comme un téléviseur, " elle dit.

Et bien que certaines dépenses soient associées à la fréquentation de l'école, cela ne fait pas d'eux des dépenses admissibles pour un plan 529.

Il est également important de noter que les modifications apportées au régime 529 au cours des dernières années ont élargi ce qui compte comme une dépense admissible.

En 2017, la Tax Cuts and Jobs Act a autorisé 529 plans à payer les frais de scolarité de la maternelle à la 12e année dans les écoles privées. Puis en 2019, la loi SECURE a permis à un 529 de payer jusqu'à 10 $, 000 des prêts étudiants du bénéficiaire ainsi qu'un montant additionnel de 10 $, 000 pour les prêts étudiants de chacun des frères et sœurs du bénéficiaire.

La loi de 2019 a élargi les dépenses admissibles pour inclure les programmes d'apprentissage qualifiés, permettre la distribution de manuels, les frais et l'équipement directement liés à ces programmes de formation professionnelle.

A ne pas négliger non plus :votre établissement doit être éligible. Vous pouvez rechercher votre école sur cette liste de codes scolaires fédéraux pour vous assurer qu'elle répond aux exigences du programme.

2. Conservez ces reçus

Vous pouvez avoir envie de jeter ces reçus une fois que vous avez soumis un formulaire pour être remboursé, mais les experts suggèrent que vous vous accrochez à eux.

Une fois que vous savez quelles dépenses sont admissibles, « la prochaine étape à laquelle vous devez penser est de conserver vos reçus, " dit Logan Allec, CPA et propriétaire du site de finances personnelles Money Done Right. « En sauvegardant vos reçus, vous pouvez maintenant prouver que vous avez dépensé ce que vous avez réclamé.

Allec explique que la conservation de ces reçus vous aidera à minimiser la douleur au moment des impôts, parce que vous aurez la documentation dont vous avez besoin pour justifier vos réclamations.

« Vous n'avez pas besoin de joindre vos reçus à votre déclaration de revenus, mais vous en aurez besoin si jamais vous êtes audité, et ils vous sont utiles pour préparer votre retour, ", dit Allec.

3. Faites payer le collège directement

Lorsque vous êtes prêt à retirer de l'argent pour une dépense admissible, vous pouvez l'envoyer à l'étudiant, qui pourrait alors payer le montant à l'école, ou vous pourriez également demander au plan 529 de transférer l'argent directement au collège. L'envoyer directement est un moyen facile d'éviter un éventuel faux pas.

« Lorsque vous vous préparez à effectuer des retraits, J'encourage fortement les parents à organiser tous les paiements possibles pour aller directement du 529 à l'institution, " dit Urban Adams, conseiller en investissement chez Dynamic Wealth Advisors à Orange County, Californie.

"Le formulaire de retrait de votre fournisseur 529 doit contenir des champs pour que les fonds soient distribués de cette manière. Conservez toujours une copie de ces formulaires de rétractation, " dit Adams.

Cette approche élimine la possibilité qu'une personne intermédiaire gêne la distribution, et il efface les lignes de communication entre les administrateurs du régime 529 – qui l'ont fait d'innombrables fois – et l'institution payée.

4. Dépenser l'argent au cours de la même année d'imposition où il a été retiré

Avec un semestre d'automne et un semestre de printemps, une année scolaire s'étend sur deux années civiles. Pendant ce temps, une année d'imposition ne survient que dans une année civile. Cette inadéquation peut causer un casse-tête fiscal par inadvertance.

« Si vous retirez de l'argent d'un 529, alors vous devez dépenser l'argent distribué sur des dépenses admissibles cette année-là, ", dit Allec.

Une façon d'enfreindre les règles 529 ici est de retirer les frais de scolarité d'une année complète au début de l'année scolaire, mais de ne payer que les frais de scolarité d'automne. Bien que vous ayez la ferme intention d'avoir l'argent prêt à payer les frais de scolarité du printemps, cela ne ressemblera pas aux autorités fiscales. Ils verront un retrait sans réserve et seront prêts à vous infliger des pénalités pour n'avoir pas utilisé l'argent au cours de la même année d'imposition qu'il a été retiré.

« Assurez-vous de tenir un journal indiquant exactement combien vous avez retiré du plan et combien vous avez dépensé, ", dit Allec. « De cette façon, vous pouvez vous assurer que tout l'argent est dépensé dans l'année. »

Les experts suggèrent que la mise en place du plan 529 pour payer directement l'institution peut également aider à atténuer la possibilité de trop retirer, et il suggère d'embaucher un comptable pour gérer les retraits.

5. Les parents peuvent être payés, trop

Alors que 529 plans sont généralement considérés comme le remboursement de dépenses admissibles aux étudiants, les parents peuvent également être remboursés, trop. Mais ils voudront tout documenter soigneusement.

« Pour les autres dépenses admissibles que les parents ont payées en dehors du 529, remplir le formulaire de rétractation pour que la distribution soit envoyée au parent, " dit Adams. "Mais gardez tous les reçus pour ces autres dépenses et faites-les correspondre avec le formulaire de distribution."

De nouveau, pour sauver un cauchemar plus tard, garder une trace de tout l'argent dépensé et remboursé à partir du compte.

6. Méfiez-vous des 529 problèmes de plan dus à COVID

COVID a bouleversé les choses pour les étudiants, dont beaucoup ont été renvoyés chez eux ou ont choisi de renoncer temporairement à un semestre ou deux d'école, pendant que la situation s'est normalisée. Voici comment quelques scénarios différents pourraient affecter votre stratégie de retrait :

• Si le bénéficiaire de votre régime prend un semestre ou une année sabbatique : Votre forfait 529 sera disponible quand vous en aurez besoin, vous n'avez donc pas besoin de l'utiliser avant une date précise. Vous pouvez reprendre les retraits réguliers lorsque vous avez des frais d'études admissibles.
• Si le bénéficiaire de votre régime suit une charge de cours réduite : Un étudiant doit prendre au moins une charge à mi-temps pour être admissible au plan 529. Si le bénéficiaire atteint ce seuil, vous pouvez recevoir des distributions pour les dépenses sans souci.
• Si le bénéficiaire de votre régime suit des cours à distance : Un plan 529 peut être utilisé pour les dépenses directement liées à un cours de formation admissible, y compris les ordinateurs, Logiciel, accès Internet et équipements similaires.
• Si vous recevez un remboursement de l'établissement d'enseignement : D'abord, vous pourriez utiliser l'argent pour d'autres dépenses d'études admissibles au cours de la même année civile, tant que vous suivez autrement les règles du plan. Seconde, vous pourriez remplacer l'argent inutilisé dans le plan 529, mais vous devez le faire dans les 60 jours suivant sa réception de l'établissement d'enseignement. Dans ce dernier cas, l'argent comptera comme une contribution de l'année en cours au compte.

Si vous ne pouvez pas dépenser l'argent déjà déboursé pour des dépenses admissibles ou ne pouvez pas le remplacer en temps opportun, tous les gains qui ont été retirés seront soumis à des taxes et à des pénalités étatiques et fédérales.

Il est donc important que vous compreniez clairement les ramifications de tout retrait, surtout si c'est dans des circonstances inhabituelles. Et comme vous le feriez pour un retrait en situation normale, assurez-vous de recueillir des reçus qui documentent vos dépenses admissibles réelles.

Quels sont les avantages et les inconvénients d'un plan 529 ?

Un plan 529 offre de nombreux avantages à ceux qui épargnent pour les études, mais il présente certains inconvénients clés que vous devrez prendre en compte :

Avantages d'un forfait 529

• Il vous aide à épargner pour vos études avec des avantages fiscaux. Le régime permet à l'argent du compte de fructifier à l'abri de l'impôt, et de nombreux États offrent leur propre avantage fiscal, vous permettant des déductions fiscales ou des crédits contre vos impôts d'État.
• Les fonds peuvent être retirés en franchise d'impôt. L'argent du compte peut être retiré en franchise d'impôt s'il est utilisé pour des dépenses d'éducation admissibles dans des établissements admissibles.
• De nombreux régimes vous permettent d'investir dans des actifs à rendement plus élevé. Vous pourrez peut-être investir dans des actions individuelles ou des fonds d'actions, vous donnant la possibilité d'amasser plus d'argent que vous ne pourriez le faire dans la plupart des investissements. Si vous avez plusieurs années avant que les fonds soient nécessaires, la croissance composée peut opérer sa magie sur votre plan 529, laisser votre argent gagner de l'argent. Vous voudrez donc rechercher les meilleurs plans 529 pour voir ce qui est disponible.
• Le plan a beaucoup de flexibilité. Une partie de la beauté du plan est que n'importe qui peut en établir un et y contribuer. Cela permet aux parents, grands-parents, d'autres parents et même des amis à participer. Dans le cadre de la loi sur les réductions d'impôt et l'emploi de 2017, un plan 529 peut également être utilisé pour payer les frais de scolarité des écoles privées de la maternelle au lycée, trop.
• La portée du plan s'est élargie. La loi SECURE 2019 permet également d’utiliser des fonds pour rembourser la dette étudiante, jusqu'à 10 $, 000 pour le bénéficiaire du régime et jusqu'à 10 $ supplémentaires, 000 pour les prêts étudiants des frères et sœurs du bénéficiaire. Les plans peuvent également être utilisés pour des programmes d'apprentissage qualifiés, tandis qu'un changement de 2017 permet désormais d'utiliser les fonds pour les frais de scolarité de la maternelle à la 12e année dans les écoles privées.
• Vous pouvez changer de bénéficiaire. Si le bénéficiaire initial du régime n'utilisera pas l'argent à des fins admissibles, vous pouvez transférer le bénéficiaire à quelqu'un qui le peut. Et vous pouvez le changer plusieurs fois, Si tu as besoin de.

Inconvénients d'un plan 529

• Vous ne pouvez pas obtenir d'avantages fiscaux pour le régime d'un autre État. Si vous vous inscrivez au plan 529 d'un autre État, Sachez que vous n'obtiendrez des avantages fiscaux dans votre propre État que si vous cotisez au régime de cet État. Vous n'obtiendrez des prestations dans l'autre État que si vous y payez également des impôts.
• Votre état peut ne pas offrir d'avantage fiscal, même pour son propre régime. Tous les États n'offrent pas d'avantage fiscal pour leurs propres plans 529.
• Vous pouvez perdre de l'argent dans un plan 529, en fonction de l'investissement. Si vous investissez dans des actifs du marché tels que des actions, fonds d'actions et obligations, entre autres, vous pouvez perdre de l'argent. Seuls les produits soutenus par la FDIC sont protégés contre les pertes.
• Les options de placement peuvent différer considérablement d'un régime à l'autre. Votre choix de fonds d'investissement, stocks ou d'autres véhicules relève de l'administrateur du régime de chaque État. Ainsi, vous ne pourrez peut-être pas obtenir les options d'investissement que vous souhaitez avec le plan de votre propre État.
• S'il n'est pas utilisé, l'argent devra être retiré et vous pourriez devoir des impôts et des pénalités. Si l'argent du compte ne peut pas être utilisé, vous devrez le retirer et payer des impôts sur tout gain. La bonne nouvelle est que vous pouvez garder le compte ouvert tant qu'il y a un bénéficiaire vivant, et le bénéficiaire peut être modifié indéfiniment. Vous avez donc le temps de mélanger les choses pour éviter les inconvénients.
• Les options d'investissement peuvent être déroutantes. De nombreux plans 529 offrent une gamme d'options de placement, et vous devrez peut-être choisir sans l'aide d'un expert. Vous voudrez donc comprendre leurs risques et leurs avantages aussi clairement que possible.
• Les plans de scolarité prépayés ne sont valables que dans l'établissement concerné. Si le bénéficiaire du régime ne se présente pas à l'établissement où le régime prépayé a été établi, le plan ne sera pas utile, bien que vous puissiez toujours accéder à l'argent qui y est stocké.

Ce sont les plus grands avantages et inconvénients de 529 plans.

En bout de ligne

On ne soulignera jamais assez à quel point il est essentiel de suivre les règles du plan 529 auquel vous vous inscrivez – et ces règles diffèrent d'un État à l'autre. Si vous enfreignez les règles, cela pourrait vous coûter des impôts et des pénalités, de l'argent qui pourrait autrement aller à quelque chose de précieux.

Alors même s'il est tentant de sauter dedans, essayez d'adopter une approche mesurée et de comprendre le meilleur moyen d'ajouter de l'argent sur le compte, ainsi que comment accéder au compte lorsque vient le temps d'utiliser l'argent.