HELOC vs. Prêt sur valeur domiciliaire :comment ils se comparent et lequel vous convient le mieux

Avec des taux d'intérêt au plus bas, de nombreux propriétaires commencent à envisager de contracter une deuxième hypothèque. Les hypothèques de deuxième rang comme les prêts sur valeur domiciliaire et les marges de crédit sur valeur domiciliaire peuvent être un excellent moyen de financer des dépenses importantes, comme un projet de rénovation domiciliaire à venir, un mariage, ou même les frais de scolarité.

Mais comme toute forme de dette, il est bon de connaître vos options avant de vous engager, c'est pourquoi nous avons créé ce petit guide pratique pour comprendre les différences entre les prêts HELOC et les prêts sur valeur domiciliaire. Voici tout ce que vous voudrez savoir sur ces prêts immobiliers avant de signer votre nom sur la ligne pointillée.

Dans cet article

• HELOC vs prêt sur valeur domiciliaire :comment se comparent-ils ?
• Qu'est-ce qu'un prêt sur valeur domiciliaire ?
• Qu'est-ce qu'un HELOC ?
• FAQ HELOC vs prêt sur valeur domiciliaire
• La ligne de fond

HELOC vs prêt sur valeur domiciliaire :comment se comparent-ils ?

Un prêt sur valeur domiciliaire et une marge de crédit sur valeur domiciliaire sont deux produits financiers différents qui vous permettent d'emprunter en fonction de la valeur de votre maison. Bien que les prêts sur valeur domiciliaire vous permettent d'emprunter une somme importante en une seule fois, Les HELOC fonctionnent plus comme une carte de crédit, ce qui facilite l'emprunt et ne rembourse que ce dont vous avez besoin sur une période de temps définie.

Le montant exact que vous pouvez emprunter, ainsi que vos conditions de remboursement, dépendra de la valeur nette de votre maison et de votre solvabilité globale. Étant donné que ces deux éléments sont considérés comme des dettes garanties, ce qui signifie qu'ils utilisent votre maison comme garantie, vous voudrez vous assurer que vous êtes à l'aise avec les conditions de remboursement, car le non-paiement pourrait signifier la perte de votre maison. Comme toute forme de dette, assurez-vous de prendre le temps de magasiner avant d'aller de l'avant. Examinez toutes vos options avant de choisir le meilleur prêteur hypothécaire pour vous.

Voici une comparaison rapide des HELOCs par rapport aux prêts sur valeur domiciliaire :

HELOC Prêt sur valeur domiciliaire Taux d'intérêt 2,9 % - 21 %* 1,74 - 9,25 %* Montant maximal du prêt 85 % de la valeur nette de votre maison 85 % de la valeur nette de votre maison Des intérêts déductibles d'impôt ? Oui, si le prêt est utilisé pour apporter des améliorations substantielles à l'habitat Oui, si le prêt est utilisé pour apporter des améliorations substantielles à la maison Comment les fonds sont versés Par chèque ou virement en ligne Par chèque ou virement en ligne Frais Généralement 2 à 5 % du montant total du prêt Généralement 2 à 5 % du montant total du prêt Montants des paiements mensuels Variable, selon combien vous empruntez Fixe

*Une note sur COVID-19 : Bien que les taux d'intérêt bas rendent les conditions d'emprunt plus favorables, il est important de mentionner que COVID-19 a affecté le marché de manière étrange. L'une d'entre elles étant que certaines banques (telles que Chase et Wells Fargo) ont suspendu les demandes HELOC jusqu'à nouvel ordre. Les taux d'intérêt partagés ci-dessus reflètent ceux offerts par les banques qui acceptent toujours les demandes à l'heure actuelle.

Qu'est-ce qu'un prêt sur valeur domiciliaire ?

Un prêt sur valeur domiciliaire est un type de deuxième hypothèque qui est accordé en fonction de la valeur nette que vous avez actuellement dans votre maison. Vous pouvez déterminer le montant d'un prêt sur valeur domiciliaire auquel vous pourriez avoir droit en calculant la valeur de votre valeur nette. L'équité est déterminée en soustrayant ce que vous devez encore sur votre hypothèque de la valeur marchande de la maison elle-même.

Vous serez limité à emprunter jusqu'à 85 % de cette valeur nette, avec d'autres facteurs tels que votre pointage de crédit et votre ratio dette/revenu ayant également une incidence sur le montant final du prêt.

Voici un exemple :si la valeur marchande de votre maison est de 300 $, 000 et vous devez encore 200 $, 000 sur votre hypothèque actuelle - alors vous auriez 100 $, 000 équité dans la maison. Vous pourriez potentiellement emprunter jusqu'à 85 $, 000.

A quoi peut servir un prêt immobilier ?

Bien que les prêts sur valeur domiciliaire puissent être utilisés pour payer à peu près n'importe quoi, les gens les utilisent généralement pour payer des dépenses importantes telles que les mariages, frais de scolarité, ou de grands projets de rénovation domiciliaire. En effet, le montant du prêt est généralement accordé en une somme forfaitaire que les emprunteurs remboursent ensuite au fil du temps. L'un des avantages d'emprunter un prêt sur valeur domiciliaire est que vous en trouverez probablement un avec des taux d'intérêt fixes. Cela vous protégera contre les changements et dépenses imprévus pouvant survenir lors de l'emprunt d'un prêt à taux d'intérêt variable.

À quoi s'attendre lorsque vous demandez un prêt sur valeur domiciliaire

Beaucoup de gens se demandent comment obtenir un prêt et combien de temps prend le processus. Pour toute personne intéressée à contracter un prêt sur valeur domiciliaire, vous devez prévoir au moins deux semaines de temps de traitement avant de voir l'argent. L'attente peut facilement atteindre six semaines, selon la complexité du prêt et le prêteur avec lequel vous travaillez. Gardez également à l'esprit les frais de clôture et les frais de montage associés à la souscription d'un prêt sur valeur domiciliaire, qui coûteront généralement 2 à 5 % supplémentaires du montant du prêt approuvé.

Finalement, Si vous décidez d'emprunter un prêt sur valeur domiciliaire pour effectuer des réparations dans votre maison, vous pourriez avoir droit à des déductions fiscales intéressantes. Selon la Loi sur les réductions d'impôt et l'emploi, les emprunteurs peuvent annuler les paiements d'intérêts effectués sur les prêts sur valeur domiciliaire (et les HELOC) tant que le prêt est utilisé pour « acheter, construire ou améliorer substantiellement la maison du contribuable. Et bien que cette loi soit passée en 2017, il devrait rester inchangé jusqu'en 2026.

Avantages d'un prêt sur valeur domiciliaire

• Les taux fixes fiabilisent les échéanciers de remboursement
• Certains paiements d'intérêts peuvent être déductibles d'impôt

Inconvénients d'un prêt sur valeur domiciliaire

• Doit rembourser la totalité du solde du prêt, même si tu n'as pas besoin de tout
• Les taux d'intérêt peuvent être plus élevés que les taux de lancement des HELOC
• Délais de traitement et d'approbation plus longs que les autres types de prêts
• Votre maison est une garantie - vous courez le risque de la perdre pour des paiements manqués

Qu'est-ce qu'un HELOC ?

Contrairement à un prêt sur valeur domiciliaire, Les HELOC fonctionnent davantage comme une carte de crédit – comme une ligne de crédit renouvelable (avec une limite de crédit approuvée) que vous remboursez en fonction de vos dépenses. Bien que certains prêts sur valeur domiciliaire aient des taux d'intérêt fixes, la plupart des HELOCs auront des variables, ce qui signifie que vous pourriez payer plus ou moins d'intérêts sur les montants empruntés pendant la durée du prêt.

La valeur de votre HELOC ne dépassera probablement pas 85 % de la valeur nette de votre maison et l'approbation dépendra de votre solvabilité globale.

A quoi peut servir un HELOC ?

Semblable à un prêt sur valeur domiciliaire traditionnel, Les HELOCs sont généralement utilisés pour couvrir un coût important tel qu'un remodelage de la maison. Ces lignes de crédit peuvent également être utilisées pour la consolidation de dettes et pour payer les frais de scolarité, bien qu'il soit important de comparer les taux d'intérêt avant d'opter pour un HELOC dans ces cas.

À quoi s'attendre lorsque vous postulez pour un HELOC

Les HELOCs s'accompagnent de frais de clôture et de frais qui ont tendance à se situer entre 2 % et 5 %, et peut prendre de deux à six semaines à traiter. Une autre chose à garder à l'esprit avec les HELOC est qu'ils ont souvent une période d'emprunt fixe appelée période de tirage. Cela signifie que vous ne pourrez emprunter à votre HELOC que pour une période de temps définie, généralement environ cinq à dix ans à partir du moment où vous effectuez votre premier retrait.

Pendant ce temps, vous pourriez être tenu de payer des intérêts uniquement sur ce que vous empruntez, mais vous pouvez également retirer divers montants (et les rembourser) autant de fois que vous le souhaitez. Après la période de tirage, la plupart des HELOC entrent dans une période de remboursement, c'est à ce moment-là que des paiements récurrents doivent être effectués sur le solde restant que vous devez.

En raison de tous ces détails urgents, il est particulièrement important de vous assurer que vous comprenez parfaitement votre accord HELOC avant de signer. Cela inclut les stipulations de vos périodes de tirage et de remboursement, ainsi que les mesures que votre prêteur pourrait prendre si vous n'effectuez pas vos paiements. Parce que les HELOCs (et les prêts sur valeur domiciliaire) sont tous deux considérés comme des prêts garantis qui utilisent votre maison comme garantie, les paiements manquants pourraient potentiellement mettre votre maison en danger.

Avantages d'un HELOC

• Utilisable comme une carte de crédit (retrait et remboursement un nombre illimité de fois) pendant votre période de tirage
• Seulement requis pour rembourser ce que vous dépensez
• Les taux d'intérêt de lancement peuvent être inférieurs aux taux des prêts sur valeur domiciliaire
• Certains paiements d'intérêts peuvent être déductibles d'impôt

Inconvénients d'un HELOC

• Les taux variables sont courants, votre taux peut donc augmenter avec le temps
• Délais de traitement et d'approbation plus longs que les autres types de prêts
• Votre maison est une garantie - vous courez le risque de la perdre pour des paiements manqués

HELOC vs prêt sur valeur domiciliaire :quelle est la meilleure option ?

Parce que le montant d'argent que vous pourrez emprunter à la fois avec un HELOC et un prêt sur valeur domiciliaire dépend principalement de la valeur de votre maison, la principale différence que nous trouvons entre les deux réside dans la façon dont vous les remboursez. Une légère exception serait qu'avec un HELOC, vous pourriez potentiellement emprunter davantage si vous aviez les moyens d'emprunter et de rembourser plusieurs fois sur votre marge de crédit au cours de la période de prélèvement. Mis à part ce scénario, Voyons comment fonctionne le remboursement des deux prêts.

Remboursement du prêt sur valeur domiciliaire

Avec un prêt sur valeur domiciliaire, vous serez approuvé pour une somme forfaitaire que vous serez responsable de rembourser, même si le montant dépasse ce dont vous avez réellement besoin. C'est l'une des raisons pour lesquelles les prêts sur valeur domiciliaire sont si souvent utilisés pour payer les réparations domiciliaires. Après avoir établi un devis global pour votre projet, vous serez mieux à même de décider si emprunter une somme aussi importante est réellement nécessaire.

Si vous devez emprunter autant d'argent, la bonne nouvelle est que vous pourrez probablement trouver un prêt à taux d'intérêt fixe, ce qui rendra les remboursements plus réguliers et plus faciles à budgétiser à long terme. Parce que les plans de remboursement ont tendance à durer de 15 à 30 ans, et les garanties que vous pouvez vous permettre de payer des mensualités régulières constituent une grande partie de l'emprunt responsable lorsqu'il s'agit de ces types de prêts.

Remboursement HELOC

D'autre part, vous voudrez peut-être avoir un pouvoir d'emprunt sans nécessairement vous engager à 85 $, 000 de dettes. C'est à ce moment-là qu'un HELOC pourrait avoir plus de sens pour votre situation financière. Parce que vous ne remboursez que ce que vous empruntez, vous aurez la possibilité d'emprunter une grosse somme sans nécessairement être obligé de rembourser la totalité (à moins que vous ne la dépensiez réellement). C'est une excellente option pour les personnes qui savent qu'elles ont besoin d'emprunter un montant important mais ne savent pas exactement combien.

Étant donné que la période de tirage sur un HELOC dure généralement de cinq à dix ans, vous aurez également le temps d'emprunter un peu au début et plus tard si vous en avez besoin. Le seul inconvénient avec les HELOC est que les taux d'intérêt variables sont assez courants. Cela pourrait rendre plus difficile les paiements une fois que vous entrez dans la période de remboursement. Bien que certains HELOC puissent offrir des taux d'intérêt fixes, ceux-ci ont tendance à être plus élevés que les variables. Passez en revue toutes vos options avec votre prêteur avant de signer quoi que ce soit, et si quelque chose ne semble pas clair, rappelez-vous que vous avez toujours ce qu'on appelle la règle d'annulation de trois jours.

La règle d'annulation des trois jours

Lors de la signature de tout prêt sur valeur domiciliaire ou HELOC, il est important de savoir que vous êtes couvert par ce qu'on appelle la règle d'annulation des trois jours. Cette règle, protégé par la loi fédérale, vous permet de reconsidérer un accord de crédit signé ou d'annuler une transaction pour quelque raison que ce soit jusqu'à trois jours après la finalisation de l'accord. Ce troisième jour est réputé se terminer sur le coup de minuit trois jours ouvrés après la signature du contrat.

La première chose à garder à l'esprit avec la règle des trois jours est que l'accord doit être pour votre résidence principale, et ne s'appliquera pas aux propriétés secondaires ou de vacances. Un dernier conseil :assurez-vous d'annuler par écrit si vous décidez de le faire - les annulations par téléphone ou en personne ne compteront pas.

FAQ HELOC vs prêt sur valeur domiciliaire

Une marge de crédit sur valeur domiciliaire est-elle la même qu'une HELOC?

Alors que les prêts sur valeur domiciliaire et les HELOC vous permettent tous deux d'emprunter sur la valeur nette de votre maison, ils fonctionnent différemment. Avec un prêt sur valeur domiciliaire, vous recevez un paiement forfaitaire que vous rembourserez sur une période déterminée. Un HELOC est une marge de crédit sur laquelle vous pouvez choisir d'emprunter, et vous ne remboursez que le montant que vous empruntez.

Un HELOC va-t-il nuire à mon crédit ?

Un HELOC est une ligne de crédit, et cela peut avoir un impact sur votre pointage de crédit. Si vous effectuez vos mensualités en totalité et à temps, un HELOC peut avoir un impact positif sur votre pointage de crédit. Cependant, si vous manquez des paiements mensuels ou que vous n'êtes pas en mesure de payer votre solde minimum, un HELOC peut nuire à votre pointage de crédit.

Quels sont les inconvénients d'un HELOC ?

Bien que les HELOC présentent certains avantages, ils peuvent aussi avoir des inconvénients. Typiquement, Les HELOC ont des délais d'approbation plus longs que les différents produits de prêt, comme les prêts personnels. Ils ont également tendance à être assortis de taux d'intérêt variables, votre taux peut donc augmenter avec le temps.

Les HELOCs sont-ils une bonne idée ?

Si vous avez une valeur nette adéquate de votre maison et les moyens financiers de rembourser un HELOC, cela peut être une excellente option pour couvrir des coûts importants comme des rénovations majeures de l'habitat. C'est une bonne idée de comparer les taux d'intérêt et les conditions de remboursement avant d'aller de l'avant avec un HELOC.

Les prêts sur valeur domiciliaire sont-ils une bonne idée ?

Semblable à un HELOC, un prêt sur valeur domiciliaire peut être une bonne idée si vous êtes intéressé à financer un important projet de rénovation domiciliaire. Assurez-vous simplement d’avoir suffisamment de valeur nette dans votre maison et les moyens financiers de rembourser un prêt sur valeur domiciliaire avant de contacter un prêteur. Comme pour tout produit de prêt, c'est aussi une bonne idée de comparer les taux d'intérêt et les conditions des prêts sur valeur domiciliaire avant d'aller de l'avant.

La ligne de fond

Les prêts sur valeur domiciliaire et les HELOC sont un excellent moyen d'emprunter sur la valeur de votre maison, pourvu que vous ayez les moyens de faire des versements réguliers le moment venu. Parce que ces prêts conviennent mieux aux personnes souhaitant emprunter de grosses sommes d'argent, ils pourraient être exagérés pour certains emprunteurs. Si vous cherchez simplement un moyen de payer pour des réparations mineures à domicile ou d'autres petits projets, prenez plutôt le temps d'envisager l'un de ces prêts personnels les mieux notés.

Avis de non-responsabilité :tous les tarifs et frais sont exacts au 22 mai. 2020.