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Un guide pour les petites entreprises sur les états financiers pro forma

Les relevés pro forma aident les propriétaires d'entreprise à déterminer le résultat futur de leurs décisions. La prochaine fois que vous envisagez de contracter de nouvelles dettes, créez des états pro forma pour voir l'impact sur les revenus futurs.

En comptabilité, pro forma fait référence à des rapports financiers basés sur des hypothèses et des situations hypothétiques, et non sur la réalité. Les entreprises utilisent des documents financiers pro forma en interne pour faciliter la prise de décision et en externe pour montrer l'effet des décisions commerciales.

Avant d'acquérir une autre entreprise, d'investir dans de nouveaux équipements ou de contracter de nouvelles dettes, les entreprises rédigent des états financiers pro forma prospectifs pour en comprendre l'effet. Contrairement aux états financiers traditionnels qui expliquent le passé, les documents pro forma sont généralement tournés vers l'avenir et s'appuient sur la modélisation financière et la spéculation.

Les déclarations pro forma prennent un sens légèrement nouveau avec les entreprises publiques. Après une acquisition importante, une entreprise publique doit préparer un bilan et un compte de résultat secondaires comme si l'achat avait eu lieu au début de l'année. Nous apposons l'étiquette "pro forma" sur ces documents financiers car il y a beaucoup de "et si" impliqués dans leur fabrication.

« Et si » ne correspond pas aux principes comptables généralement reconnus (GAAP). S'éloignant encore plus des PCGR, les données financières pro forma excluent les dépenses ponctuelles inhabituelles, telles que les coûts de restructuration. Les critiques disent que les états financiers pro forma sont des stratagèmes pour exciter les investisseurs sur les avantages d'un regroupement d'entreprises, ce que les connaisseurs de la finance appellent des "synergies".

La Securities and Exchange Commission (SEC) met constamment à jour ses règles strictes sur la préparation des déclarations pro forma pour le public. Pourtant, les états financiers pro forma ne sont pas réglementés dans la même mesure que les états financiers historiques.

3 types de relevés pro forma

Les propriétaires de petites entreprises peuvent utiliser des relevés pro forma pour rédiger des états financiers, des budgets et des devis prévisionnels.

1. États financiers prévisionnels

Les propriétaires de petites entreprises rédigent des états financiers pro forma pour quantifier l'impact des décisions commerciales potentielles, telles que la souscription d'un prêt pour développer leur entreprise. Les états financiers pro forma vous donnent, à vous et à votre équipe, quelque chose à considérer avant de signer sur la ligne pointillée.

Les états financiers pro forma les plus courants sont les bilans prévisionnels, les états des résultats et les états des flux de trésorerie. Ensemble, les documents vous aident à évaluer si la santé financière de votre entreprise s'améliore, se détériore ou reste la même après la décision.

Supposons que vous soyez un propriétaire d'entreprise qui envisage un prêt pour investir dans un équipement plus efficace. Votre équipement actuel fonctionne toujours, mais la technologie de pointe des nouvelles machines peut accélérer la production de 20 %. Vous ne savez pas quoi faire.

Guidez votre prise de décision en créant deux ensembles d'états financiers prévisionnels :le premier pour projeter le revenu net de l'année prochaine si vous contractez le prêt, le second si vous ne le faites pas.

Si vous contractez le prêt, vous pouvez partager les états financiers pro forma avec le prêteur pour démontrer votre capacité à rembourser le prêt. Les entreprises utilisent également des états financiers pro forma pour inciter les investisseurs à fournir des capitaux.

Comme nous ne pouvons pas prédire l'avenir, ne vous fiez pas uniquement aux états financiers pro forma. Vos hypothèses pourraient se révéler fausses, ce qui fausserait vos projections financières.

2. Budgets

Les entreprises créent des budgets annuels qui correspondent à leurs objectifs de rentabilité et de production.

Les budgets et les données financières projetées sont similaires en ce sens qu'ils tiennent tous deux compte d'hypothèses et de scénarios qui restent à voir. En quoi ils diffèrent :les budgets sont des documents comptables de gestion, ce qui signifie qu'ils sont destinés à guider les décisions commerciales et ne doivent pas être partagés publiquement. Les budgets fournissent plus de détails que vous ne souhaiteriez partager avec un prêteur, et ils sont plus myopes, se concentrant généralement sur un an à l'avance.

3. Factures pro forma

La meilleure façon d'établir un devis pour vos biens et services consiste à utiliser une facture pro forma, également appelée ébauche de facture.

Avant de livrer une facture réelle, envoyez à un client une facture pro forma qui répertorie le coût des biens et services que vous prévoyez de fournir. Une facture pro forma n'est pas contraignante; c'est un moyen de s'assurer que vous et le client êtes sur la même longueur d'onde avant d'accepter la transaction. La transparence pourrait vous rapporter des points pour la satisfaction client.

Votre logiciel de comptabilité peut établir des factures pro forma.

Un exemple de pro forma

Russell exploite une entreprise de coaching de vie. La rumeur s'est répandue que Russell est le meilleur absolu, et il a plus de clients potentiels alignés qu'il n'a le temps d'en prendre. Russell envisage d'embaucher un assistant pour alléger sa charge de travail administratif, mais il ne sait pas s'il peut se permettre de payer quelqu'un à temps plein. Ses options sont :

  • Ne pas embaucher d'assistant
  • Recruter un assistant à temps partiel
  • Recruter un assistant à temps plein

Russell crée un compte de résultat pro forma pour l'année prochaine pour éclairer sa décision. Il consacre une colonne pour chaque scénario qu'il envisage. Russell suit le guide de The Ascent sur les états financiers prévisionnels pour générer le document.

Selon les projections de Russell, il atteint les revenus les plus élevés lorsqu'il embauche un assistant administratif à temps plein. Plus important encore, le compte de résultat pro forma révèle que l'embauche d'un assistant à temps partiel est presque aussi lucrative que l'embauche d'une personne à temps plein.

Je conseillerais à Russel d'embaucher un assistant à temps partiel pour réduire le risque d'engloutir près de 60 000 $ dans un nouveau poste alors qu'il n'est pas sûr de voir l'augmentation de revenus qu'il espère. Il peut toujours offrir à la personne un emploi à temps plein une fois sa projection actualisée.


FAQ

  • Tous les documents pro forma ne sont pas égaux. Les données financières pro forma ont leur place, mais certaines entreprises publiques ont profité de règles souples pour induire en erreur les investisseurs potentiels.

    Pour les petites entreprises privées, les états financiers pro forma peuvent vous aider à voir l'impact à long terme des décisions que vous envisagez aujourd'hui. Personne ne conteste l'utilisation de rapports pro forma ici.

    La bulle Internet, où les entreprises technologiques ont bénéficié de valorisations boursières gonflées avant de tout perdre, a prouvé le mal des données financières pro forma. Au début des années 2000, Yahoo a pris de l'ampleur après avoir publié pendant des années des états financiers pro forma qui minimisaient les coûts ponctuels élevés liés aux acquisitions d'entreprises.

    Les entreprises publiques publient des états financiers pro forma sous prétexte de clarifier leur situation financière après une acquisition d'entreprise. Ils retirent les coûts ponctuels ou inhabituels pour offrir une image plus complète du bénéfice d'exploitation de l'entreprise. Pour certains, les données financières pro forma donnent l'impression que les entreprises créent leurs propres règles de comptabilité financière pour générer des résultats financiers attrayants.

    Depuis l'éclatement de la bulle Internet, la SEC a réprimé l'utilisation de données financières pro forma pour éviter que le public ne soit induit en erreur.

  • Avant d'étendre le capital ou le crédit, les investisseurs et les prêteurs peuvent demander des relevés pro forma pour comprendre vos perspectives sur les performances de l'entreprise. Pour les nouvelles entreprises sans états financiers historiques, les prêteurs examinent les états pro forma pour avoir une vision réaliste de l'avenir de votre entreprise.

  • Après avoir créé des états financiers pro forma pour éclairer une décision commerciale, exécutez une analyse pro forma pour évaluer la rentabilité de votre entreprise.

    Supposons que vous possédiez un petit restaurant et que vous envisagez de prolonger vos heures d'ouverture et d'embaucher un nouveau serveur. Vous avez rédigé un bilan, un état des résultats et un état des flux de trésorerie pour l'année prochaine, en supposant une augmentation des charges, des salaires et des dépenses alimentaires.

    Analysez les résultats à l'aide de mesures de rentabilité. Si les mesures indiquent une rentabilité accrue, vous avez peut-être saisi une opportunité gagnante pour votre restaurant.


Ce n'est pas appelé "format amateur" pour une raison

Construire des états financiers pro forma précis nécessite une analyse financière approfondie de votre entreprise actuelle. Lors de la création d'états financiers pro forma, demandez à un comptable de vous fournir des conseils supplémentaires.