Ce qu'il faut savoir sur le formulaire IRA 8606

Formulaire 8606 est un formulaire fiscal de l'Internal Revenue Service des États-Unis utilisé pour déclarer les cotisations non déductibles sur votre compte de retraite individuel (IRA). L'IRA est un compte privé qui vous permet d'économiser de l'argent pour votre retraite. Il complète votre sécurité sociale et d'autres formes d'épargne-retraite personnelle. Les cotisations à votre IRA ne sont généralement pas taxées, sauf lorsqu'il s'agit de certains types de cotisations. Ce sont des cotisations non déductibles. Vous devrez utiliser le formulaire fiscal 8606 pour déclarer les impôts sur ces contributions. Le formulaire doit également être utilisé pour déclarer les impôts sur les contributions générées par certains types de distributions et de conversions.

Les bases de l'IRA

Il existe plusieurs types d'IRA, y compris les IRA traditionnels, Roth IRA et SEP IRA. Chacun a ses propres caractéristiques. Selon le genre, vous pourrez peut-être retirer de l'argent avant d'atteindre l'âge de la retraite, bien que, dans de nombreux cas, cela s'accompagne de sanctions financières. L'argent que vous retirez est appelé distribution. Les cotisations et les distributions ne sont pas imposées, sauf dans certaines circonstances. Les circonstances varient selon le type d'IRA.

IRA traditionnels et formulaire 8606

L'IRA traditionnel est le type d'IRA le plus basique. Vos contributions aux IRA traditionnels peuvent appartenir à l'une des trois catégories suivantes :entièrement déductibles, partiellement déductible et non déductible. Les cotisations déductibles ne sont pas imposables et peuvent être utilisées comme déductions fiscales. Les cotisations non déductibles sont entièrement taxées, et ceux partiellement déductibles sont partiellement taxés.

La catégorisation est basée sur votre revenu brut ajusté modifié (MAGI). Pour le dire le plus simplement possible, MAGI est le numéro qui figure à la dernière ligne de la première page de votre formulaire fiscal 1040. Si votre MAGI est de 55 $, 000 ou moins, les cotisations sont entièrement déductibles. Si votre MAGI se situe entre 55 $, 000-$65, 000, ils sont partiellement déductibles. Si votre MAGI est supérieur à 65 $, 000, ils sont non déductibles.

Si vos cotisations ne sont pas déductibles, vous devrez les déclarer sur le formulaire 8606. Vous devez également l'utiliser pour déclarer toutes les distributions que vous avez reçues de votre IRA traditionnel.

Roth IRA et formulaire 8606

L'IRA Roth est un type d'IRA plus récemment introduit. Contrairement à un IRA traditionnel, vous ne pouvez pas demander de déductions fiscales sur vos cotisations, mais vos cotisations ne sont pas taxées, Soit. Les distributions sont imposées, sauf s'il s'agit de distributions admissibles. Les distributions qualifiées sont des distributions que vous effectuez si vous avez plus de 59 ans, si vous avez besoin d'argent en raison d'une invalidité ou si vous avez besoin d'argent pour les dépenses admissibles du premier logement. Cependant, vous serez imposé, que vos distributions soient admissibles ou non au cours des cinq premières années suivant votre première cotisation.

Finalement, il convient de souligner que vous devez déclarer toutes vos distributions sur le formulaire 8606, qu'ils soient ou non taxés.

SEP IRA et formulaire 8606

SEP IRA est un IRA dans lequel votre employeur est autorisé à cotiser. Autrement, il est identique à l'IRA traditionnel. Vous devez utiliser le formulaire 8606 pour déclarer les contributions et les distributions que vous déclareriez pour un IRA traditionnel si vous faisiez des distributions non déductibles à votre IRA traditionnel. Si vous n'avez pas versé de cotisations non déductibles, vous devez déclarer vos distributions sur votre formulaire 1040.

Rapports sur les conversions/recaractérisations

Si vous avez n'importe quel type d'IRA, vous avez la possibilité de le changer d'un type d'IRA à un autre. C'est ce qu'on appelle la recaractérisation ou la conversion. Les conversions se font en transférant les fonds d'un fiduciaire à un autre au sein de la même institution financière. Les conversions s'accompagnent de certaines restrictions liées à vos revenus et à la valeur de l'IRA en cours de conversion. Vous n'avez pas à payer d'impôts sur les conversions, mais vous devez les déclarer en utilisant le formulaire 8606.