Faut-il emprunter pour investir ?

Avec des taux d'intérêt si bas, vous pourriez être très tenté d'emprunter de l'argent à peu de frais et d'investir cet argent pour un rendement plus élevé. Quand je dis "investir", je n'inclus pas vraiment l'idée d'emprunter de l'argent pour acheter une maison. Je parle d'emprunter de l'argent à des fins d'investissement uniquement.

Dans certains cas, cela peut vraiment être un geste astucieux, mais dans d'autres situations, cela peut vous conduire à un monde de douleur. Comment déterminer s'il est judicieux de s'endetter pour investir ou non ?

À première vue, vous pourriez penser qu'il s'agit d'une simple question mathématique; Combien cela vous coûtera-t-il d'emprunter de l'argent par rapport à combien gagnerez-vous ? Si ces deux questions sont effectivement au cœur de la décision, il y a au moins 4 autres questions que vous devez vous poser :

Vos coûts sont-ils fixes ?

C'est une question assez facile à répondre. Lorsque vous empruntez de l'argent, l'accord précise généralement le taux des frais et s'il est fixe ou variable. Assurez-vous simplement de comprendre ceci et tous les termes. Quand le prêt est-il dû ? Y a-t-il une pénalité pour paiement anticipé ? Le taux peut-il s'ajuster à la hausse ou à la baisse ? Basé sur quoi ? À quelle fréquence ?

Afin de bien comprendre dans quoi vous vous embarquez, il est important d'être clair sur toutes ces questions.

Quelle est la certitude de vos retours ?

Si vous investissez dans des fonds communs de placement ou des actions, ne vous leurrez pas. Il n'y a aucun moyen de savoir quels seront les rendements. Vous envisagez peut-être un fonds ou une action avec un historique ou une histoire formidable, mais il n'y a aucun moyen de savoir ce que cet investissement va rapporter.

Même si vous empruntez de l'argent à un faible taux pour le prêter à quelqu'un d'autre à un taux plus élevé, êtes-vous sûr de ces taux plus élevés ? Que se passe-t-il si l'autre partie n'effectue pas les paiements ? Quelle garantie avez-vous? C'est l'une des raisons pour lesquelles l'investissement peer-to-peer me fait peur. Les taux semblent juteux, mais que se passe-t-il si l'emprunteur fait faillite ?

Assurez-vous de bien comprendre les rendements et leur degré de certitude ou d'incertitude.

Quel impact cela aura-t-il sur votre trésorerie ?

Si vous empruntez de l'argent pour investir, vous devrez probablement effectuer un paiement mensuel. Mais si l'investissement que vous vous apprêtez à faire avec ces fonds empruntés ne vous procure pas un revenu mensuel, comment allez-vous effectuer vos paiements ?

Peu importe l'attrait d'un investissement, si vous ne pouvez pas gérer le flux de trésorerie, je vous suggère de passer. Même si le flux de trésorerie semble bon, envisagez une situation du « pire des cas ». Que se passe-t-il si l'investissement que vous faites ne fonctionne pas? Quel impact cela aurait-il sur votre trésorerie et votre situation financière globale ? Ayez toujours un plan "B" avant d'en avoir besoin.

Êtes-vous expérimenté ?

En plus d'être le titre d'un incroyable album de Jimi Hendrix, c'est aussi une bonne question pour les investisseurs. Et si vous vous lancez dans le jarret pour faire un investissement, c'est une question encore plus importante à poser.

Vous ne savez pas que vous ne savez pas quelque chose jusqu'à ce que vous le sachiez - et au moment où cela se produit, vous pourriez avoir des ennuis. Investir se déroule rarement exactement comme prévu. Il y a toujours des variables et des inconnues. Si c'est la première fois que vous faites ce type d'investissement, vous devez redoubler de prudence. Je vous suggère fortement de vous abstenir d'emprunter pour investir si vous avez peu ou pas d'expérience dans le type spécifique d'investissement que vous envisagez.

Emprunter pour investir peut être très efficace car il utilise l'argent des autres pour gagner de l'argent pour vous-même. C'est en général un excellent outil financier. Mais cela a un prix; risque. Plus vous avez d'expérience, plus vous êtes sûr des coûts et des rendements et moins un mauvais résultat a d'impact sur votre trésorerie, plus cette décision peut avoir du sens.

Mais si vous avez des doutes sur l'une de ces variables, il serait peut-être préférable de garder votre poudre au sec. Attendez un peu plus longtemps. Économisez et faites des investissements de plus petite taille. De cette façon, vous apprenez et accumulez de l'expérience sans que cela ne vous coûte trop cher au cas où les choses ne se dérouleraient pas comme prévu.

Biographie de l'auteur :Neal Frankle est un planificateur financier certifié à Los Angeles et un écrivain passionné. Il est le principal contributeur de Wealth Pilgrim.com et MCMHA.org.

[Crédit photo :Steve Johnson]