10 grands avantages et inconvénients des actions à dividendes

Les actions à dividendes sont un excellent véhicule d'investissement pour ceux qui veulent gagner de l'argent.

Ils vous permettent de diversifier facilement votre portefeuille et vous offrent un revenu régulier et prévisible.

Cependant, il existe également des inconvénients majeurs dont vous devez être conscient avant d'investir dans des actions à dividendes.

Dans cet article, je couvre 10 avantages et inconvénients des actions à dividendes afin que vous puissiez décider si c'est la meilleure option pour vos besoins ou non.

10 grands avantages et inconvénients des actions à dividendes

5 avantages des actions à dividendes

Il y a de nombreux avantages à investir dans des actions à dividendes.

Voici les plus importants sur lesquels se concentrer.

#1. Flux de revenus supplémentaires

L'un des principaux avantages de l'investissement en dividendes est un flux de revenus supplémentaire.

Dans la plupart des cas, vous recevrez des dividendes en espèces chaque trimestre d'une entreprise.

Je dis la plupart des cas, car il existe un petit nombre d'actions qui versent des dividendes réguliers selon un calendrier différent.

C'est un énorme avantage pour les investisseurs en actions à dividendes, en particulier les retraités qui souhaitent générer suffisamment de revenus passifs pour couvrir leurs dépenses.

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En fonction de la somme d'argent que vous avez investie dans des actions versant des dividendes, vous pourrez peut-être retirer moins d'argent de votre portefeuille, ce qui vous permettra de vivre plus confortablement ou plus longtemps grâce à vos investissements.

Enfin, si vous en êtes capable, vous pourrez peut-être investir dans une variété d'actions versant des dividendes afin que vous receviez un dividende chaque mois.

Avoir un revenu mensuel plutôt qu'un revenu trimestriel vous facilitera grandement la budgétisation.

#2. Augmente le taux de rendement global

Un autre des avantages des actions à dividendes peut également augmenter vos rendements.

Si une action rapporte 5 % par an et a un rendement en dividendes de 3 %, vous gagnez essentiellement 8 % de retour sur cet investissement, en supposant qu'elle verse un dividende constant.

Cela peut vous permettre d'investir dans des actifs moins risqués tout en obtenant un rendement compétitif.

Si vous êtes jeune ou si vous n'avez pas besoin de l'argent des sociétés qui versent des dividendes, vous pouvez choisir de réinvestir cet argent à la place.

En utilisant les réinvestissements de dividendes pour acheter plus d'actions, vous augmentez votre croissance.

Non seulement les nouvelles actions que vous achetez prennent de la valeur, mais puisque vous possédez des actions supplémentaires, vous recevez un versement de dividendes plus important.

Au début, lorsque vous n'avez pas beaucoup d'argent investi, vos dividendes réinvestis ne rapporteront pas beaucoup d'argent.

Mais au fil du temps, à mesure que la valeur de votre portefeuille augmente, vous pouvez gagner des centaines de dollars en dividendes.

Si vous continuez à réinvestir, vous verrez de fortes augmentations de la valeur de vos investissements.

#3. Traitement fiscal préférentiel

Les dividendes sont imposés à des taux préférentiels.

Au lieu d'être imposés comme un revenu ordinaire comme les intérêts obligataires, les dividendes sont imposés à un taux inférieur.

Il s'agit d'un avantage fiscal important, car vous conservez une plus grande partie de votre argent au lieu de payer des impôts avec.

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Et selon votre situation financière, l'impôt que vous payez sur les dividendes peut être inférieur à l'impôt sur les gains en capital que vous payez également lorsque vous vendez des investissements.

#4. Augmenter le taux de distribution des dividendes

Un autre avantage des actions à dividendes est qu'elles ont tendance à augmenter leur dividende chaque année.

Même si vous ne verrez pas une augmentation de 10 %, vous pourriez voir 2 %, ce qui vous aidera à garder une longueur d'avance sur l'inflation.

Au fil du temps, cela peut vous aider à obtenir un meilleur rendement global sur votre argent.

#5. Volatilité plus faible

Les actions versant des dividendes ont tendance à être des sociétés à grande capitalisation qui ont des bénéfices et une croissance stables.

Dans de nombreux cas, il s'agit d'actions de premier ordre.

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Par conséquent, le cours de leurs actions ne fluctue pas énormément avec les fluctuations du marché comme les autres actions de croissance.

Pour cette raison, vous pouvez réduire la volatilité globale de votre portefeuille d'investissement en investissant dans des blue chips.

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5 inconvénients des actions à dividendes

Bien que les actions à dividendes présentent de nombreux avantages, elles présentent également des inconvénients.

Voici les principaux inconvénients de l'investissement en dividendes.

#1. Manque de diversification

Alors que de nombreuses grandes entreprises ont tendance à verser des dividendes, pour obtenir un paiement plus élevé ou compétitif, vous devez vous tourner vers certaines classes d'actifs.

Par exemple, un secteur mature comme les banques et les services publics a tendance à verser des dividendes plus élevés.

Mais si vous investissez dans 3-4 actions bancaires ou 3-4 actions de services publics, vous ne diversifiez pas vraiment vos investissements.

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Et vous vous mettez en danger si quelque chose devait arriver dans ce secteur.

Ce risque sectoriel pourrait rapidement détruire votre portefeuille.

• Lire maintenant : Voici les risques d'investissement auxquels vous êtes confronté lorsque vous investissez

Repensez à 2008.

Alors que le marché boursier global s'effondrait, si vous investissiez principalement dans des actions bancaires pour les dividendes, vous vous faisiez écraser.

Si vous décidez de suivre une stratégie d'investissement en dividendes, assurez-vous d'être bien diversifié dans de nombreux secteurs.

#2. Inefficacité fiscale

L'un des principaux inconvénients de l'investissement en dividendes est qu'il est fiscalement inefficace par rapport à un investissement dans des sociétés qui ne versent pas de dividendes.

En effet, vous devez payer des impôts sur les dividendes que vous recevez, que vous les réinvestissiez ou non.

Si vous ne gagniez pas de dividendes, vous n'auriez pas cet impôt supplémentaire à payer.

Un autre facteur qui complique cela est les dividendes qualifiés et les dividendes ordinaires.

Les dividendes qualifiés sont des dividendes qui répondent à des exigences particulières fixées par l'IRS pour être imposés à un taux d'imposition sur les plus-values ​​à long terme inférieur.

Les dividendes ordinaires sont des dividendes qui ne répondent pas à ces exigences particulières.

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En conséquence, ils sont imposés à vos taux d'imposition ordinaires.

Ainsi, si vous êtes dans la tranche d'imposition de 22 %, votre dividende sera imposé à 22 %.

Pour éviter l'inefficacité fiscale des dividendes, vous pouvez choisir de les conserver dans votre régime de retraite, où ils bénéficieront d'un report d'impôt.

#3. Risque d'investissement

Le risque d'investissement est sans doute le plus grand risque lié à l'investissement dans des actions à dividendes.

Cela signifie que vous pourriez avoir besoin du revenu de dividendes à la retraite.

Si les taux d'intérêt sont bas, les rendements des obligations seront également bas.

Par conséquent, ils pourraient ne pas vous fournir un revenu régulier suffisant.

Ainsi, au lieu de suivre votre modèle d'allocation d'actifs basé sur votre tolérance au risque, vous investissez plus d'argent dans des actions afin d'augmenter vos revenus de placement.

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Bien que cela résolve le problème de l'augmentation de vos revenus, cela augmente également votre portefeuille à un niveau de risque avec lequel vous n'êtes pas à l'aise.

Par conséquent, si le marché boursier commence à devenir volatil, vous risquez de perdre plus d'argent que vous ne le souhaitez.

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Non seulement cela signifie que vos investissements valent moins, mais qu'il sera désormais plus difficile de générer les revenus dont vous avez besoin.

Vous pourriez très bien avoir besoin d'investir plus d'argent dans des actions versant des dividendes, ce qui signifie prendre plus de risques, par conséquent

En fin de compte, ne vous concentrez pas sur le court terme, qui est le revenu de dividendes, et ignorez les risques à long terme.

Essayez de voir s'il existe d'autres moyens d'augmenter vos revenus.

Vous pourriez peut-être vous intéresser aux obligations protégées contre l'inflation ou aux investissements alternatifs.

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Ou vous devrez peut-être revoir votre budget et réduire les coûts et limiter les dépenses alors que les taux d'intérêt sont bas.

#4. Modifications du paiement des dividendes

Alors que la plupart des entreprises souhaitent effectuer des versements de dividendes réguliers, la réalité est que parfois elles ne le peuvent pas.

Il s'agit d'un facteur de risque important dont vous devez tenir compte.

Par exemple, une action qui verse un solide dividende annuel de 5 % pourrait connaître une période financière difficile.

Pour survivre, ils pourraient devoir suspendre le dividende.

Vous pourriez penser que cela ne fait que vous blesser, mais vous auriez tort.

De nombreux investisseurs qui détiennent ces actions le font pour les dividendes.

Maintenant que cela a disparu, ils doivent trouver ce revenu ailleurs.

Cela signifie qu'ils vendent le stock.

Il y a de fortes chances que vous ne soyez pas le seul investisseur en dividendes à vendre.

Parce qu'il y a soudainement une plus grande offre de vendeurs et pas une grande demande pour l'action, le cours de l'action baisse.

Il n'est pas rare qu'une action baisse de 10 % ou plus lorsqu'elle annonce l'arrêt de son dividende.

Comprenez que ce n'est pas un événement courant, mais cela arrive.

Pour cette raison, vous devez faire vos recherches sur les entreprises dans lesquelles vous envisagez d'investir et ne pas vous concentrer uniquement sur le rendement du dividende annuel.

Assurez-vous qu'ils ont un solide historique de versement de dividendes.

Par exemple, regardez dans la liste des aristocrates du dividende.

Ce sont des entreprises qui versent des dividendes depuis longtemps et vous pouvez y investir, sachant qu'il y a très peu de chances qu'elles coupent ou suspendent leur paiement de dividendes.

#5. Croissance limitée

Les actions versant des dividendes sont des sociétés matures et, par conséquent, elles ont un potentiel de croissance future limité.

Dans le même temps, les dividendes qu'ils versent ont également une limite de croissance.

Au cours d'une année donnée, vous constaterez peut-être un taux de rendement inférieur à 10 chiffres.

Si vous deviez investir dans des actions à petite capitalisation, des actions des marchés émergents ou même des actions de croissance à grande capitalisation, il y a de fortes chances que vous puissiez obtenir des taux de croissance plus élevés sur votre argent.

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Donc, si vous êtes un jeune investisseur, vous voudrez peut-être mettre une plus grande concentration d'actions de croissance dans votre portefeuille.

Cela ne veut pas dire que vous devriez éviter les actions à dividendes, mais simplement que vous ne devriez pas en faire la principale classe d'actifs de vos avoirs.

Au lieu de cela, ayez un mélange sain d'actions produisant des dividendes et d'actions ne versant pas de dividendes.

Réflexions finales

Vous devez connaître les avantages et les inconvénients des actions à dividendes.

En fin de compte, les dividendes sont un excellent moyen d'augmenter votre rendement global.

Mais vous ne pouvez pas vous concentrer uniquement sur les dividendes.

Vous devez vous assurer d'avoir un portefeuille diversifié avec un niveau de risque avec lequel vous êtes à l'aise.

Sinon, vous risquez de prendre des risques avec votre investissement, et ces risques pourraient faire dérailler vos objectifs financiers plus rapidement que vous ne le pensez.

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