Obligations vs actions :comment elles s'intègrent dans votre stratégie d'investissement

Lorsque vous commencez à investir, vous verrez probablement deux classes d'actifs principales :les actions et les obligations. Les deux actifs peuvent bien fonctionner dans votre portefeuille, mais il est important de comprendre comment ils fonctionnent avant d'aller de l'avant.

Examinons les obligations par rapport aux actions et voyons comment les deux pourraient s'intégrer dans votre portefeuille d'investissement.

• Obligations contre actions :comment chacun fonctionne
• Obligations vs. actions :4 différences importantes
• Ce qu'il faut considérer avant d'investir dans des obligations
• Ce qu'il faut considérer avant d'investir dans des actions
• Comment commencer
• FAQ
• La ligne de fond

Obligations contre actions :comment chacun fonctionne

Il est important de comprendre que les obligations et les actions fonctionnent un peu différemment les unes des autres lorsque vous apprenez à investir de l'argent.

• Obligations représentent la dette. Vous prêtez essentiellement de l'argent à un émetteur d'obligations, généralement une société, gouvernement local, ou le gouvernement fédéral, et ils effectuent généralement des paiements d'intérêts réguliers. Lorsque le lien arrive à échéance, ou arrive au terme de son mandat, l'entité remboursera généralement le principal que vous avez fourni.
• Actions représentent la participation au capital d'une entreprise. Pour chaque action que vous achetez, vous possédez une partie de l'entreprise. Vous possédez cette part de l'entreprise jusqu'à ce que vous la vendiez. En fonction des conditions boursières, vous pourriez subir une perte lorsque vous vendez ou vous pourriez bénéficier d'un gain. Il est également possible de percevoir des dividendes en tant qu'actionnaire, selon l'action dans laquelle vous avez investi.

En tant qu'obligataire, vous pourriez être raisonnablement sûr de pouvoir recevoir un revenu continu jusqu'à l'échéance de l'obligation, ainsi que le montant que vous avez initialement mis. Avec un stock, vous ne pouvez pas être sûr que votre investissement s'appréciera et vous procurera des gains.

Dans les deux cas, les obligations et les actions sont des investissements, et tous les investissements comportent un risque de perte. Même avec un lien, si l'entreprise fait défaut sur sa dette, vous pourriez perdre votre capital et tout paiement d'intérêts restant. Avec une bourse, si le prix baisse et ne remonte pas, vous pourriez perdre votre investissement.

Obligations vs. actions :4 différences importantes

Lorsque vous investissez dans des obligations par rapport à des actions, il est important de prêter attention aux principales différences afin que vous puissiez décider comment utiliser ces actifs dans votre portefeuille d'investissement.

1. Dette contre capitaux propres

Une obligation est considérée comme un instrument de dette. Vous prêtez essentiellement de l'argent à l'entité, qu'il s'agisse d'une entreprise ou d'un gouvernement, et ils s'engagent à rembourser le montant que vous avez fourni. Le long du chemin, ils paient généralement des intérêts à intervalles réguliers.

Les actions sont des capitaux propres - ou la propriété - d'une entreprise. En tant qu'actionnaire, vous pourriez avoir des droits, y compris la possibilité de voter au conseil d'administration. Parce qu'une action représente une participation dans l'entreprise, vous pourriez également voir une appréciation potentielle de votre action. Si l'entreprise se porte bien, vous pourriez obtenir une part de ce succès sous la forme d'un cours boursier plus élevé lorsque vous vendez. En outre, en tant qu'actionnaire, vous pourriez recevoir des dividendes si l'entreprise verse une partie de ses bénéfices de cette façon.

2. Obligation vs. marché boursier

Le marché obligataire n'est pas un lieu central, tant d'obligations se négocient sur le marché de gré à gré (OTC). Certaines maisons de courtage offrent l'accès aux obligations, bien que le coût soit généralement plus élevé que ce que vous paieriez pour une transaction boursière. Il est également possible d'accéder aux obligations via les fonds obligataires proposés par les gestionnaires d'actifs et les courtiers. Il existe des fonds indiciels obligataires, fonds communs de placement, et les fonds négociés en bourse (FNB), qui peut offrir une diversification si vous préférez investir dans plusieurs obligations plutôt qu'une seule obligation.

En ce qui concerne les obligations du gouvernement américain, le moyen le plus simple de les acheter est d'aller sur TreasuryDirect.gov. Vous pouvez choisir d'ouvrir un compte et d'acheter des bons du Trésor du gouvernement américain.

Actions, d'autre part, sont souvent négociés sur des bourses centrales, bien qu'il existe des endroits de gré à gré pour acheter des actions. Les principales bourses comme la Bourse de New York (NYSE) et le NASDAQ vous permettent d'acheter et de vendre des actions via votre courtier. Aujourd'hui, de nombreux courtiers proposent des transactions boursières sans frais de transaction. Vous pouvez également acheter des fonds communs de placement et des ETF.

3. Niveau de risque

Parce qu'ils sont considérés comme des dettes, et vous êtes censé voir le retour de votre capital, les obligations sont généralement considérées comme moins risquées que les actions. Mais rappelles-toi, tous les investissements comportent un risque de perte, y compris les obligations. Les paiements d'intérêts que vous pourriez recevoir des obligations pourraient vous permettre de recevoir régulièrement des revenus fixes. Même si l'entreprise ou le gouvernement fait finalement défaut sur l'obligation, vous avez probablement reçu des intérêts pendant la durée de remboursement, vous avez donc probablement récupéré une partie de votre argent.

Les actions sont généralement considérées comme plus risquées que les obligations. Lorsque vous achetez une action, vous espérez que l'entreprise se porte bien et misez sur ce succès en supposant que le cours de l'action augmentera. Il n'y a aucune garantie de retour sur votre capital, toutefois. Si le cours de l'action baisse et ne se redresse pas, ou si l'entreprise fait faillite, vous pourriez perdre votre investissement - et il n'y a généralement pas de paiements en cours de route, comme vous le voyez généralement avec les obligations, sauf si vous recevez des dividendes.

L'achat d'actions d'un fonds commun de placement ou d'un FNB à large base d'actions pourrait vous aider à constituer un portefeuille diversifié et pourrait fournir une mesure de protection contre la volatilité du marché. De cette façon, vous bénéficiez d'une exposition au marché boursier dans son ensemble, plutôt que de compter sur un seul stock ou une poignée de stocks pour bien faire.

4. Retours

Les rendements des obligations sont généralement inférieurs aux rendements des actions. En règle générale, un investissement à faible risque est susceptible d'avoir des rendements inférieurs à ceux d'un actif considéré comme plus risqué. Actions, d'autre part, pourrait potentiellement avoir des rendements plus élevés que les obligations. Si l'entreprise se porte bien, le cours de l'action pourrait monter en flèche et vous pourriez voir de gros rendements. Bien sûr, vous pourriez également perdre la totalité de votre investissement, en fonction de facteurs tels que la performance de l'entreprise et les conditions des marchés financiers.

Équilibrer vos rendements potentiels avec votre tolérance au risque est un élément important de la création d'un portefeuille qui répond à vos besoins. Certains investisseurs aiment utiliser les obligations comme moyen d'accéder potentiellement à un revenu régulier et à des rendements relativement stables tout en incluant des actions pour une croissance potentielle et la constitution de richesse.

Ce qu'il faut considérer avant d'investir dans des obligations

Lorsque vous apprenez à acheter des obligations, il est important de considérer le type de lien que vous envisagez, ainsi que diverses possibilités qui pourraient potentiellement avoir un impact sur vos rendements.

Type d'investissement

Il existe différents types d'obligations, y compris les obligations d'entreprises, les obligations municipales, et les obligations du Trésor américain.

• Les obligations de sociétés se répartissent généralement en deux catégories :les titres de bonne qualité et les titres à haut rendement. Les deux sont essentiellement des prêts consentis à des entreprises, ce qui pourrait en faire un investissement plus risqué que d'autres types d'obligations.
• Les obligations municipales sont délivrés par les gouvernements étatiques et locaux pour divers projets. Les paiements d'intérêts sur ces obligations pourraient s'accompagner d'avantages fiscaux. Ceux-ci sont généralement considérés comme un investissement à faible risque.
• Obligations du Trésor américain sont délivrés par le gouvernement fédéral. Vous pouvez choisir d'acheter des obligations sur TreasuryDirect.gov. Ceux-ci sont généralement considérés comme l'un des investissements les moins risqués.

Il est également possible d'investir dans des fonds communs de placement obligataires et des ETF. Ces instruments vous permettent d'accéder à une variété d'obligations avec un seul investissement. Les ETF obligataires se négocient comme des actions en bourse, ce qui facilite l'achat d'actions. Avec des fonds et des ETF, vous n'effectuez qu'un seul achat et vous êtes exposé à toutes les obligations incluses.

Cotes de crédit

Les obligations sont assorties de diverses cotes de crédit qui sont généralement conçues pour refléter le niveau de risque. Si une obligation est considérée à haut risque, avec une cote de crédit inférieure, il pourrait potentiellement offrir un rendement plus élevé. Vous pourriez voir des paiements d'intérêts plus importants, mais il y a aussi une plus grande chance de défaut et vous pourriez perdre une partie ou la totalité de votre capital.

Avant d'investir dans des obligations, vérifiez les cotes de crédit de l'émetteur d'obligations et évaluez le niveau de risque que vous êtes prêt à prendre.

Des risques

N'oubliez pas de considérer les autres risques liés aux obligations. Par exemple, une obligation considérée comme à faible risque peut avoir un faible rendement qui ne bat pas l'inflation. C'est ce qu'on appelle le risque de taux d'intérêt. Vous pourriez recevoir un revenu d'une obligation, mais il pourrait ne pas suivre le rythme de la hausse des prix. En outre, il est possible qu'une obligation soit appelée de façon anticipée. Ce risque d'appel signifie que, même si vous récupérez votre principal, vous perdez certains des paiements d'intérêts que vous auriez pu gagner.

Examinez attentivement l'objectif des obligations de votre portefeuille avant d'aller de l'avant, et assurez-vous de comprendre les risques potentiels.

Ce qu'il faut considérer avant d'investir dans des actions

Les actions ont également leurs propres considérations importantes avant de les ajouter à votre portefeuille. Voici quelques points à garder à l'esprit avant de choisir des investissements en actions.

Type d'investissement

En général, vous pouvez généralement investir dans des actions individuelles ou acheter des parts de fonds. Lorsque vous achetez une action d'une entreprise, vous n'avez accès qu'à cette seule entreprise. Vous pouvez ajouter des actions de plusieurs sociétés à votre portefeuille et recevoir des gains potentiels de ces investissements.

D'autre part, vous pouvez également opter pour l'achat d'actions de fonds. Avec un fonds commun de placement, vous effectuez un achat, mais vous recevez une part de propriété de tout ce qui se trouve dans ce fonds. Vous pouvez également acheter des ETF actions, qui permettent également une exposition à une variété d'entreprises. L'utilisation de fonds communs de placement et de FNB peut vous aider à diversifier vos avoirs en actions et à gérer une partie de vos risques.

Stabilité de l'entreprise

Si vous décidez d'investir dans des actions individuelles, c'est une bonne idée d'avoir une idée de la stabilité de l'entreprise et de rechercher ses fondamentaux.

Certains des éléments à prendre en considération comprennent les résultats de l'entreprise ainsi que le bilan. L'entreprise a-t-elle l'habitude de faire croître ses bénéfices et de bien gérer ses finances ? Si c'est le cas, cela pourrait potentiellement être une indication de stabilité et d'endurance à long terme.

Pendant que vous effectuez des recherches, regardez également le ratio cours/bénéfice de l'entreprise, ou rapport P/E. Il s'agit d'une représentation numérique de la relation entre le cours de l'action et les bénéfices de l'entreprise. Il est important de faire attention au moment où vous saisissez ces chiffres et de comparer le ratio P/E des entreprises à des moments similaires. En outre, vous pouvez comparer le ratio P/E d'une entreprise à la moyenne d'autres entreprises du même secteur ou secteur pour avoir une idée de la performance relative. En général, un ratio P/E inférieur est considéré comme une indication qu'une entreprise pourrait être sous-évaluée par rapport à ses bénéfices potentiels, ce qui pourrait signifier que vous obtenez une bonne affaire.

Des risques

Les actions sont généralement volatiles à court terme, vous courez donc le risque de perdre de l'argent. Vous pourriez également perdre votre capital si l'entreprise cesse ses activités, rendre votre stock sans valeur. En outre, certaines actions ne se remettent pas des replis du marché.

Un autre risque que vous courez lorsque vous investissez dans des actions est que vous pourriez avoir besoin de l'argent de votre portefeuille lors d'un événement de marché ou d'un ralentissement. Cela pourrait vous obliger à liquider certaines de vos positions à perte, plutôt que de s'y accrocher grâce à une éventuelle reprise.

Comment commencer

Vous pouvez commencer à investir dans des obligations et des actions en ouvrant un compte de courtage. Il existe un certain nombre de comptes qui vous permettent d'acheter et de vendre des actions et des obligations individuelles, ainsi que l'achat d'actions de fonds communs de placement et de FNB.

Certains des meilleurs courtiers en ligne, comme Stash, vous permettent de commencer à investir avec une somme d'argent relativement faible. Avec le bon compte de courtage, il pourrait être possible de constituer votre portefeuille de placements et d'accroître potentiellement votre patrimoine au fil du temps.

Lisez notre revue Stash pour en savoir plus sur la façon de démarrer avec une petite somme d'argent.

FAQ

La ligne de fond

Les obligations et les actions peuvent être des investissements utiles. Comprendre les différences entre eux peut vous aider à déterminer la meilleure façon d'allouer vos actifs d'une manière qui reflète vos objectifs, chronologie, et la tolérance au risque.

Envisagez d'utiliser des obligations pour assurer la stabilité et le revenu de votre portefeuille, tout en utilisant des actions pour faire croître votre portefeuille et créer de la richesse au fil du temps.

Une fois que vous êtes prêt à commencer, comparez vos options en consultant nos recommandations pour les meilleurs comptes de courtage.