Analyser un état des flux de trésorerie

Les investisseurs doivent connaître les tenants et aboutissants de l'analyse d'un tableau des flux de trésorerie pour s'assurer qu'ils prennent des décisions éclairées qui leur seront bénéfiques à long terme. Bien qu'il puisse être difficile pour un débutant de comprendre un état des flux de trésorerie, une fois que vous savez quoi chercher, les choses commencent à se mettre en place assez tôt.

Tout simplement, la trésorerie est le carburant de toute entreprise. C'est le meilleur moyen d'évaluer la santé financière globale d'une entreprise, indépendamment de l'industrie ou de l'âge.

L'objectif principal de toute entreprise est d'avoir des flux de trésorerie positifs. Cela signifie que plus d'argent entre qu'il n'en sort. Avec ça, un profit est garanti.

La première étape de l'analyse d'un état des flux de trésorerie consiste à examiner la section des opérations. Cette section montre le montant d'argent entrant et sortant, en rapport avec l'activité principale de l'entreprise.

Au fur et à mesure que vous avancez, vous devrez revoir la partie investissement du tableau des flux de trésorerie. Il s'agit du montant d'argent qui entre et qui sort car il est lié à l'achat d'équipement et de fournitures et, bien sûr, aux investissements.

La dernière section d'un état des flux de trésorerie détaille les activités de financement. Par exemple, cette partie de la déclaration inclura des informations sur les paiements de dette ou les dividendes versés aux investisseurs. En examinant correctement cette section, il est simple de voir comment l'emprunt d'argent affecte les résultats de l'entreprise.

D'où vient l'argent ?

Les investisseurs expérimentés peuvent rapidement consulter un état des flux de trésorerie et trouver toutes les informations nécessaires pour prendre une décision éclairée. L'un des détails qu'ils examinent, au-delà des bases, c'est de là que vient le flux de trésorerie. En d'autres termes, ils veulent connaître les tenants et aboutissants de la façon dont l'entreprise génère réellement son argent. Si la majeure partie de l'argent provient des opérations de base, cela signifie généralement que l'entreprise est en bonne santé financière et constitue à son tour un investissement solide. Bien qu'il n'y ait rien de mal avec les flux de trésorerie provenant des investissements et du financement, il peut être plus difficile d'analyser ces chiffres et de déterminer ce qu'ils signifient maintenant et l'effet qu'ils auront à l'avenir.

Les flux de trésorerie négatifs sont-ils toujours mauvais ?

En tant qu'investisseur, vous allez probablement passer le plus clair de votre temps à rechercher des entreprises qui ont un flux de trésorerie positif. Ceux qui ont un cash flow négatif ne sont pas forcément de mauvais investissements, bien que. Dans certains cas, une entreprise peut avoir un flux de trésorerie négatif temporaire en raison d'achats importants effectués en même temps.

Lors de l'analyse d'un tableau de flux de trésorerie, un investisseur devrait passer en revue les trois parties principales pour recueillir plus d'informations sur la provenance de l'argent, combien est dépensé et où se dirige l'entreprise. Les investisseurs qui sont habiles à analyser les états des flux de trésorerie prennent généralement les meilleures décisions.