Qu'est-ce que l'exposition financière?

L'exposition financière est un terme utilisé pour décrire le risque d'investissement. Il s'agit d'un calcul du montant d'argent qu'un investisseur pourrait potentiellement perdre d'un investissement. L'exposition financière d'un investisseur peut être exprimée en montant monétaire absolu - par exemple, 10 $, 000 - ou en pourcentage du montant d'argent qu'ils ont investi.

Sommaire

• L'exposition financière est un terme utilisé pour décrire le risque de l'investisseur, exprimé comme la perte potentielle de l'investisseur en investissant.
• Les investisseurs tentent de limiter leur exposition financière par des mesures telles que la diversification et la couverture des investissements.
• Le terme d'exposition financière s'applique également au secteur bancaire, montrant l'exposition d'une banque à des pertes potentielles par le biais de divers types de prêts.

Comprendre l'exposition financière

L'exposition financière est souvent indiquée par rapport à une classe d'actifs particulière. Par exemple, si un particulier a investi 100 $, 000 – 30 $, 000 en actions et 70 $, 000 en obligations Obligations d'entrepriseLes obligations d'entreprise sont émises par des sociétés et arrivent généralement à échéance dans un délai de 1 à 30 ans. Ils offrent généralement un rendement plus élevé que les obligations d'État, mais comportent plus de risques. – alors l'exposition financière de l'investisseur au marché boursier est de 30% du total de ses fonds d'investissement.

L'exposition financière ne s'applique pas seulement aux investissements traditionnels comme les obligations et les actions. Un investissement est essentiellement tout actif qui a une valeur financière et, par conséquent, est exposé à une perte financière potentielle.

Par exemple, vous avez également une exposition financière à travers l'achat d'une maison, une voiture, ou tout autre bien d'une valeur substantielle. Si vous achetez une maison et que le marché immobilier baisse au point que votre propriété vaut moins que ce que vous avez payé, vous subirez alors une perte financière lors de la vente de la maison. Ainsi, vous avez une exposition financière de l'argent que vous avez investi dans l'achat de votre maison.

Le terme exposition financière est également couramment appliqué aux entreprises du secteur bancaire.

Moyens de limiter l'exposition financière

Comme indiqué précédemment, l'exposition financière est une mesure du risque d'investissement. L'un des aspects clés de l'investissement est la gestion du risque, car elle peut aider un investisseur à réaliser des bénéfices globaux plus importants à long terme. La limitation de l'exposition financière dans les investissements traditionnels est généralement accomplie en diversifiant les investissements. La diversification comporte généralement deux étapes ou phases. Diversification La diversification est une technique d'allocation des ressources ou du capital d'un portefeuille à une variété d'investissements. L'objectif de la diversification est d'atténuer les pertes.

La première étape de la diversification consiste à investir dans différentes classes d'actifs, comme les actions, obligations, et les marchandises. Les principales classes d'actifs ne sont généralement pas étroitement corrélées, ce qui signifie que lorsqu'une classe d'actifs est en déclin, un autre peut prendre de la valeur.

Par conséquent, en investissant dans différentes classes d'actifs, un investisseur peut réaliser des bénéfices dans une classe d'actifs tandis qu'une autre classe d'actifs subit des pertes. Les bénéfices réalisés dans la classe d'actifs en amélioration, contribuent ainsi à limiter le risque global de perte de l'investisseur.

La deuxième étape de la diversification consiste à effectuer une variété d'investissements au sein de chaque classe d'actifs dans laquelle un investisseur détient des investissements. Par exemple, un investisseur obligataire peut diversifier ses investissements sur le marché obligataire en investissant dans un mélange d'obligations à faible risque et d'obligations à risque plus élevé qui offrent des rendements potentiels plus élevés en investissant à la fois dans des obligations à court terme et à long terme, et en investissant dans un mélange d'obligations d'État et d'obligations de sociétés.

Avec des investissements boursiers, les investisseurs maintiennent un portefeuille diversifié en investissant dans les actions de sociétés de différents secteurs et en investissant dans des actions à petite capitalisation et à petite capitalisation. capitalisation moyenne, et les actions à grande capitalisation. Un investisseur en actions peut diversifier davantage son portefeuille en investissant à la fois dans des actions étrangères et nationales.

Vous pouvez limiter davantage votre exposition financière en couvrant vos investissements existants. Par exemple, vous pouvez couvrir votre exposition au risque sur une action dont le cours a fortement progressé en achetant des options de vente sur l'action, qui vous offrira une protection contre une future baisse du cours de l'action.

Exposition financière dans le secteur bancaire

Il est également courant de parler d'exposition financière par rapport au secteur bancaire ou à toute entreprise ou personne physique qui agit en tant que prêteur d'argent. L'exposition financière des prêteurs d'argent est généralement ventilée selon les différents types de prêts que le prêteur a accordés aux emprunteurs.

L'exposition financière d'une banque peut être exprimée comme le montant de l'exposition qu'elle a en prêts non garantis, en prêts accordés à une industrie particulière ou même à une seule entreprise, en prêts accordés à des entités étrangères et à des entités nationales, et dans le risque potentiel de perte que la banque a du fait de son exposition aux fluctuations de la valeur des devises.

Par exemple, si une banque a accordé un total de 100 millions de dollars de prêts et que 30 millions de dollars de ce montant sont des prêts non garantis, ceux qui ne sont pas adossés à des garanties, alors l'exposition financière de la banque aux prêts non garantis est de 30 % de son capital prêté.

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