Par qui l'assurance-vie variable est-elle réglementée?

L'achat d'une assurance-vie variable, c'est comme l'achat d'un investissement et d'une assurance-vie dans un seul contrat. À cause de ce, l'assurance-vie variable est réglementée différemment des autres polices d'assurance-vie fixes. L'assurance-vie variable nécessite plus de surveillance de la part de l'industrie de l'assurance dans l'État où le produit est vendu, ainsi qu'un organisme national de réglementation.

Commissaire aux assurances de l'État

Le commissaire aux assurances de votre état est responsable de la réglementation de tous les contrats d'assurance-vie. Le commissaire aux assurances s'assure du respect des lois de l'État, et que les assureurs et les assurés soient traités équitablement lorsqu'ils exercent des activités dans l'État. Parce que l'assurance-vie variable représente une police d'assurance-vie à la base, les éléments d'assurance de ce contrat sont réglementés au niveau de l'État.

FINRA

L'Autorité de régulation du secteur financier (FINRA) est chargée de réglementer les sociétés de valeurs mobilières. Il représente le plus grand organisme d'autoréglementation du pays. La FINRA est composée de cabinets membres, qui doit respecter les règles édictées par l'organisation. Ces règles sont établies conformément aux lois fédérales sur les valeurs mobilières. L'assurance-vie variable utilise des fonds communs de placement, qui sont constitués d'actions et parfois d'obligations. Ces investissements sont des titres. À cause de ce, les sociétés de courtage vendent ce type de produits. À son tour, la FINRA réglemente les maisons de courtage vendant de l'assurance-vie variable et ainsi, en un sens, réglemente l'assurance-vie variable et la vente de tous les contrats.

SECONDE

La Securities and Exchange Commission (SEC) est chargée d'apporter la stabilité aux marchés financiers. En tant que tel, il réglemente les stocks trouvés dans les fonds communs de placement ainsi que les fonds communs de placement eux-mêmes. À cause de ce, l'assurance-vie variable relève de la réglementation de la SEC et tous les contrats variables doivent être conformes aux lois de la SEC concernant la distribution de titres.

Effets

En raison de la double nature de l'assurance-vie variable, le produit ne peut être vendu que par des personnes titulaires à la fois d'une licence de valeurs mobilières et d'une licence d'assurance-vie. Ces personnes sont soumises aux lois nationales et fédérales concernant chaque aspect du produit. Ces personnes sont appelées « représentants inscrits » et doivent également détenir une assurance responsabilité civile supplémentaire, appelé assurance E&O, qui les protège en cas de poursuites en vertu des lois sur les assurances ou sur les valeurs mobilières.