Qu'est-ce que l'indicateur de tendance des prix en volume (VPT) ?

L'indicateur de tendance des prix de volume (VPT) est un indicateur boursier qui aide les traders à établir un lien entre le prix d'une action et le volume des transactions. Il aide à identifier la parité entre l'offre et la demandeL'offre et la demandeLes lois de l'offre et de la demande sont des concepts microéconomiques qui stipulent que dans des marchés efficaces, la quantité fournie d'un bien et la quantité pour un stock et aide également à prédire le prix d'un stock, à la fois en direction et en amplitude.

Le VPT est différent des autres indicateurs de prix-volume en raison du fait qu'il prend en considération le pourcentage d'augmentation ou de diminution du prix et pas seulement d'ajouter ou de soustraire le volume en fonction du fait que le prix actuel est supérieur ou non au prix de la veille.

Sommaire

• L'indicateur de tendance des prix en volume (VPT), parfois connu sous le nom de tendance prix-volume, combine le prix et le volume pour former un indicateur qui utilise les changements de flux monétaire comme points d'entrée et de sortie dans le trading.
• Il utilise la variation de prix en pourcentage et non la variation de prix pour son calcul.
• Dans le commerce, le VPT, avec d'autres moyennes mobiles, est utilisé pour les croisements de ligne de signal, confirmations, et divergences.

Formule de calcul de l'indicateur de tendance des prix de volume

VPT =VPT précédent + Volume x (Cours de clôture du jour – Cours de clôture précédent) / Cours de clôture précédent

L'idée derrière l'indicateur est de multiplier le volume de marché d'une action par le pourcentage de variation de son prix. Si le cours de l'action baisse, la valeur de l'indicateur baisse. Si le prix augmente, la valeur augmente. Le VPT est généralement calculé sur une base journalière, bien qu'il puisse être mesuré sur n'importe quelle période avec laquelle les données de volumeVolume de commerceVolume de commerce, également connu sous le nom de volume de négociation, fait référence à la quantité d'actions ou de contrats qui appartiennent à un titre donné négocié quotidiennement est disponible.

Le VPT est très similaire au volume de balance (OBV). En OBV, il y a une augmentation ou une diminution de l'indicateur en fonction uniquement des mouvements de prix. Le pourcentage de variation du prix n'est pas pris en compte dans le calcul. Cependant, en VPT, l'indicateur se déplace en fonction de la variation en pourcentage du prix.

Interprétation du VPT

Lorsque les investisseurs et les commerçants regardent le VPT, ils sont généralement pour les divergences. Une divergence se produit lorsque le prix d'une action évolue dans le sens inverse d'un indicateur. Cela suggère généralement qu'il peut y avoir un changement dans la direction du prix.

Par exemple, si le volume reste constant, mais il y a une augmentation de prix, cela suggère généralement que le mouvement des prix est faible, et il y a de fortes chances que cela s'inverse. Un commerçant qui utilise VPT et observe le fait, ne peut pas poursuivre de longs métiers, s'attendre à ce que le marché continue de monter.

Les interprétations du VPT peuvent se résumer comme suit :

• Une augmentation de prix, ainsi que le volume, confirme la tendance à la hausse des prix.
• Une baisse de prix, ainsi que le volume, confirme la tendance à la baisse des prix.
• Une augmentation des prix accompagnée d'une tendance à la baisse ou à un volume stable est une divergence et peut suggérer que le mouvement de baisse des prix est faible et ne se maintiendra pas.
• Une baisse du prix accompagnée d'une tendance à la hausse ou à un volume stable est une divergence et peut suggérer que le mouvement de prix à la hausse est faible et ne se maintiendra pas.

Négocier avec le VPT

En analyse technique, le VPT est principalement utilisé sur des trames à plus long terme en raison de sa nature cumulative. Il devient difficile de l'utiliser sur les graphiques à court terme et intrajournaliers car les changements peuvent être relativement faibles par rapport à la valeur VPT réelle. Le problème persiste avec tous les indicateurs basés sur le volume qui utilisent le calcul cumulatif.

Pour simplifier l'analyse, il est recommandé d'utiliser l'indicateur VPT avec une moyenne mobileMoving Average Une moyenne mobile est un indicateur technique que les analystes de marché et les investisseurs peuvent utiliser pour déterminer la direction d'une tendance. Il résume les points de données qui lui sont appliqués sous la forme d'une ligne de signal. Lorsqu'une moyenne mobile est utilisée, Les valeurs VPT inférieures à la ligne suggéreraient un flux monétaire négatif et à vendre, alors que les valeurs VPT au-dessus de la ligne suggéreraient un flux d'argent positif et à acheter.

Le VPT peut également être utilisé avec l'indice directionnel moyen (ADX) Indicateur ADX - Analyse technique ADX signifie indice de mouvement directionnel moyen. L'indicateur ADX est un indicateur de la force de la tendance, couramment utilisé dans le commerce à terme. Cependant, il a depuis été largement appliqué par les analystes techniques à pratiquement tous les autres investissements négociables, des actions au forex en passant par les ETF. pour confirmer la tendance du marché. Le VPT est essentiellement utilisé en conjonction avec les moyennes mobiles de 25 à 50 jours. Si les moyennes mobiles et le VPT évoluent dans le même sens, alors un commerçant peut décider d'acheter et vice-versa.

Comme tous les outils techniques de trading, VPT est mieux utilisé en conjonction avec d'autres outils que seul. L'utilisation indépendante d'un indicateur pour prendre des décisions de trading sera une forme d'abus. Les indicateurs sont mieux utilisés comme guides pour les décisions de trading plutôt que comme systèmes autonomes.

Ressources additionnelles

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• Oscillateur McClellanOscillateur McClellan - Analyse techniqueL'oscillateur McClellan est un type d'oscillateur de quantité de mouvement. L'oscillateur McClellan est calculé à l'aide de moyennes mobiles exponentielles, et est conçu pour indiquer la force ou la faiblesse du mouvement des prix, plutôt que sa direction.