15 meilleurs fonds communs de placement Vanguard pour les investisseurs de tous bords

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• Catégorie de fonds : Obligation de base à moyen terme
• Actifs sous gestion : 80,0 milliards de dollars
• Rendement SEC : 1,3%*
• Taux de dépenses : 0,05%

Jusqu'à présent, il y a eu beaucoup de fonds communs de placement Vanguard sur cette liste pour jouer le marché boursier de diverses manières. Cependant, les obligations restent une partie importante de tout portefeuille bien équilibré et à long terme, à la fois pour fournir un revenu fiable ainsi qu'un moyen de lisser la volatilité et de réduire votre profil de risque.

Les Vanguard Total Bond Market Index Fund Admiral Shares (VBTLX, 11,42 $) est l'un des meilleurs fonds communs de placement Vanguard pour les investisseurs à revenu fixe. C'est un énorme, moyen simple et peu coûteux d'obtenir une large exposition aux obligations américaines « investment grade ».

Principalement, le fonds investit dans des bons du Trésor américain et des titres adossés à des créances hypothécaires (MBS) de toutes échéances, des obligations venant à échéance dans quelques années à des émissions à long terme qui n'arriveront pas à échéance avant quelques décennies. Environ les deux tiers du fonds sont dans ces obligations garanties par l'État, tandis que le reste appartient à des sociétés de premier plan, notamment des émetteurs tels que Bank of America (BAC).

Malheureusement, avec des taux d'intérêt en baisse constante au cours des dernières années, L'indice Vanguard Total Bond Market ne rapporte que 1,3 %. Cependant, c'est à peu près la même chose que le S&P 500 - et étant donné que le Trésor américain et les obligations de sociétés de haute qualité sont beaucoup plus stables que votre action moyenne, ce jour de paie s'accompagne d'un profil de risque nettement inférieur.

Sachez simplement que, comme pour les autres fonds obligataires, des hausses de taux d'intérêt pourraient entraîner une baisse de la valeur nominale du prix des obligations en portefeuille. Donc, si les taux commencent à augmenter, VBTLX pourrait ressentir des douleurs à court terme.

Remarque :VBTLX se négocie également en tant qu'ETF, les Marché obligataire total Vanguard (BND).

* Le rendement SEC reflète les intérêts gagnés après déduction des dépenses du fonds pour la période de 30 jours la plus récente et est une mesure standard pour les fonds d'obligations et d'actions privilégiées.

En savoir plus sur VBTLX sur le site du fournisseur Vanguard.

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Actions d'investisseurs du fonds de trésorerie à court terme Vanguard

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• Catégorie de fonds : Obligation d'État à court terme
• Actifs sous gestion : 7,9 milliards de dollars
• Rendement SEC : 0,0%
• Taux de dépenses : 0,20%

Si la stabilité et la sécurité sont vos principaux objectifs, les Actions d'investisseurs du fonds de trésorerie à court terme Vanguard (VFISX, 10,71 $) est une alternative à tout l'univers des obligations de qualité de VBLTX, au lieu de se concentrer uniquement sur les obligations du Trésor à court terme.

Cela réduit considérablement votre profil de risque de deux manières importantes. Pour commencer, vous ne contractez aucune dette d'entreprise et comptez plutôt sur le gouvernement américain comme emprunteur de choix. Si l'oncle Sam fait faillite, nous avons tous des problèmes bien plus importants que notre 401(k), après tout.

Deuxièmement, il est important de comprendre que la « durée » de ces prêts au gouvernement n'est que de quelques années; à l'heure actuelle, la durée moyenne des obligations détenues par VFISX n'est que de 1,9 an, ce qui signifie effectivement qu'une augmentation de 1 point de pourcentage des taux devrait entraîner une baisse de VFISX de seulement 1,9%.

Plus on avance dans le temps, plus il est difficile de prévoir les choses, mais même si vous pensiez que Washington finirait par être condamné, à peine deux ans, ce n'est pas beaucoup de temps pour que tout le département du Trésor s'effondre.

Le grand compromis pour ce niveau de certitude est la petite prime que les investisseurs reçoivent sur ces prêts au gouvernement fédéral. Spécifiquement, le rendement sur VFISX en ce moment est un maigre 2 points de base (0,02%). Même en période de faible inflation, ce retour sur votre capital d'investissement ne maintiendra probablement pas son pouvoir d'achat au cours des prochaines années.

C'est pourquoi de nombreux investisseurs utilisent ce type de fonds comme lieu de détention à court terme pour leurs liquidités jusqu'à ce qu'ils soient prêts à le redéployer.

Remarque :VFISX se négocie également en tant qu'actions de classe Admiral (VFIRX).

En savoir plus sur VFISX sur le site du fournisseur Vanguard.

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Actions d'investisseurs du Vanguard Inflation-Protected Securities Fund

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• Catégorie de fonds : Obligation protégée contre l'inflation
• Actifs sous gestion : 37,0 milliards de dollars
• Rendement SEC : -1,7%
• Taux de dépenses : 0,20%

En parlant d'inflation, la gestion active Actions d'investisseurs du Vanguard Inflation-Protected Securities Fund (VIPSX, 14,69 $) offre un investissement ou une couverture intéressante pour ceux qui s'inquiètent de la hausse des prix à long terme. Ce fonds est conçu pour protéger votre portefeuille en mettant l'accent sur les titres du Trésor protégés contre l'inflation, ou CONSEILS.

Cette catégorie spéciale d'obligations n'est pas seulement soutenue par la pleine confiance et le crédit du gouvernement fédéral, mais il est également indexé sur l'inflation. En d'autres termes, en cas d'inflation galopante, vous verrez la valeur de VIPSX augmenter en nature pour vous protéger.

Cela peut sembler si bon, vous vous demandez pourquoi un investisseur s'attaquerait un jour aux obligations conventionnelles dans un environnement inflationniste. Cependant, il est important de noter que le gain potentiel en valeur principale dont vous bénéficierez est compensé - ou en fonction des conditions du marché, parfois plus que compensée – par une baisse de rendement. Considérez que le spectre de l'inflation a fait que le rendement des TIPS récemment émis est devenu négatif, avec VIPSX rapportant -1,7% à l'heure actuelle.

C'est un vrai risque dans les TIPS, qui a connu des rendements négatifs pour la première fois en 2010 après les craintes d'inflation à la suite de la crise financière mondiale et des renflouements gouvernementaux connexes. Il convient également de noter que malgré ces craintes, l'inflation a atteint un taux annualisé d'environ 1,6 % en 2010, ce qui est à peine suffisant pour justifier ces rendements négatifs.

Mais si vous êtes vraiment préoccupé par l'inflation, VIPSX est l'un des meilleurs fonds communs de placement Vanguard que vous pouvez acheter.

Remarque :VIPSX se négocie également en tant qu'actions de classe Admiral ( V ).

En savoir plus sur VIPSX sur le site du fournisseur Vanguard.

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Actions d'investisseurs Vanguard High-Yield Corporate Fund

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• Catégorie de fonds : Obligation à haut rendement
• Actifs sous gestion : 29,6 milliards de dollars
• Rendement SEC : 2,8%
• Taux de dépenses : 0,23%

Si vous êtes intéressé par les revenus du marché obligataire, puis le Actions d'investisseurs Vanguard High-Yield Corporate Fund (VWEHX, 6,00 $) vaut le détour. Ce fonds géré activement est bien établi, avec environ 30 milliards de dollars d'actifs sous gestion, et se classe parmi les 25 fonds communs de placement préférés de Kiplinger.

VWEHX recherche un niveau de revenu plus élevé que celui normalement fourni par des emprunteurs plus solvables sur le marché obligataire en investissant principalement dans des titres de sociétés d'entreprises légèrement ternies. Parmi les positions du fonds figurent actuellement des obligations du producteur d'imprimerie Xerox (XRX) et de l'opérateur de casino Caesars Entertainment (CZR). Évidemment, il y a plus de risques à prêter à des entreprises comme celle-ci qu'aux piliers des méga-capitalisations, mais il y a aussi un meilleur taux de retour sur cet investissement si ces entreprises continuent de rembourser leurs dettes.

À quel point ce taux de rendement est-il meilleur ? Le rendement SEC actuel de 2,8% est plus du double du rendement du S&P 500, et considérablement mieux que la plupart des fonds de dividendes à grande capitalisation et des fonds d'obligations de qualité.

Aussi, avec plus de 600 obligations différentes pour construire une certaine diversification, il est probable que même si quelques-uns de ces investissements vont vers le sud, Vanguard High-Yield Corporate restera une performance solide à long terme.

Remarque :VWEHX se négocie également en tant qu'actions de classe Admiral (VWEAX).

En savoir plus sur VWEHX sur le site du fournisseur Vanguard.

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Actions d'investisseurs du Fonds Vanguard Wellington

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• Catégorie de fonds : Allocation (50%-70% de fonds propres)
• Actifs sous gestion : 120,3 milliards de dollars
• Rendement: 1,7%
• Taux de dépenses : 0,24%

Le presque centenaire Actions d'investisseurs du Fonds Vanguard Wellington (VWELX, 49,03 $) n'est pas seulement l'un des meilleurs fonds communs de placement Vanguard proposés. C'est aussi le plus ancien, et il prétend également être le plus ancien fonds "équilibré" du pays, cherchent à répartir les investisseurs dans un mélange d'actions et d'obligations pour une approche plus diversifiée que de s'en tenir à une seule classe d'actifs.

Fondée en 1929, cette sélection Kiplinger 25 vise à conserver environ les deux tiers du portefeuille en actions et l'autre tiers en obligations pour une large diversification. Bien que les obligations constituent la « plus petite » partie du portefeuille, VHELX détient toujours près de 1, 100 émissions de dette différentes, donnant à ce fonds une vision très diversifiée de cette classe d'actifs.

Inversement, tandis que les actions représentent les deux tiers du portefeuille total, Les managers de Wellington n'ont actuellement que 60 postes au total. Cela dit, le mélange des industries est encore décent; la technologie est le secteur le plus important en pondération (20 %), mais cinq autres secteurs se classent autour de 10 % ou plus pour une vue d'ensemble du marché des actions.

Tout cet équilibre vient à un coût très faible, avec une structure de frais qui est tout à fait abordable par rapport à d'autres fonds d'allocation d'actifs diversifiée.

Note de l'éditeur :VWELX et les actions de classe Admiral VWENX sont actuellement fermées aux nouveaux investisseurs, à moins qu'ils n'achètent directement via un compte de courtage Vanguard.

En savoir plus sur VWELX sur le site du fournisseur Vanguard.

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Fonds de croissance Stratégie de vie Vanguard

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• Catégorie de fonds : 20,8 milliards de dollars
• Actifs sous gestion : 20 milliards de dollars
• Rendement: 1,6%
• Taux de dépenses : 0,14%

Pour compléter cette liste des meilleurs fonds communs de placement Vanguard, l'un de ses principaux « fonds de fonds » - le Fonds de croissance Stratégie de vie Vanguard (VASGX, 44,11 $, qui est une fusion d'autres offres, y compris certains des choix déjà mentionnés sur cette liste.

L'idée est assez simple :si vous êtes un investisseur qui souhaite couvrir plusieurs classes d'actifs et adopter une approche holistique de son portefeuille au lieu de sélectionner et de choisir des positions individuelles, VASGX équilibrera les choses pour vous.

À l'heure actuelle, Les cinq participations de VASGX comprennent le fonds d'actions nationales Vanguard Total Stock Market à 49 % du fonds, fonds d'actions étrangères Vanguard Total International (32%), Vanguard Total Bond Market II (VTBIX, 14 %) pour représenter les obligations américaines de première qualité, puis le Vanguard Total International Bond Fund (VTABX) et le Vanguard Total International Bond II Index Fund (VTIIX) offrant une exposition aux titres à revenu fixe étrangers pour compléter le fonds.

Vous avez toutes vos bases couvertes dans un seul fonds ici. C'est tout ce dont de nombreux investisseurs ont besoin pour aborder leur portefeuille dans une position unique. Cependant, sachez que si vous n'aimez pas ce mélange, vous n'avez pas vraiment votre mot à dire dans la personnalisation du fonds.

En savoir plus sur VASGX sur le site du fournisseur Vanguard.