Loi Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002

Qu'est-ce que la loi Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002 ?

La loi Sarbanes-Oxley de 2002 est une loi que le Congrès américain a adoptée le 30 juillet de la même année pour aider à protéger les investisseurs contre les rapports financiers frauduleux des entreprises. Également connue sous le nom de loi SOX de 2002 et de loi sur la responsabilité d'entreprise de 2002, il a imposé des réformes strictes aux réglementations existantes en matière de valeurs mobilières et imposé de nouvelles sanctions sévères aux contrevenants.

La loi Sarbanes-Oxley de 2002 est venue en réponse aux scandales financiers du début des années 2000 impliquant des sociétés cotées en bourse telles qu'Enron Corporation, Tyco International plc, et WorldCom. Les fraudes très médiatisées ont ébranlé la confiance des investisseurs dans la fiabilité des états financiers des entreprises et ont conduit de nombreuses personnes à exiger une refonte des normes réglementaires vieilles de plusieurs décennies.

Points clés à retenir

• La loi Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002 est venue en réponse à des scandales financiers d'entreprise très médiatisés au début de cette décennie.
• La loi a créé de nouvelles règles strictes pour les comptables, auditeurs, et les mandataires sociaux et ont imposé des exigences plus strictes en matière de tenue de dossiers.
• La loi a également ajouté de nouvelles sanctions pénales pour violation des lois sur les valeurs mobilières.

L'acte a pris son nom de ses deux sponsors-Sen. Paul S. Sarbanes (D-Md.) et le représentant Michael G. Oxley (R-Ohio).

Loi Sarbanes-Oxley de 2002 - SOX

Comprendre la loi Sarbanes-Oxley (SOX)

Les règles et politiques d'application décrites dans la loi Sarbanes-Oxley de 2002 ont modifié ou complété les lois existantes traitant de la réglementation de la sécurité, y compris la Securities Exchange Act de 1934 et d'autres lois appliquées par la Securities and Exchange Commission (SEC). La nouvelle loi prévoit des réformes et des ajouts dans quatre domaines principaux :

1. La responsabilité des entreprises
2. Augmentation des peines pénales
3. Réglementation comptable
4. Nouvelles protections

Principales dispositions de la loi Sarbanes-Oxley (SOX) de 2002

La loi Sarbanes-Oxley de 2002 est une loi complexe et longue. Trois de ses dispositions clés sont communément désignées par leurs numéros d'article :l'article 302, article 404, et l'article 802.

En raison de la loi Sarbanes-Oxley de 2002, les mandataires sociaux qui certifient sciemment de faux états financiers peuvent aller en prison.

Article 302 de la loi SOX de 2002 mandats que les hauts dirigeants de l'entreprise certifient personnellement par écrit que les états financiers de la société « satisfont aux exigences de divulgation de la SEC et présentent fidèlement, dans tous les aspects importants, les opérations et la situation financière de l'émetteur ». Les agents qui signent des états financiers qu'ils savent inexacts sont passibles de sanctions pénales, y compris les peines de prison.

Article 404 de la loi SOX de 2002 exige que la direction et les auditeurs établissent des contrôles internes et des méthodes de reporting pour garantir l'adéquation de ces contrôles. Certains détracteurs de la loi se sont plaints que les exigences de l'article 404 peuvent avoir un impact négatif sur les sociétés cotées en bourse, car il est souvent coûteux d'établir et de maintenir les contrôles internes nécessaires.

Article 802 de la loi SOX de 2002 contient les trois règles qui affectent la tenue des dossiers. La première traite de la destruction et de la falsification des documents. La seconde définit strictement la période de conservation pour le stockage des enregistrements. La troisième règle décrit les dossiers commerciaux spécifiques que les entreprises doivent stocker, qui comprend les communications électroniques.

Outre l'aspect financier d'une entreprise, comme les audits, précision, et contrôles, la loi SOX de 2002 énonce également les exigences des services informatiques concernant les enregistrements électroniques. La loi ne spécifie pas un ensemble de pratiques commerciales à cet égard, mais définit plutôt quels dossiers de l'entreprise doivent être conservés dans les dossiers et pendant combien de temps. Les normes décrites dans la loi SOX de 2002 ne précisent pas comment une entreprise doit stocker ses dossiers, juste que c'est la responsabilité du service informatique de l'entreprise de les stocker.