Dividende net vs. brut

Une action ou un fonds commun de placement qui verse des dividendes retournera une partie de ses bénéfices aux investisseurs. Le montant du dividende n'est pas aussi important que le rendement, c'est-à-dire le pourcentage de rendement que représente le dividende. Un dividende annuel de 10 cents sur une action de 1 $, par exemple, signifie que l'action rapporte 10 pour cent. Lors du calcul des dividendes, il est toujours utile de considérer le « brut » par rapport au « rendement net ».

Calculer le rendement brut

Le rendement brut est le rendement du dividende sur une action avant toutes dépenses, les impôts ou les déductions sont pris en compte. Le calcul du rendement brut consiste simplement à diviser le montant du dividende par le cours de l'action lorsque l'investisseur a acheté le titre. Le rendement « actuel » serait le même calcul, en utilisant le cours de l'action au moment du paiement du dividende. Le pourcentage qui en résulte n'inclut aucun gain ou perte en capital, qu'ils soient réalisés ou non. De nombreuses actions versent des dividendes trimestriels, que vous devez additionner sur une année complète pour calculer le rendement brut annuel.

Paiements de fonds communs de placement

Les fonds communs de placement versent des distributions, bien que dans la plupart des cas, ils ne le font qu'une fois par an vers la fin de l'année. Un fonds est un portefeuille de titres :actions, obligations, certificats de dépôt, contrats du marché monétaire, contrats à terme ou une combinaison de ceux-ci et d'autres véhicules d'investissement. Une distribution de fonds représente les revenus perçus par le fonds de ses différents investissements, ainsi que les plus-values ​​nettes d'achat et de vente de titres. Le rendement brut des fonds et des actions reste le même :le montant de la distribution ou du dividende, divisé par le prix du marché le jour du paiement. Les cours des fonds et des actions s'ajustent généralement à la baisse pour refléter le paiement lorsqu'il se produit.

Dividendes nets en actions et impôts

Si la vie d'investissement était simple, il ne serait pas nécessaire de calculer le rendement net du dividende. Mais le rendement net est la vérité sans fard sur ce que vous gagnez réellement de cet investissement. Lorsqu'une action verse un dividende, l'Internal Revenue Service intervient et prélève une taxe sur l'argent. L'impôt touché doit être soustrait du montant du dividende avant de calculer le rendement net. Le droit fiscal brouille encore plus la question en classant les dividendes en « ordinaires » ou « qualifiés ». Vous payez un impôt sur les dividendes ordinaires au même taux que l'impôt sur les autres revenus que vous percevez. Les dividendes qualifiés bénéficient du taux réduit d'imposition des plus-values.

Rendements nets des fonds communs de placement

Si vous détenez un fonds commun de placement, le rendement net est le montant de la distribution, moins les frais facturés par le fonds, ainsi que tous les impôts sur cette distribution. Tous les fonds communs de placement facturent des frais et dépenses, généralement dans la gamme de 1 à 2 pour cent. Le fonds révélera les dépenses qu'il a facturées dans ses états financiers annuels. Pour calculer le rendement net, soustraire les dépenses du montant de la distribution, puis divisez le résultat par le cours de clôture du fonds le jour du paiement. Même si vous réinvestissez la distribution dans plus d'actions du fonds, ils sont toujours imposés l'année où vous les avez « reçus ».