Comment encaisser un 401 (k) - et pourquoi vous ne devriez presque jamais

Si vous avez un 401 (k) d'un emploi antérieur, vous pourriez être tenté de l'encaisser. Mais juste parce que vous pouvez ne signifie pas nécessairement que vous devriez.

Vous pouvez envisager d'encaisser un ancien 401(k) pour un certain nombre de raisons :pour couvrir une dépense imprévue, financer un gros achat ou simplement faire une rupture nette avec un ancien employeur.

Mais l'impact fiscal du retrait d'argent d'un 401(k) peut être important, surtout si vous serez soumis à des pénalités de retrait anticipé en plus des impôts fédéraux sur le revenu. Plus, lorsque vous retirez de l'argent d'un 401(k), ces fonds ne vous aident plus à faire fructifier votre épargne-retraite.

Regardons quelques détails sur l'encaissement d'un 401(k), y compris les raisons pour lesquelles il ne devrait être considéré qu'en dernier recours.

• Puis-je encaisser mon 401(k) ?
• Taxes et pénalités :le coût du retrait
• Quelles sont les exceptions à la pénalité de retrait anticipé ?
• Quelles sont les alternatives à l'encaissement d'un 401(k) ?

Puis-je encaisser mon 401(k) ?

Lorsque vous retirez un compte financier, y compris un compte de retraite 401(k), vous retirez essentiellement tout l'argent du compte.

Parce que les 401 (k) sont des comptes de retraite parrainés par l'employeur, les règles de retrait peuvent varier un peu. Mais généralement, vous ne pouvez retirer de l'argent d'un 401 (k) - y compris l'encaisser - qu'après avoir quitté l'employeur qui a parrainé le compte.

Bien sûr, il y a des exceptions. Si vous devenez invalide, éprouver des difficultés financières ou atteindre l'âge de 59 ans et demi, vous pourrez peut-être retirer de l'argent de votre 401(k) sans pénalité. Mais vous devrez toujours payer l'impôt fédéral sur le revenu sur le montant que vous avez retiré, que l'IRS appelle une distribution.

Comment puis-je retirer un 401(k) ?

À condition que vous puissiez effectuer un retrait 401(k), vous devrez suivre les règles de l'administrateur du régime pour en faire la demande. Vous devrez peut-être avoir un compte en ligne, parlez directement à un représentant ou remplissez les documents nécessaires pour effectuer le retrait.

Communiquez avec l'administrateur de votre régime pour obtenir des conseils.

Combien de temps faut-il pour encaisser un 401(k) ?

Retirer de l'argent d'un compte de retraite est un processus. Le Bureau de la protection financière des consommateurs note qu'un retrait peut prendre plusieurs semaines.

Le temps qu'il faudra pour obtenir votre argent dépendra de l'administrateur du régime — chacun pourrait avoir ses propres règles et calendrier pour effectuer les distributions. Lorsque vous soumettez votre demande de retrait, vous pourrez peut-être demander à l'administrateur du régime une ETA sur l'argent.

Taxes et pénalités :le coût du retrait

L'une des nombreuses raisons pour lesquelles les 401(k) constituent des véhicules d'épargne-retraite attrayants est que vous n'avez pas à payer d'impôt sur l'argent que vous y versez. Au lieu, vous payez des impôts lorsque vous retirez de l'argent d'un 401(k).

Si vous attendez d'être à la retraite pour retirer de l'argent, vous pourriez être dans une tranche d'imposition inférieure à celle lorsque vous travailliez, vous paieriez donc probablement moins d'impôt sur l'argent.

Mais si vous effectuez un retrait anticipé (un retrait effectué avant vos 59 ans et demi), Les règles de l'IRS exigent généralement que l'administrateur du régime retienne 20 % de la distribution pour l'impôt fédéral sur le revenu. Plus, votre retrait anticipé pourrait être soumis à une pénalité supplémentaire de 10 %.

Voici un exemple de la façon dont les taxes et les pénalités peuvent gruger un montant de retrait.

Et l'impact fiscal peut ne pas s'arrêter à 20 %, puisque les retraits sont imposés comme un revenu ordinaire. Si votre taux marginal d'imposition est supérieur à 20 %, vous pourriez devoir plus d'impôt lorsque vous produisez votre déclaration de revenus fédérale pour l'année au cours de laquelle vous avez effectué le retrait.

Quelles sont les exceptions à la pénalité de retrait anticipé ?

Bien que la pénalité de 10 % s'applique généralement si vous retirez de l'argent d'un 401(k) plus tôt, l'IRS autorise certaines exceptions en cas de difficultés financières. Si vous remplissez toutes les qualifications, et votre employeur autorise les retraits en cas de difficultés, vous pourrez peut-être prendre une distribution de difficultés sans pénalité pour couvrir certaines dépenses.

• Soins médicaux (pour vous-même, un conjoint ou une personne à charge) qui serait autorisé en déduction des frais médicaux, indépendamment du fait que vous preniez réellement une telle déduction
• Les frais directement liés à l'achat d'une résidence principale, hors versements hypothécaires
• Payer les frais de scolarité et de collège, y compris chambre et pension, pour toi, une épouse, vos enfants ou autres personnes à charge
• Effectuer des paiements pour empêcher l'expulsion de, ou la forclusion, chez toi
• Frais funéraires
• Dépenses liées à la réparation des dommages causés à votre maison par un sinistre admissible

Et, plus tôt en 2020, le gouvernement fédéral a pris des dispositions dans l'aide au coronavirus, Loi sur les secours et la sécurité économique pour permettre aux personnes touchées par COVID-19 de tirer sur leurs comptes de retraite, y compris 401(k)s. Plus à ce sujet ici.

Quelles sont les alternatives à l'encaissement d'un 401(k) ?

Vous avez d'autres options pour savoir quoi faire avec de l'argent assis dans un ancien 401 (k) - celles qui, si c'est bien fait, ne vous laissera pas face à des impôts et des pénalités.

Si vous avez besoin d'argent :l'option de prêt 401(k)

Si vous avez un besoin urgent d'argent et que vous avez épuisé les autres options, vous pourrez peut-être contracter un prêt auprès d'un 401(k), à condition que l'employeur parrain autorise les prêts. L'IRS a quelques règles sur la façon dont les prêts 401 (k) peuvent fonctionner.

• Vous pouvez emprunter jusqu'à 50 % de votre solde acquis jusqu'à un maximum de 50 $, 000.
• Vous devez rembourser le prêt dans les cinq ans, sauf si vous avez utilisé l'argent pour acheter votre résidence principale.
• Vous devez faire régulièrement, paiements sensiblement égaux, au moins trimestriellement, sur la période de remboursement.

Si votre prêt répond à tous les critères ci-dessus, vous n'aurez pas à payer d'impôt sur le montant que vous avez emprunté.

L'option « continuer à grandir » : transférer sur un autre compte de retraite

Peut-être que vous n'aimez pas l'idée de laisser votre compte de retraite chez un ancien employeur, ou vous avez un autre régime de retraite avec des options de placement que vous préférez. Vous pouvez transférer les fonds de votre ancien 401(k) vers un autre compte de retraite, comme un IRA ou - si votre employeur actuel en propose un - un nouveau 401 (k). C'est ce qu'on appelle un renversement, et il existe différents types de rollovers.

Avec un renversement direct, l'administrateur de votre ancien 401(k) transfère l'argent directement dans votre nouveau régime de retraite admissible. Lorsque vous effectuez un retournement direct, l'administrateur n'est pas tenu de retenir 20 % pour les taxes.

Si vous choisissez un roulement de 60 jours, les fonds 401(k) vous sont distribués, l'impôt sera retenu et vous avez 60 jours pour mettre l'argent dans un nouveau compte de retraite. Voici le piège :afin d'éviter la pénalité de retrait anticipé de 10 %, vous devrez déposer le montant total que vous avez retiré de l'ancien plan dans le nouveau, vous devrez donc utiliser d'autres fonds pour compenser le montant retenu pour les impôts.

En bout de ligne

L'encaissement d'un ancien 401(k) doit être considéré comme une dernière option. Non seulement vous devrez des impôts fédéraux sur le montant que vous retirez, vous pouvez également faire face à des impôts sur le revenu si vous vivez dans un État qui a un impôt sur le revenu des particuliers. Avec des pénalités potentielles, l'impact fiscal inévitable et la perte de croissance future, vous ne devriez jamais encaisser un 401(k) sans une raison impérieuse de le faire.

Explorer des alternatives, tels que des roulements et un prêt 401(k). Et si vous devez retirer de l'argent d'un régime de retraite pour faire face aux difficultés économiques causées par la pandémie, essayez de profiter du temps supplémentaire pour rembourser le retrait.

Sources pertinentes : IRS :401(k) Resource Guide - Plan Sponsors - General Distribution Rules | Bureau de la protection financière des consommateurs :Envisagez-vous un retrait anticipé de la retraite? Les règles de la loi CARES et ce que vous devez savoir | IRS :401 (k) Plans | Publication IRS 575, Revenu de pension et de rente (2019) | Aide au coronavirus, Loi sur les secours et la sécurité économique (CARES) | IRS :401(k) Resource Guide – Plan Participants – General Distribution Rules | IRS :Rollovers du régime de retraite et distributions IRA | FINRA:CARES Act 2020:Accès au fonds de retraite et allégement des prêts étudiants | IRS:allègement lié au coronavirus pour les régimes de retraite et les questions et réponses des IRA