Chapitre 7 vs. Chapitre 13 Dépôts de faillite :quelle est la différence ?

Lorsque vous êtes profondément endetté, rembourser ce que vous devez peut sembler impossible. Cela peut arriver pour de nombreuses raisons, de grosses factures médicales à une perte d'emploi au divorce. Heureusement, il existe une solution en vertu de la loi américaine pour vous aider à échapper à une dette que vous ne pouvez pas rembourser afin de ne pas être coincé à vie.

Vous pouvez déposer le bilan.

Il n'y a pas qu'un seul type de faillite, bien que. Il existe deux principaux types de faillites que les consommateurs peuvent demander :la faillite du chapitre 7 et la faillite du chapitre 13. Il existe également d'autres types de faillite, y compris le chapitre 11, qui est fréquemment utilisé par les entreprises qui ont besoin de se restructurer. Mais, pour la plupart des consommateurs, Les chapitres 7 ou 13 sont les meilleures ou les seules options.

Chaque type de faillite est nommé pour les chapitres du code des faillites qui fixent les règles de dépôt. Le code de la faillite fait partie de la loi fédérale américaine, les règles sont donc en grande partie les mêmes, peu importe où vous vivez - bien que les États individuels établissent également certaines de leurs propres directives, particulièrement lié à ce qui arrive à vos actifs pendant la faillite.

Parce que les deux options soulagent les consommateurs, il est important de prendre une décision éclairée sur le type qui vous convient. Il y a gros différences entre le chapitre 7 et le chapitre 13, à la fois en termes de qui est éligible et de comment le processus de faillite fonctionnera pour vous aider à trouver un allégement de la dette.

Qu'est-ce que la faillite du chapitre 7?

La faillite du chapitre 7 est disponible pour les personnes qui ont des revenus limités. Vous devrez passer un test de ressources pour montrer que votre revenu est suffisamment bas pour remplir le chapitre 7. Voici ce qu'il faut pour réussir le test de ressources :

• Votre revenu actuel doit être inférieur au revenu médian de votre état pour la taille de votre ménage. Utilisez le formulaire 122A-1 pour déterminer le revenu pour ce test.
• Votre revenu disponible doit vous laisser trop peu d'argent pour payer votre dette après avoir payé les dépenses essentielles, comme le logement, cotisations syndicales obligatoires, pension alimentaire pour enfants, et assurance. Utilisez le formulaire 122A-2 pour déterminer si vous pouvez réussir ce test.

Faillite de liquidation

Ceux qui remplissent les conditions pour le chapitre 7 doivent remettre certains actifs à la masse de la faillite dans le cadre du processus de faillite. C'est pourquoi ce type de faillite est également connu sous le nom de faillite de liquidation - les actifs que vous remettez sont liquidés pour rembourser les sommes dues. Cela comprend les actifs non exonérés et les comptes de placement non-retraite, voitures ou bijoux coûteux, et l'immobilier qui n'est pas votre résidence principale.

Certains actifs sont exonérés, ce qui signifie que vous pouvez les garder. Différents États peuvent définir des règles pour lesquelles la propriété est exonérée et non exonérée au sein de leur État. Habituellement, une partie de la valeur nette de votre maison principale et une voiture bon marché sont exonérées. Les comptes de retraite tels que 401 (k) et les IRA sont également exonérés, tout comme certains biens personnels et outils ou équipements dont vous avez besoin pour gagner votre vie.

Qu'est-ce que la faillite du chapitre 13?

Si vous ne pouvez pas passer le test des ressources du chapitre 7 parce que vos revenus sont trop élevés, vous allez probablement déposer le bilan du chapitre 13.

Il y a un gros avantage à déposer le chapitre 13 sur le chapitre 7. Aucun de vos biens ne doit être liquidé dans le cadre du processus de faillite. Cela signifie que vous pouvez conserver vos biens tout en obtenant un allégement de vos dettes.

Mais il y a aussi un hic.

Faillite des salariés

Vous devez travailler sur le remboursement des créanciers au fil du temps, c'est pourquoi ce type de faillite est appelé faillite de salarié. En réalité, vous devez travailler avec le tribunal et vos créanciers pour élaborer un plan de remboursement sur trois à cinq ans (également connu sous le nom de plan pour les salariés) dans lequel vous remboursez au moins une partie de votre dette. Le chapitre 13 ne fournit pas de soulagement rapide aux emprunteurs, car vous devrez vous en tenir à ce plan de paiement pour que votre faillite soit terminée.

Si vous ne pouvez pas suivre les termes du plan, votre faillite pourrait être rejetée, ou vous pouvez demander de convertir la faillite en un chapitre 7. Vous pouvez également demander une modification si votre situation change pendant le remboursement. Mais cela devrait être approuvé et il devrait y avoir une bonne raison de changer ce que vous avez accepté.

Chapitre 7 contre chapitre 13

Les deux grandes différences entre les faillites du chapitre 7 et du chapitre 13 concernent l'éligibilité et ce qu'il advient de votre dette après votre dépôt. Gardez à l'esprit, si vous gagnez trop d'argent, vous ne pouvez pas vous qualifier pour la faillite du chapitre 7.

Qu'advient-il de votre dette : Lorsque vous déposez le chapitre 7, le solde restant de la dette éligible est apuré après liquidation des actifs, et le produit est utilisé pour rembourser les créanciers.

Avec un chapitre 13, le solde de la dette n'est acquitté qu'une fois que vous avez terminé votre plan de paiement de trois à cinq ans.

Donc, pendant que vous gardez votre propriété au chapitre 13, il faut beaucoup plus de temps pour passer par le processus de faillite. Et vos créanciers seront probablement remboursés Suite sous un chapitre 13 qu'ils ne l'auraient été sous un chapitre 7 - bien que cela dépende du nombre d'actifs que vous aviez et de leur valeur au moment de la liquidation.

Vaut-il mieux déposer un chapitre 7 ou 13 ?

Chapitre 7 Chapitre 13 Type de faillite Liquidation Faillite Faillite du salarié Qui peut déposer Ceux qui peuvent passer un test de ressources. Votre revenu doit être inférieur à la médiane de l'État ou vous avez besoin de trop peu de revenu disponible pour rembourser vos dettes Salariés qui peuvent se permettre d'effectuer des paiements mensuels aux créanciers sur trois à cinq ans Plus grand avantage Abandon rapide de la dette éligible Vous n'avez pas à donner votre propriété à liquider Le plus gros inconvénient Vous pouvez avoir vendu une propriété non exonérée pour rembourser les créanciers Vous devez remplir un plan de remboursement de trois à cinq ans Combien de temps il faut pour recevoir une libération Environ quatre mois après le dépôt de la faillite Environ quatre ans après le dépôt la faillite, bien que cela puisse durer jusqu'à cinq ans Qu'arrive-t-il à la propriété La propriété non exonérée est vendue Vous pouvez conserver la plupart des propriétés Les privilèges juniors non garantis des biens immobiliers sont-ils supprimés par le biais de la suppression des privilèges ? Non Parfois Les soldes du principal des prêts garantis sont-ils réduits ? Non Parfois

Comment la faillite peut vous aider

La faillite offre une protection importante à ceux qui ont trop de dettes à rembourser. La faillite peut vous soulager de plusieurs façons :comprenant les éléments suivants :

La faillite arrête les efforts de recouvrement

Cela se produit parce qu'une suspension automatique entre en vigueur dès que vous déclarez faillite et empêche les créanciers de continuer à essayer de recouvrer vos intérêts. Il y a quelques exceptions limitées, comme si vous avez récemment fait faillite.

La suspension automatique signifie que les créanciers doivent cesser les appels de recouvrement et ne peuvent plus poursuivre les actions en justice, y compris les saisies ou les reprises de possession. La saisie-arrêt sur salaire est suspendue. Les créanciers peuvent demander au tribunal de les laisser poursuivre leurs efforts de recouvrement en déposant une requête en levée de suspension automatique, mais le tribunal ne les laissera pas toujours faire. Et la suspension automatique permet de gagner du temps pour essayer de négocier avec les créanciers ou d'être à jour sur la dette pour arrêter la forclusion.

Avant même de déclarer faillite, le Fair Debt Collection Practices Act (FDCPA) protège vos droits lorsque vous devez de l'argent. En vertu de la loi, les collectionneurs sont limités dans les actions qu'ils peuvent entreprendre pour essayer de collecter. Par exemple, ils ne peuvent pas vous appeler trop tôt ou trop tard, vous appeler au travail si vous leur demandez de ne pas le faire, ou proférer des menaces de poursuites judiciaires qu'ils n'ont pas l'intention de mener. Ils doivent également fournir une preuve de votre dette. Et si vous demandez qu'ils arrêtent de vous contacter, ils doivent s'y conformer, bien qu'ils puissent poursuivre leurs efforts de recouvrement et que vous recevrez toujours une notification des actions en justice telles que les poursuites intentées contre vous.

Vous pouvez vous acquitter de vos dettes

Lorsque la dette est acquittée, vous ne devez plus le montant qui était dû. Seules certaines dettes peuvent être acquittées, y compris les dettes non garanties telles que les cartes de crédit et les factures médicales. La dette non garantie est différente de la dette garantie.

La dette non garantie est une dette sans garantie, alors que la dette garantie a un actif garantissant le prêt. La dette garantie doit généralement être remboursée intégralement à moins que vous ne renonciez à l'actif servant de garantie, Mais il y a des exceptions. Le moment où la dette éligible est acquittée – et les exigences que vous devez remplir – varient selon que vous déposez le chapitre 7 ou le chapitre 13.

Vous pouvez travailler sur l'amélioration du crédit

La faillite peut nuire gravement à votre crédit. Mais cela peut aussi être la première étape vers la réparation de votre crédit. Lorsque les comptes de crédit au maximum et les retards de paiement sont signalés chaque mois parce que vous êtes submergé de dettes, cela nuit à votre pointage de crédit.

La faillite vous donne un nouveau départ. Une fois votre dette acquittée, vous pouvez ouvrir une carte sécurisée et commencer à payer à temps. Au fur et à mesure que vous construisez un historique positif de paiements, votre ancienne faillite et les informations négatives plus anciennes sur votre rapport de crédit importent moins.

Le type de dette que vous avez, et le type de faillite que vous déposez, affectera la façon dont la faillite vous affecte.

Vais-je devoir rembourser toutes mes dettes avec un chapitre 7 ou un chapitre 13 ?

Dans la plupart des cas, vous ne remboursez pas toutes vos dettes lorsque vous déposez une demande pour le chapitre 7 ou le chapitre 13.

Avec le chapitre 7, la plupart des créanciers ne reçoivent de paiement que de votre épargne et du produit de la vente de vos actifs. Le solde restant ne doit pas être remboursé. Avec le chapitre 13, la plupart des créanciers ne reçoivent que l'argent que vous payez dans le cadre de votre plan de remboursement, et le solde restant est déchargé.

Mais toutes les dettes ne peuvent pas être acquittées en cas de faillite, ce qui signifie qu'il ne disparaîtra pas même si vous avez réussi le processus de faillite.

Les dettes que vous ne pouvez pas acquitter comprennent :

• Certains types de dette fiscale, y compris les charges sociales ou la dette fiscale récente de l'IRS pour les impôts sur le revenu impayés
• Dette de prêt étudiant, sauf si vous passez le Brunner tester ou répondre à des critères similaires selon l'endroit où vous vivez.
• Pension alimentaire ou pension alimentaire non payée, à moins que la pension alimentaire ne fasse partie du partage de vos biens lors d'un divorce.
• Dettes contractées en raison d'amendes, pénalités, et la restitution résultant d'un crime, à l'exception des amendes destinées à rembourser le gouvernement plutôt que des amendes destinées à punir.
• Dette contractée en raison de dommages-intérêts pour conduite en état d'ivresse DUI si vous avez causé un accident de conduite en état d'ébriété

Les dettes garanties sont également traitées différemment des dettes non garanties. La dette garantie est une dette pour laquelle il existe une garantie. Les deux exemples les plus courants sont les prêts hypothécaires et les prêts automobiles. Votre maison est la garantie qui garantit votre prêt hypothécaire, et votre voiture sécurise votre prêt auto.

Si vous déposez le chapitre 7, vous devez généralement rembourser ces dettes - ou les réaffirmer et continuer à effectuer des paiements afin de garder la maison, auto, ou d'autres garanties. Lorsque vous réaffirmez la dette, vous promettez de le rembourser. Parfois, vous pouvez obtenir que vos créanciers acceptent un plan de paiement différent ou des conditions de paiement différentes. Mais ces négociations ne sont pas une partie standard du processus de faillite, et le tribunal ne changera pas les conditions de votre prêt.

Si vous déposez le chapitre 13, tu d'habitude devoir rembourser une dette garantie ou la réaffirmer et continuer à effectuer des paiements, tout comme avec le chapitre 7. Cependant, des mesures correctives ou le dépouillement des privilèges pourraient également être des options possibles.

Cramdown

Un resserrement se produit lorsque le solde de votre dette garantie est réduit à la juste valeur marchande de la propriété.

Par exemple, si votre voiture vaut 2 $, 000 mais vous devez 3 $, 000, vous pourriez être admissible à un cramdown. Le solde de votre dette garantie serait réduit à 2 $, 000, et le 1$ restant, 000 seraient considérés comme non garantis. Elle serait alors traitée comme les autres dettes non garanties, comme la dette de carte de crédit, dans votre plan du chapitre 13. Étant donné que vous ne remboursez généralement pas toutes vos dettes non garanties dans votre plan de paiement, une partie du solde de votre prêt automobile serait acquittée.

Les cramdowns sont une option pour les immeubles de placement, mais pas pour une résidence principale. Ils sont également une option pour les voitures que vous possédez depuis au moins 910 jours avant la faillite.

Dépouillement des privilèges

Le dépouillement des privilèges est une option pour les résidences principales, mais seulement si vous avez plus d'un prêt. Vos prêts juniors, qui sont des hypothèques ou des prêts sur valeur domiciliaire autres que votre première hypothèque, pourrait être reclassée en tant que dette non garantie à la suite d'un démembrement de privilège. Cela peut arriver si la maison ne vaut pas plus que la valeur de la première hypothèque.

Si vous devez 250 $, 000 sur une hypothèque principale et la maison vaut 200 $, 000, votre deuxième hypothèque ne serait pas garantie puisque la forclusion ne donnerait pas d'argent au prêteur hypothécaire de deuxième rang. Le privilège pourrait être retiré de la deuxième hypothèque, elle serait donc reclassée en dette non garantie et pourrait être incluse dans votre plan de remboursement du chapitre 13 avec d'autres dettes non garanties.

Comment décider quel type de faillite vous convient

Pour décider si le chapitre 7 ou le chapitre 13 vous convient, examinez d'abord si vous pouvez passer le test des moyens du chapitre 7. Si vous ne pouvez pas, vous n'aurez pas d'autre choix que de déposer le chapitre 13.

Si vous pourriez être admissible au chapitre 7 mais que vous ne voulez pas abandonner votre propriété, vous devrez déterminer si vous disposez des fonds nécessaires pour effectuer des paiements dans le cadre d'un plan de remboursement du chapitre 13.

Si vous êtes intéressé par le démembrement des privilèges ou par un resserrement pour vous aider à garder la propriété sécurisée sans rembourser le prêt en totalité, cela peut aussi valoir la peine d'essayer de déposer le chapitre 13, tant que vous pouvez vous permettre les paiements.

Avant de déclarer l'un ou l'autre type de faillite, assurez-vous de vérifier si vos dettes sont admissibles à une libération et explorez d'autres options pour rembourser vos dettes, comme le règlement des dettes, ce qui pourrait être moins dommageable pour votre crédit. En considérant les avantages et les inconvénients de chaque option et en déterminant ce que chacune pourrait signifier pour votre situation financière, vous serez en bonne position pour prendre une décision éclairée sur la façon de procéder.