Qu'est-ce qu'une prévision glissante ?

Une prévision glissante est un type de modèle financierTypes de modèles financiersLes types de modèles financiers les plus courants incluent :modèle DCF, modèle M&A, modèle LBO, modèle budgétaire. Découvrez les 10 principaux types qui prédisent les performances futures d'une entreprise sur une période continue, sur la base de données historiques. Contrairement aux budgets statiques qui prévoient l'avenir pour une période fixe, par exemple., janvier à décembre, une prévision glissante est régulièrement mise à jour tout au long de l'année pour refléter tout changement.

C'est-à-dire, il repose sur une approche d'ajout/d'abandon des prévisions qui supprime un mois/une période au fur et à mesure qu'il passe et ajoute automatiquement un nouveau mois/une nouvelle période. Cela permet aux entreprises de projeter les performances futures sur la base des chiffres et des délais les plus récents, ce qui offre un avantage lorsque l'on opère dans un environnement commercial fluide et en constante évolution.

Apprenez-en plus dans le cours sur les prévisions de flux de trésorerie de CFI.

Prévisions glissantes par rapport aux budgets statiques

Alors que la plupart des entreprises traditionnelles utilisent des budgets statiques pour évaluer les performances passées, une prévision glissante est utilisée pour essayer de prédire les performances futures. Avec des budgets statiques, le budget reste fixe et ne change pas au fur et à mesure de l'évolution de l'entreprise. Par conséquent, même si revenusRevenus des ventesLe revenu des ventes est le revenu perçu par une entreprise de ses ventes de biens ou de la prestation de services. En comptabilité, les termes « ventes » et dépassent les prévisions budgétaires, le budget statique restera inchangé jusqu'à l'expiration du délai prédéterminé.

Avec des prévisions glissantes, les entreprises établissent un ensemble de périodes après lesquelles mettre à jour les prévisions. Par exemple, si l'entreprise fixe le délai à un mois, le budget est automatiquement mis à jour un mois après la fin de chaque mois. Cela permet aux entreprises d'être plus réactives en adaptant régulièrement leurs budgets pour refléter les tendances et les changements récents du marché.

Étapes de la création de prévisions glissantes

Le processus de création d'une prévision glissante doit être effectué dans un ordre séquentiel pour éviter de manquer certaines étapes. Le processus de création des prévisions est le suivant :

1. Identifiez les objectifs.

L'équipe chargée de créer les prévisions glissantes doit garder l'objectif final à l'esprit lors de la création des projections. Fixer les objectifs implique également d'identifier l'utilisabilité des prévisions et les personnes qui s'appuieront sur les prévisions pour prendre des décisions. Si vous ne fixez pas d'objectifs clairs dès le départ, l'efficacité de la création de prévisions glissantes sera inhibée.

2. Considérez le laps de temps.

Une entreprise doit garder à l'esprit le calendrier des prévisions glissantes pour aider à la planification. Cela implique de décider jusqu'où ira la prévision dans le futur. L'entreprise doit déterminer à l'avance les incréments prévus.

Par exemple, une entreprise peut choisir la période d'incrémentation hebdomadaire, mensuel, ou trimestriel. Si la direction choisit des augmentations mensuelles pendant 12 mois, après l'expiration d'un mois, il sort de la prévision et un mois supplémentaire est ajouté à la fin de la prévision. Cela signifie que l'entreprise prévoit en permanence 12 périodes mensuelles dans le futur, comme le montre la figure 1 ci-dessous.

3. Déterminez le niveau de détail.

La durée de la période de prévision peut déterminer en partie le niveau de détail à inclure dans la prévision. Les prévisions plus longues seront généralement moins détaillées. Aussi, dans une situation où les conséquences d'une mauvaise décision sont potentiellement très importantes, les créateurs des prévisions glissantes devraient consacrer plus de temps et d'efforts pour augmenter la précision des prévisions.

4. Identifiez les contributeurs au processus.

Une entreprise doit identifier les principaux contributeurs au processus de création de prévisions glissantes. Les participants doivent être des personnes objectives, impartial, et perspicace afin d'apporter des contributions significatives au processus. Ils devraient être récompensés lorsque l'entreprise atteint les objectifs fixés et tenus responsables lorsque l'entreprise ne parvient pas à atteindre les performances visées.

5. Identifiez les moteurs de valeur.

Plutôt que de se concentrer sur tous les aspects de l'entreprise, l'entreprise doit identifier les moteurs de valeur les plus susceptibles de contribuer à la réussite. Se concentrer sur trop d'objectifs peut empêcher l'entreprise d'atteindre les objectifs les plus importants pour son succès. Les inducteurs de valeur peuvent être identifiés à partir des réussites passées de l'entreprise et de l'industrie dans laquelle l'entreprise opère.

6. Vérifiez la source des données.

Les données sur lesquelles l'entreprise s'appuie lors de la création des prévisions glissantes doivent être fiables et crédibles pour donner des objectifs objectifs. La direction doit vérifier que la qualité des données est supérieure à la moyenne et que la source des données est digne de confiance.

7. Créez des scénarios et des sensibilités.

Une étape essentielle de la création de prévisions glissantes consiste à évaluer les résultats financiers possibles à l'aide de certaines hypothèses et facteurs. Cela donne à l'entreprise un aperçu des scénarios possibles auxquels elle peut être amenée à s'adapter, selon les pilotes que l'entreprise utilise.

À mesure que de nouvelles informations deviennent disponibles ou que de nouvelles tendances apparaissent, les prévisions peuvent être mises à jour et de nouveaux résultats possibles déterminés. Avoir une connaissance avancée des scénarios ou des résultats possibles ou probables aide la direction de l'entreprise à prendre de meilleures décisions.

8. Mesurer les prévisions réelles et estimées.

Une fois la prévision glissante mise en œuvre, il doit être suivi pour voir s'il existe des écarts entre les performances réelles et les objectifs fixés. S'il y a des écarts, les participants au processus devraient découvrir ce qui a conduit aux écarts et planifier des plans d'action pour remédier à la situation.

Apprenez-en plus dans le cours de modélisation des prévisions glissantes de CFI.

Avantages de l'utilisation d'une prévision glissante

Une entreprise qui utilise des prévisions glissantes par opposition à un budget statique bénéficie des avantages suivants :

1. Amélioration de l'analyse des risques

Les entreprises évoluent dans un environnement en constante évolution, ce qui se traduit par des risques accrus. En utilisant une prévision glissante, une entreprise peut s'adapter en permanence à l'évolution des conditions économiques et industrielles, ce qui permet de réduire le niveau d'exposition au risque. En outre, l'entreprise peut identifier les domaines qui nécessitent plus d'attention et y consacrer plus de temps et de ressources.

2. Précision accrue dans la planification financière

Lors de la préparation des budgets annuels, les grandes entreprises doivent souvent tenir compte d'un certain nombre de variables qui ne cessent de changer d'un jour à l'autre ou d'un mois à l'autre. Par exemple, la mise en œuvre d'une politique gouvernementale qui affecte directement l'entreprise exigera que l'entreprise ajuste ses états financiers pour s'adapter et refléter les changements.

Si l'entreprise repose sur un budget statique, il faudra attendre la prochaine budgétisation. Budgétisation La budgétisation est la mise en œuvre tactique d'un business plan. Pour atteindre les objectifs du plan stratégique d'une entreprise, nous avons besoin d'un certain type de budget qui finance le plan d'affaires et fixe des mesures et des indicateurs de performance. période pour refléter les changements. Cependant, la pratique d'utiliser une prévision glissante permet à une entreprise de réagir plus rapidement à de tels changements de marché.

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