Comment fermer un compte de retraite

Les comptes de retraite sont conçus pour compléter les sources de revenus fédérales telles que la sécurité sociale lorsque vous atteignez l'âge de la retraite. L'Internal Revenue Service considère 59 1/2 ans comme l'âge de la retraite. Vous pouvez clôturer un compte retraite à tout moment, soyez simplement conscient de tout passif fiscal ou pénalité de compte pour le faire. Bien que vous n'ayez besoin d'aucune raison particulière pour fermer un compte de retraite à tout moment, il y a certaines raisons qui vous exempteront de pénalités.

Étape 1

Appelez le dépositaire du compte de retraite ou l'administrateur du régime. Les procédures sont les mêmes pour une IRA, 401k, 403b ou tout autre régime de retraite admissible. Demandez un formulaire de distribution.

Étape 2

Remplissez complètement le formulaire de distribution pour une distribution à « 100 % ». Le dépositaire du régime aura enregistré votre date de naissance et retiendra automatiquement 20 % sur les distributions avant l'âge de 59 ans 1/2, à moins que vous ne précisiez sur le formulaire que vous êtes admissible à une distribution de difficultés, paient des dépenses universitaires ou utilisent jusqu'à 10 $, 000 pour l'achat d'une maison ou les frais de clôture.

Étape 3

Signez le formulaire et soumettez-le au dépositaire à l'adresse indiquée sur le formulaire. Attendez une à deux semaines pour recevoir votre chèque.

Étape 4

Obtenez le 1099-R en janvier de l'année suivant votre distribution. Confirmez que le montant distribué est correct et que la distribution est correctement codée. Les distributions normales prises après 59 ans 1/2 ont le code 7 dans la case 2. Les codes 1 et 2 font référence aux distributions précoces, le premier sans exception connue et le second avec une exception connue (comme les distributions de difficultés pour empêcher la forclusion).

Étape 5

Déclarez le revenu imposable répertorié dans le 1099-R à la ligne 15a du formulaire IRS 1040 lors du dépôt de vos impôts pour comptabiliser correctement le revenu.

Conseil

Si vous n'êtes pas satisfait du retour sur investissement de votre compte de retraite mais que vous n'avez pas besoin de l'argent, envisagez d'effectuer un roulement ou un transfert dans un nouvel IRA qui répond à vos besoins d'investissement. Communiquez avec l'administrateur de votre régime pour savoir si vous êtes admissible à un roulement ou à un transfert.

Avertissement

Consultez un conseiller fiscal avant de fermer un compte de retraite pour bien comprendre quelle part de la distribution sera perdue en impôts.