Travailler moins,

Dans les années 1988 Profiter du rêve américain , Paul Terhorst a écrit sur la retraite à 35 ans. Bien que son objectif était de montrer aux lecteurs le chemin de la retraite anticipée, il a également fait l'éloge de la retraite temporaire - prendre sa retraite jeune avec l'idée que vous pourriez retourner au travail plus tard dans la vie.

Comme je le mentionnais il y a quelques jours dans mon article sur les cinq types de retraite, il existe une autre façon de concilier travail et indépendance financière. Dans Travaillez moins, Vivre plus , Bob Clyatt plaide pour semi -retraite.

Le chemin de la semi-retraite

De plusieurs façons, Travaillez moins, Vivre plus (publié en 2005) se lit comme une mise à jour (et plus détaillée) Profiter du rêve américain . Même le bios de l'auteur semble similaire. Voici comment Clyatt décrit son parcours :

En 2001, après 20 ans de travail soutenu à haute pression, les sept derniers passés à se battre dans les guerres d'Internet, ma femme Wonda et moi l'avons jeté, mis nos costumes en veilleuse, loué une petite maison d'été en Italie, et a commencé notre nouvelle vie en tant que retraités anticipés.

Mais la retraite anticipée n'était pas un paradis pour Clyatt et sa femme. Ils étaient stressés, et leurs amis étaient stressés aussi. Est ce qu'il vraiment avez assez d'argent économisé? Qu'en est-il du marché boursier atone? Il a commencé à remettre en question ses hypothèses :avait-il fait une terrible erreur ?

Finalement, il s'est rendu compte que le pire des cas n'était pas si mauvais. Il a probablement fait avoir de quoi mettre de côté pour soutenir sa retraite anticipée, mais même s'il ne le faisait pas, l'inconvénient était qu'il pourrait avoir à faire un peu de travail. Cette prise de conscience lui a permis d'embrasser l'idée de la semi-retraite.

« Faire un peu de travail engageant offre une transition confortable entre le mode de travail complet et le mode de retraite complète, », écrit Clyatt. « Avec un revenu modeste d'un travail à temps partiel, les semi-retraités précoces n'auront peut-être pas à faire face à la baisse spectaculaire des dépenses et du mode de vie auquel sont si souvent confrontés ceux qui ne vivent que d'épargne ou de retraite.

Voici une explication détaillée du livre:

La semi-retraite - retrouver un juste équilibre entre vie et travail en quittant un emploi à temps plein - offre une issue à la folie du surmenage. En réduisant les dépenses et en adoptant un mode de vie sobre mais plus satisfaisant, moins d'argent sort par la porte.

Puiser de manière judicieuse dans l'épargne accumulée permet d'obtenir un revenu annuel stable. Tout manque à gagner peut être comblé par une somme modeste de travail, fait dans un état d'esprit entièrement nouveau :avec moins de besoin de travailler pour le plus gros salaire possible, vous pouvez trouver un travail peu stressant que vous appréciez vraiment, selon un horaire qui vous laisse le temps de respirer.

Clyatt divise Travaillez moins, Vivre plus en huit chapitres, dont chacun explore une de ses règles pour la semi-retraite :

1. Découvrez pourquoi vous voulez faire cela.
2. Vivez en dessous de vos moyens.
3. Mettez votre investissement en pilote automatique.
4. Prenez 4% pour toujours.
5. Arrêtez de vous soucier des impôts.
6. Faites tout ce que vous voulez, mais fais quelque chose.
7. Ne le souffle pas.
8. Faites que votre vie compte.

Examinons de plus près l'approche de la semi-retraite pour créer un équilibre travail-vie personnelle.

Déterminez pourquoi vous voulez faire cela

La poursuite d'une semi-retraite (et d'une retraite anticipée) nécessite un engagement. Cela demande du temps et de l'énergie. Avant que tu commences, Clyatt dit, vous devriez vous demander pourquoi vous voulez faire cela. ( Faire tu veux faire ça ? Si vous aimez votre carrière et souhaitez continuer à travailler, alors faites-le. N'abandonnez pas une bonne chose !)

Si la semi-retraite vous convient, tu devrais faire deux choses :

• Examinez votre vie actuelle pour déterminer quels aspects ne fonctionnent pas bien. Vous passez trop de temps dans la voiture ? Vous détestez votre quartier ? Souhaitez-vous avoir plus de temps pour vous mettre en forme?
• Inversement, essayez d'imaginer à quoi ressemblerait votre vie idéale. Si vous aviez tout le temps et l'argent du monde, que feriez-vous?

En utilisant la métaphore des « gros rochers », Clyatt dit que la clé d'une semi-retraite réussie est de donner la priorité aux choses importantes tout en permettant aux distractions quotidiennes de passer au bas de votre liste de choses à faire. Voici une vidéo qui illustre cette idée :

Ce concept est vrai pour Tout le monde , que vous souhaitiez ou non prendre une retraite anticipée. Pour mieux gérer votre temps, pour augmenter votre bien-être, vous devriez d'abord vous concentrer sur vos gros rochers.

Si vous décidez que la semi-retraite vous convient, assurez-vous que votre partenaire est à bord. Vous ne voulez pas travailler à contre-courant. Aussi, attention à pratiquer la modération. Trop de gens deviennent obsédés par l'épargne trop rapide. Cela peut conduire à la désillusion et au ressentiment. Au lieu, pratiquer l'équilibre. N'oubliez pas de profiter d'aujourd'hui tout en économisant pour demain.

Vivez en dessous de vos moyens

« Si vous envisagez une semi-retraite, vous devrez dépenser moins que ce que vous gagnez, », écrit Clyatt. Vous devrez vivre en dessous de vos moyens.

Toute personne de moins de 65 ans et sur le chemin de la semi-retraite doit considérer les actifs comme une ressource à planter et à récolter avec soin. Vous pouvez souhaiter un luxe matériel comme une nouvelle voiture ou une résidence secondaire, et vous pouvez même avoir suffisamment d'argent en main pour le payer. Mais parce que vous établissez un plan de dépenses et de budgétisation sûr à long terme, vous devez garder cet argent investi et travailler pour vous, au lieu.

Selon Clyatt, « Vivre en dessous de ses moyens, c'est dépenser moins que ce que l'on gagne, moins que tu ne pourrais, moins que vos pairs. C'est un outil puissant. En termes Devenez riche lentement, il parle du pouvoir du profit personnel - l'écart entre vos revenus et vos dépenses. Plus votre marge bénéficiaire est élevée, plus vite vous pouvez atteindre vos objectifs.

Les conseils en Travaillez moins, Vivre plus est un truc standard, mais ce n'est pas une mauvaise chose. Vous entendez ces recommandations tout le temps parce qu'elles travail :gérer sa carrière pour maximiser ses revenus, réduire les coûts dans la mesure du possible (surtout sur les gros trucs). "N'essayez même pas de suivre les Jones, », écrit Clyatt. Et apprenez à dire "non" - à vos amis, à ta famille, et surtout à vous-même.

Mettez votre investissement en pilote automatique

Que faites-vous de votre profit personnel ? Construisez une énorme réserve de retraite! Clyatt préconise ce qu'il appelle l'investissement rationnel. Voici ses principes de base :

• Allouez vos investissements de manière large. Ne mettez pas tous vos œufs dans le même panier. Pratiquer une diversification intelligente, investir dans une grande variété de classes d'actifs. En d'autres termes, ne vous limitez pas aux actions ou uniquement à l'immobilier. Posséder les deux. Plus des obligations. Plus de l'argent comptant. Etc. Posséder un peu de tout.
• Rééquilibrez votre portefeuille. Ayez une répartition cible de l'actif — la façon dont votre argent est réparti entre vos investissements — et efforcez-vous de la maintenir. Si les actions ont une bonne année et que maintenant votre portefeuille est fortement pondéré dans cette direction, puis vendez des actions et achetez ce qui est maintenant sous-représenté.
• Gardez les frais de gestion bas. A présent, les investisseurs les plus instruits comprennent que les frais peuvent nuire au rendement des placements à long terme . Le principal obstacle à de bons rendements est le comportement des investisseurs. Mais les frais et dépenses sont le deuxième plus gros problème.

« Un semi-retraité, en particulier un plus jeune, ne devrait pas simplement essayer d'atteindre le taux de rendement le plus élevé si cela signifie un niveau de volatilité ou de risque inacceptable, », écrit Clyatt. « Choisissez une combinaison d'actifs pour maintenir un niveau de rendement acceptable au risque le plus faible, ce qui signifie généralement détenir des niveaux d'actions [actions] inférieurs à ceux que préconisent certains autres modèles d'investissement à long terme.

Bien que Clyatt aime l'investissement passif, il fait ne pas recommande de mettre toute votre réserve dans un seul fonds indiciel S&P 500. Il préfère une approche un peu plus compliquée (et nuancée).

Prenez 4% pour toujours

« Retirer de l'argent en toute sécurité de votre portefeuille chaque année est le moteur qui rend la semi-retraite viable, », écrit Clyatt. Il y a deux étapes pour démarrer votre moteur économique :

1. Choisissez un coffre-fort taux à laquelle se retirer.
2. Retirer de l'argent en utilisant un coffre-fort méthode .

Il existe un large éventail de recherches statistiques rigoureuses pour étayer l'idée que il est prudent de retirer environ 4 % de votre portefeuille chaque année pour l'utiliser comme frais de subsistance . Mais ce nombre est un estimation . Ce n'est pas une règle et ce n'est pas une garantie. Si vous saviez combien de temps vous alliez vivre et quel serait le rendement de vos investissements chaque année, il serait facile de trouver un nombre exact. Mais tu ne peux pas savoir ces choses, donc tout ce que vous pouvez faire est d'estimer.

Des études montrent que le retrait d'environ 4 % chaque année vous permettra de conserver intacte la valeur corrigée de l'inflation de votre capital. Bien sûr, si votre objectif est de « mourir sans le sou » – ce que certaines personnes visent à faire – votre taux de dépenses peut être plus élevé. Et si vous êtes un semi-retraité plus âgé, vous pouvez également retirer plus de 4%.

Clyatt dit qu'autrefois, les gens fixent leur taux de retrait le premier jour de leur retraite, puis l'ajustent uniquement en fonction de l'inflation à l'avenir. Donc, si vous aviez 1 $, 000, 000 épargnés lors de votre retraite, vous prendriez 40 $, 000 pour les frais de subsistance la première année, et ajuster ce nombre annuellement pour l'inflation par la suite.

Malheureusement, cette méthode présente un risque élevé d'épuiser un portefeuille si l'économie tourne au vinaigre. Au lieu, Clyatt recommande ce qui suit :

• Chaque année, retirer jusqu'à 4 % de la valeur de votre portefeuille pour les frais de subsistance. « Vous pouvez augmenter le montant à 4,5% avec une sécurité légèrement diminuée, " il écrit.
• Après une mauvaise année boursière, utilisez ce qu'il appelle la règle des 95 % :réduisez vos dépenses à 95 % de l'année précédente. Donc, si vous avez retiré 40 $, 000 pour les frais de subsistance l'année dernière mais le marché boursier s'est effondré, alors prenez 38 $, 000 cette année (95 % de 40 $, 000).

Comment retirez-vous vos 4 % de frais de subsistance de votre portefeuille de placements? Simple. Au lieu de réinvestir les distributions, comme la plupart d'entre nous, demandez que ces fonds soient acheminés vers un compte du marché monétaire. Retirez plus de liquidités lorsque vous rééquilibrez votre portefeuille chaque année. Et si vous avez besoin de plus d'argent, puis vendez certains de vos investissements.

Remplir les blancs

Les quatre premiers chapitres forment l'essentiel du livre. Les quatre derniers chapitres remplissent quelques blancs, couvrant des sujets allant des impôts à la gestion du temps. Voici quelques faits saillants :

• En tant que semi-retraité, vos impôts seront relativement bas. Ajoutez à cela deux autres faits – les impôts américains sont bas par rapport à d'autres pays et ils sont bas par rapport à notre propre histoire – et vous devriez vous reposer l'esprit. Ne vous inquiétez pas autant. Tous les mêmes, Clyatt propose une poignée de stratégies pour minimiser votre fardeau fiscal pendant la retraite.
• Dans Profiter du rêve américain , Paul Terhorst a proposé la règle suivante aux préretraités :« Fais ce que tu veux, mais vous devez faire quelque chose. L'idée est de vivre, ne pas perdre de temps. Clyatt fait écho à ce conseil. Il suggère que vous vous imaginiez comme un enfant de dix-neuf ans allant à l'université. Vous n'avez aucune idée de ce que vous voulez être ou faire, vous vous engagez donc dans l'exploration et la découverte pour découvrir ce que vous aimez. Remplissez votre temps avec des passe-temps significatifs, travail, et expériences. (Comme toujours, Je suggère aux gens de commencer par rédiger un énoncé de mission personnel.)
• Aussi génial que soient la retraite anticipée et la semi-retraite, ils ne sont pas sans inconvénients. Ne laissez pas ces défis vous saboter. Gérer la culpabilité, l'ennui, et la panique de manière constructive. Lâchez votre ego et autorisez-vous à être ordinaire. Honore ton temps, et honorez le temps de votre conjoint ou partenaire.
• Finalement, faites que votre vie compte. "C'est à vous de décider ce que vous ferez de votre vie, », écrit Clyatt. « Les gens qui ont plus de temps pour s'arrêter et parler - ou encore mieux, arrêtez-vous et écoutez – pourrait aider à rendre la vie un peu meilleure pour tout le monde.

Travaillez moins, Vivre plus contient de nombreux exemples de personnes réelles qui ont opté pour une semi-retraite. Ces gens viennent de tous les horizons et ont des motivations diverses pour choisir cette voie. Et la semi-retraite semble différente pour chaque individu. Pour certains, c'est l'occasion de voyager. Pour les autres, c'est une chance de poursuivre une passion (comme l'art). Et pour d'autres, c'est l'occasion de passer plus de temps avec leurs enfants.

Pendant des années, Travaillez moins, Vivre plus a été mon livre de prédilection pour obtenir des informations sur la retraite anticipée. Je donne des exemplaires plusieurs fois par an. Je le recommande lorsque vous répondez à un e-mail. Je m'y réfère moi-même lorsque j'ai des questions.

J'aime ce livre parce qu'il établit un équilibre entre les choses de haut niveau Big Picture (comme vous le trouverez dans Profiter du rêve américain ) et les chiffres de bas niveau (tels que le matériel dans Retraite anticipée extrême ). Ces deux livres sont super, et je les recommande aussi, mais Travaillez moins, Vivre plus semble offrir la meilleure approche globale de la planification de la retraite anticipée.