Qu'est-ce que la couverture contre l'inflation ?

La couverture contre l'inflation est un investissement réalisé dans le but de protéger l'investisseur contre la diminution du pouvoir d'achat de l'argent due à la hausse des prix des biens et servicesProduits et servicesUn produit est un élément tangible qui est mis sur le marché pour l'acquisition, attention, ou la consommation alors qu'un service est un bien immatériel, qui en découle. Les investissements idéaux pour se couvrir contre l'inflation comprennent ceux qui conservent leur valeur pendant l'inflation ou qui augmentent en valeur sur une période de temps spécifiée.

Traditionnellement, les investissements tels que l'or et l'immobilier sont préférés comme une bonne couverture contre l'inflation. Cependant, certains investisseurs préfèrent encore investir en actions dans l'espoir de compenser l'inflation à long terme.

Sommaire

• La couverture contre l'inflation fait référence aux investissements qui protègent les investisseurs de la baisse du pouvoir d'achat de l'argent due à l'inflation.
• Les investissements devraient se maintenir ou augmenter en valeur pendant les cycles inflationnistes.
• Les investisseurs s'engagent dans une couverture contre l'inflation dans le but de protéger la valeur de leurs investissements et de maintenir les coûts d'exploitation à un niveau inférieur.

Pourquoi les entreprises se protègent contre l'inflation

Voici quelques-unes des raisons pour lesquelles les entreprises s'engagent dans une couverture contre l'inflation :

1. Protéger la valeur de leur investissement

La principale raison pour laquelle les entreprises s'engagent dans une couverture contre l'inflation est de protéger leurs investissements contre la perte de valeur pendant les périodes d'inflation. Certains types de placements augmentent en valeur pendant les cycles économiques normaux mais diminuent pendant les cycles inflationnistes après avoir pris en compte les effets de l'inflation.

Par exemple, un investisseur peut acquérir un investissement avec un rendement annuel de 5%. Cependant, à la fin de l'année, lorsque l'investisseur envisage de vendre l'investissement, le taux d'inflation accélère à 6%. Cela signifie que l'investisseur subira une perte de 1%, ce qui est une perte de leur pouvoir d'achat.

Pour éviter les incohérences dans la valeur de leurs investissements, les investisseurs optent pour des investissements stables qui maintiennent ou augmentent en valeur pendant les périodes d'inflation. Par exemple, immobilierImmobilier L'immobilier est un bien immobilier qui se compose de terrains et d'améliorations, qui comprennent des bâtiments, agencements, routes, structure, et les systèmes utilitaires. Les droits de propriété donnent un titre de propriété à la terre, améliorations, et les ressources naturelles telles que les minéraux, les plantes, animaux, l'eau, etc. est considéré comme une bonne couverture contre l'inflation car les revenus locatifs et la valeur marchande des biens immobiliers ont tendance à se maintenir ou à augmenter pendant les périodes d'inflation.

2. Maintenez les coûts d'exploitation bas

Lorsqu'une entreprise prévoit que ses coûts d'exploitation augmenteront pendant les périodes d'inflation, ils peuvent faire des investissements qui les aident à maintenir des coûts d'exploitation bas. D'habitude, l'inflation entraîne une augmentation des coûts de production des biens et services, qui ont tendance à réduire les rendements du portefeuille. Pour faire face à l'inflation, les entreprises peuvent être contraintes d'augmenter les prix de leurs produits, réduire leurs coûts d'exploitation, voire accepter des marges réduites. Marge bénéficiaireEn comptabilité et finance, La marge bénéficiaire est une mesure des bénéfices d'une entreprise par rapport à ses revenus. Les trois principaux indicateurs de marge bénéficiaire.

Par exemple, pendant le gonflage, les approvisionnements en pétrole fluctuent, et les prix augmentent. Ils peuvent augmenter considérablement les coûts d'exploitation des compagnies aériennes. Le pétrole est un coût majeur, et une augmentation des prix du pétrole peut grandement affecter les marges bénéficiaires de ces entreprises.

Les compagnies aériennes peuvent se couvrir contre l'inflation en acquérant des raffineries de pétrole afin de réduire le risque de hausse des prix du carburant. De telle manière, ils produisent du carburéacteur pour leurs avions et leurs jets au lieu de l'acheter auprès de fournisseurs au taux du marché.

Comment se protéger contre l'inflation

Le gouvernement détermine si l'inflation se produira à l'avenir ou non en analysant divers indicateurs économiques. Il peut également déployer des mesures telles que l'indice des prix à la consommation (IPC) Indice des prix à la consommation (IPC) L'indice des prix à la consommation (IPC) est une mesure du niveau global des prix dans une économie. L'IPC consiste en un ensemble de produits couramment achetés, qui mesure les variations des niveaux de prix d'un panier de biens et services de consommation dans un ménage. Lorsque l'inflation se produit, le gouvernement prendra des mesures pour gérer la volatilité des marchés, mais les prix des biens et services continueront d'augmenter.

Les investisseurs peuvent mettre en œuvre les mesures suivantes pour se protéger de la baisse du pouvoir d'achat de l'argent en période d'inflation :

1. Acheter des titres du Trésor protégés contre l'inflation (TIPS)

Les titres du Trésor protégés contre l'inflation (TIPS) sont des obligations garanties par le gouvernement émises par le département américain du Trésor, et ils sont parmi les titres les plus sûrs au monde puisqu'ils sont soutenus par le gouvernement américain. Cela signifie qu'ils sont exempts de risque de défaut Risque de défaut Risque de défaut, également appelée probabilité de défaut, est la probabilité qu'un emprunteur ne rembourse pas intégralement et en temps voulu le principal et les intérêts, , et il n'y a aucun risque que le gouvernement manque à son obligation.

Les TIP comprennent également une composante de protection contre l'inflation. Ils ajustent la valeur du principe en fonction de l'évolution de l'IPC. Bien que les TIPS puissent ne pas générer les rendements les plus élevés, ils sont conçus pour augmenter en valeur à mesure que le taux d'inflation augmente, et peut parfois surperformer les bons du Trésor si l'inflation réapparaît.

Cependant, Les pourboires ne sont pas totalement parfaits car ils peuvent temporairement perdre de la valeur lorsque les taux d'intérêt augmentent. Les TIP sont idéaux pour les investisseurs à la recherche d'une protection contre l'inflation et le défaut de crédit, et les investisseurs inexpérimentés peuvent les acheter par l'intermédiaire d'un fonds commun de placement ou d'un fonds négocié en bourse (FNB).

2. Ajoutez des actions à votre portefeuille

Si l'inflation réapparaît, les investissements en actions bénéficieront d'un avantage tandis que le marché obligataire en souffrira car il rapporte un revenu fixe tout au long. Les actions se couvrent contre l'inflation de deux manières principales, c'est à dire., les actions versent un dividende, et ils grandissent avec le temps. Au fur et à mesure que les entreprises augmentent leurs revenus nets, ils augmentent également les dividendes distribués aux actionnaires, ce qui assure aux investisseurs des flux de trésorerie plus élevés à l'avenir.

Les flux de trésorerie plus élevés augmentent le pouvoir d'achat des investisseurs alors même que le taux d'inflation augmente. Aussi, les actions ont tendance à prendre de la valeur à long terme, et détenir un portefeuille diversifié d'actions peut protéger les investisseurs de la baisse du pouvoir d'achat de l'argent. Par exemple, actions achetées pour environ 1 $, 000 peut maintenant valoir plus de 100 $, 000 dans les 10 à 20 prochaines années.

3. Diversifiez votre portefeuille

Une autre mesure que les investisseurs peuvent prendre pour se protéger contre l'inflation consiste à créer un portefeuille diversifié d'actions du monde entier. Lorsque l'économie américaine connaît une baisse du pouvoir d'achat de la monnaie, d'autres économies comme le Japon, Australie, et la Corée du Sud pourrait connaître des cycles stables qui produisent des rendements positifs pour les investisseurs.

La création d'un portefeuille diversifié d'actions d'autres pays peut protéger les investisseurs de la baisse du pouvoir d'achat de l'argent sur le marché américain.

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