Qu'est-ce qu'un avenant d'assurance DOT ?

L'assurance-vie est un achat important, mais il y a tellement d'options que cela peut aussi être l'un des investissements les plus déroutants que vous fassiez. Un bon agent d'assurance peut vous aider à déterminer le type d'assurance dont vous avez besoin, comme le terme ou la vie entière. En outre, il y a aussi différents cavaliers, ou "suppléments, " que vous pouvez souscrire avec votre couverture d'assurance. Un exemple est l'avenant Terme de l'option de dividende (DOT).

Terme Vs. Toute la vie

Pour comprendre l'avantage d'un cavalier DOT, vous devez comprendre les deux principaux types d'assurance :temporaire ou vie entière. L'assurance temporaire est valide pour la période que vous choisissez, comme 10 ans. Vous paierez la même prime pendant cette période mais devrez la renouveler à l'expiration du terme, souvent à un taux plus élevé. Vous devrez généralement refaire votre examen physique et risquer de voir votre couverture annulée si vous avez développé une maladie grave depuis votre dernière souscription. Avec une assurance vie entière, vous payez la même prime jusqu'à ce que vous résiliez la police ou décédiez. Il ne peut généralement être annulé que pour non-paiement. La vie entière est généralement plus chère, mais la couverture est garantie.

Dividendes

Un avenant DOT est généralement ajouté à l'assurance-vie temporaire et est utilisé pour augmenter le montant des prestations de décès sans augmenter les primes. Un avenant DOT n'est généralement disponible qu'à ajouter à une police qui verse des dividendes aux souscripteurs. Un dividende est une partie de la prime que vous payez qui vous est remboursée. Vous avez plusieurs façons de percevoir le dividende, y compris sous forme de chèque annuel ou de crédit à la prime de votre police.

Cavalier DOT

Une façon de recevoir vos dividendes est d'utiliser un avenant DOT, ce qui est une bonne option pour prolonger vos prestations de décès sans augmentation des primes. Un avenant DOT est utilisé pour convertir progressivement une plus grande partie de votre police d'assurance-vie temporaire en une police d'assurance-vie entière au fil des années. De nombreux assureurs, comme New York Life, combiner un avenant DOT avec des "ajouts payés, " dans lequel les participations sont réinvesties dans la police pour augmenter le montant de la couverture vie entière tout en réduisant automatiquement la valeur de l'avenant DOT. Les " ajouts libérés " ne peuvent pas être annulés. Une fois payés, vous les possédez, même si votre autre couverture expire ou est annulée. Utilisé ensemble, les « ajouts libérés » et l'avenant DOT augmentent progressivement la couverture permanente garantie d'un abonné sans augmenter les primes.

Avenant de la Police provinciale de l'Ontario

Le processus décrit fonctionne généralement lentement, mais vous pouvez accélérer le processus en ajoutant également à votre contrat un avenant Option d'achat de suppléments libérés (OPP), qui augmente activement le montant de la durée de vie convertie en vie entière, conduisant à une couverture plus garantie à un rythme plus rapide. L'option coûte plus cher parce que vous effectuez des paiements supplémentaires au-dessus des primes à un échéancier fixe - comme 100 $ supplémentaires tous les deux ans - mais c'est un bon investissement, en particulier pour les clients plus âgés ou en mauvaise santé. Il aide à établir une couverture d'assurance vie entière plus rapidement tout en maintenant le montant de votre couverture de capital-décès constant.