8 signes qu'un ETF ne vous convient pas

Dans les années récentes, des fonds négociés en bourse, ou ETF, sont devenus une partie commune de nombreux portefeuilles de retraite. Ils fonctionnent un peu comme des fonds communs de placement, mais peuvent être échangés tout au long de la journée et ont souvent des coûts inférieurs. Mais comment savoir si un ETF a du sens pour vous ? Après tout, il y a littéralement des milliers des ETF disponibles, tous avec des caractéristiques et des objectifs uniques.

La plupart des conseillers financiers suggèrent aux investisseurs de simplifier les choses en trouvant des ETF qui suivent les principaux indices de référence, tels que le S&P 500. Ils devraient généralement avoir des frais peu élevés et s'intégrer à d'autres investissements de votre portefeuille, trop.

Voici quelques moyens clés pour déterminer si un FNB ne vous convient pas.

1. Il a des frais élevés

Chaque fois que vous achetez un fonds commun de placement ou un FNB, il est important de noter combien de votre argent va aux gestionnaires de fonds et à d'autres dépenses. Des frais élevés peuvent réduire considérablement vos revenus globaux, et il y a peu de preuves que les ETF avec des frais plus élevés fonctionnent mieux que les moins chers. Il est possible de posséder des ETF très solides avec des ratios de frais de 0,1 % ou moins. Si le ratio des frais de votre FNB est considérablement plus élevé, il est peut-être temps d'investir dans autre chose.

« Tout ce qui dépasse 0,3 %, et ça devient un peu excessif, ", déclare Justin Halverson de Great Waters Financial à Minneapolis.

2. Vous ne le comprenez pas

Alors que les ETF gagnent en popularité, ils ont également augmenté en nombre et en complexité. Cela signifie qu'il existe de nombreux FNB « boutique » avec des philosophies et des objectifs très uniques. Il existe des ETF qui ciblent des industries ou des secteurs de marché très spécifiques. Il y a des ETF qui élaborent des choses impliquant un effet de levier, ou suivre des index obscurs. Pour la plupart des investisseurs, ces ETF sont compliqués et inutiles.

"Vous pouvez obtenir autant de fantaisie que vous le souhaitez, " a déclaré Charlie Harriman, un conseiller financier chez Cloud Investments LLC à Huntsville, Alabama. "Nous conseillons généralement aux investisseurs de s'en tenir aux produits de base et aux choses qu'ils connaissent."

3. C'est trop risqué

Certains des ETF uniques mentionnés ci-dessus sont conçus pour générer des rendements importants dans certains cas, mais il y a un énorme inconvénient si les marchés vont vers le sud. Certains ETF utilisent l'effet de levier pour potentiellement amplifier les rendements de deux ou trois fois un indice sous-jacent - ainsi, ils peuvent amplifier les pertes en période de ralentissement. L'investisseur moyen qui épargne à long terme n'a pas besoin de prendre de risque supplémentaire avec les ETF conçus pour le trading à court terme.

4. C'est trop conservateur

Il est important que vos investissements correspondent à vos objectifs financiers. Cela signifie que si vous êtes un jeune investisseur, vous n'avez probablement pas besoin d'un ETF obligataire, ou un ETF avec des actions à dividendes à faible croissance. Ces types d'ETF peuvent vous aider à éviter une grosse perte lors d'un ralentissement du marché, mais vous ne pourrez jamais amasser le genre de richesse dont vous avez besoin à la retraite à moins de devenir un peu plus agressif.

5. Ses avoirs se chevauchent avec d'autres choses que vous possédez

La diversification est grande, mais parfois vous pouvez aller trop loin. Lorsque vous investissez dans un ETF, vous obtenez une exposition à un large éventail d'actions, et il peut y avoir d'autres ETF avec des avoirs similaires. Par exemple, un ETF qui suit l'ensemble du marché boursier peut détenir une bonne partie des actions Apple, et un ETF axé sur la technologie peut également posséder de nombreuses actions Apple. Il n'est donc pas forcément logique de posséder les deux. Assurez-vous de vérifier la liste des participations pour chaque ETF que vous détenez afin d'éviter la redondance dans votre portefeuille.

6. Vous ne pouvez pas l'échanger gratuitement

De nombreuses sociétés de courtage à escompte permettent aux titulaires de comptes de négocier certains FNB sans payer de commission. Par exemple, Fidelity permet des transactions sans frais pour tous les FNB proposés par iShares. En supprimant cette commission, vous pourriez économiser jusqu'à 7 $ sur chaque achat d'actions, ce qui représente beaucoup d'argent si vous faites des achats fréquents. Ceci est particulièrement avantageux pour les jeunes investisseurs qui préfèrent investir petit à petit plutôt qu'une grosse somme.

Si vous cherchez un ETF à acheter mais qu'il n'est pas disponible sans payer une commission, envisagez de passer à un ETF similaire. Si votre courtier n'offre pas de transactions sans commission sur les ETF, c'est peut-être une bonne excuse pour changer de courtier.

7. Il ne suit pas très bien un indice

De nombreux ETF sont conçus pour répliquer un indice de référence spécifique, comme le S&P 500 ou le Russell 2000. S'ils font ce qu'ils sont censés faire, vos rendements seront étroitement alignés sur la performance de ces indices. Mais certains ETF le font mieux que d'autres. Il est facile de trouver "l'erreur de suivi d'un ETF, " qui mesure la différence entre les performances d'un ETF et l'indice de référence qu'il est censé suivre. La plupart des ETF auront une erreur de suivi inférieure à un dixième de pour cent.

"Si vous voyez une erreur de suivi élevée, cela pourrait fonctionner à l'avantage d'un investisseur, mais cela peut aussi être à leur détriment, " dit Halverson.

8. Ce n'est pas très échangé

La seule façon de vendre un ETF est s'il y a un acheteur. De même, vous ne pouvez pas acheter une action si personne ne vend. Avec la plupart des ETF, il est facile d'acheter et de vendre car il y a un grand volume de transactions, ce qui signifie qu'il y a beaucoup d'acheteurs et de vendeurs. Et quand il y a un volume élevé, il y a rarement un grand écart entre le prix "bid" et le prix "demande". Mais que se passe-t-il si un ETF a un faible volume de transactions ?

Halverson a déclaré que cela pourrait signifier que les prix demandés et offerts sont très éloignés, et il peut être difficile de conclure une vente au prix que vous souhaitez. La plupart des investisseurs, il a dit, trouvera plus facile et mieux financièrement de négocier des ETF qui sont plus couramment négociés.