Moyenne des coûts en dollars

Il existe deux écoles de pensée prédominantes sur le marché boursier. Les points de vue de ces écoles de pensée sont quelque peu contradictoires.

Il existe une école de pensée qui conseille aux investisseurs de rester à l'écart des investissements boursiers, car ils sont intrinsèquement volatils. Vous verrez souvent des gens qui croient en cette école de pensée préconiser que les gens restent à l'écart des marchés boursiers en raison de la volatilité inhérente au marché.

La deuxième école de pensée, d'autre part, encourage les gens à investir en bourse. C'est parce qu'ils se concentrent sur les rendements et déclarent que, à long terme, il n'y a pas d'autre classe d'investissement qui a donné autant de rendements que les marchés boursiers.

Le résultat final est que les investisseurs sont souvent tiraillés entre investir en bourse ou rester à l'écart de la volatilité. C'est alors qu'une méthode appelée « moyennage des coûts en dollars » a été créée pour concilier les deux approches. Cette approche aide à réduire la volatilité du marché boursier tout en aidant les investisseurs à profiter des avantages de rendements maximaux.

Dans cet article, nous examinerons de plus près ce qu'est la moyenne des coûts en dollars et quels sont certains des avantages qui sont associés à la moyenne des coûts en dollars.

Qu'est-ce que la moyenne des coûts en dollars ?

La moyenne des coûts en dollars est une stratégie d'investissement qui a été créée afin de réduire la volatilité des marchés boursiers. L'idée derrière la moyenne des coûts en dollars est très simple. En réalité, c'est si simple que cela ne ressemble pas à une stratégie sophistiquée, c'est pourquoi de nombreux investisseurs doutent que cela fonctionne. Cependant, au cours des années, il s'est avéré efficace.

L'idée derrière la moyenne des coûts en dollars est que la volatilité du marché boursier existe parce que les gens essaient de chronométrer le marché. Cela signifie qu'ils essaient de rechercher un seul point d'entrée pour un investissement. La recherche de ce point d'entrée parfait les amène souvent à prendre beaucoup de mauvaises décisions. Parfois, ils achètent lorsque le marché est très élevé. D'autres fois, ils n'achètent pas assez quand le marché est bas.

La moyenne des coûts en dollars vise à supprimer la composante émotionnelle de l'investissement et à la remplacer par une composante mécanique . D'où, un investisseur qui suit une moyenne des coûts en dollars n'est pas censé tenir compte des détails externes. Ils doivent investir aveuglément une somme d'argent donnée à une date donnée chaque mois quelles que soient les circonstances du marché !

Nous pouvons comprendre cela à l'aide d'un exemple. Disons qu'un investisseur est censé investir 1000 $ au début de chaque mois en bourse. Il est important de comprendre que la date de l'investissement, ainsi que le montant, doit être constant. Si ces variables changent, alors la personne ne suit pas la moyenne des coûts en dollars. Les raisons pour lesquelles cette approche d'investissement fonctionne sont décrites ci-dessous :

Pourquoi la moyenne des coûts en dollars fonctionne-t-elle ?

• La discipline: La raison la plus importante du succès de cette approche d'investissement est qu'elle a construit la discipline. La plupart des gens n'investissent pas avec succès parce qu'ils n'investissent pas du tout. La moyenne des coûts en dollars garantit qu'une personne est tenue d'investir exactement la même somme d'argent chaque mois. Il a été observé que les personnes bénéficiant de plans de moyenne d'achat finissent par investir beaucoup plus d'argent que celles qui ne participent pas à de tels plans.

• Ajustement automatique : Le plan d'étalement du coût en dollars comporte un mécanisme de réglementation intégré. Le montant à investir étant le même chaque mois, alors le nombre d'unités achetées varie uniquement en fonction du prix. Par conséquent, quand le prix monte, automatiquement, le nombre d'unités achetées diminue. À la fois, quand le prix baisse, le nombre d'unités achetées devient automatiquement plus. Grâce à cette stratégie, les investisseurs n'ont pas à se soucier du timing du marché. En suivant la stratégie simple, ils éliminent deux décisions importantes, c'est à dire., quand investir et combien investir.

• Diversification du temps : La caractéristique la plus importante de la moyenne des coûts en dollars est qu'elle offre une diversification temporelle aux investisseurs. Au lieu d'investir tout leur argent dans une somme forfaitaire à un moment donné, l'investisseur place son argent à plusieurs endroits différents. Les bulles de marché n'existent que pour de courtes périodes. Le risque auquel un investisseur est confronté est qu'il pourrait acheter dans ces bulles. Cependant, lorsque la moyenne du coût en dollars est suivie, les achats sont étalés sur de longues périodes. Cela élimine pratiquement la possibilité d'acheter à un prix très élevé.

• Diversification des actions : Les personnes qui suivent une moyenne des coûts en dollars n'investissent souvent pas leur argent dans des actions individuelles. Au lieu, ils prennent pour cela la couverture de fonds communs de placement à faible coût. D'où, la stratégie de la moyenne des coûts en dollars réduit également son exposition à un seul titre. Cela renforce également la diversification et réduit la possibilité de faire des investissements risqués.

• Réduit les réponses émotionnelles : Plus important encore, le plan de coût moyen en dollars empêche l'investisseur de prendre des décisions émotionnelles. Les investisseurs sur ce plan ne sont plus motivés par la cupidité et la peur, ce qui amène les investisseurs à prendre des décisions irrationnelles et à perdre leur argent. Au lieu, ils sont guidés par un système éprouvé d'investissements qui répartit les risques et garantit pratiquement le succès à long terme.

La technique de la moyenne des coûts en dollars a été popularisée pour la première fois par l'auteur et planificateur financier David Chilton dans son célèbre livre, « Le barbier riche. » Depuis qu'il a formé la base de nombreux plans financiers, de nos jours, l'approche est si populaire qu'il existe des outils appelés « plans d'investissement systématiques » qui ont été créés en gardant à l'esprit le principe de la moyenne des coûts en dollars.