Marquez ceci:Un guide étape par étape pour choisir les investissements 401 (k)

Ce n'est un secret pour personne que les options de fonds 401(k) sont notoirement opaques. Alors que les fonds à date cible sont pratiques pour les investisseurs, ils s'accompagnent souvent de frais plus élevés que les véhicules d'investissement alternatifs, ont des rendements très variables, et ne conviennent pas à de nombreux épargnants pour la retraite. Simplifions les choses, et passez en revue une stratégie à faible stress pour construire un portefeuille solide de deux à trois fonds pour votre 401 (k).

Les inconvénients des fonds à date cible

Conçu pour ajuster progressivement la composition de vos placements à mesure que vous approchez de l'âge de la retraite, les fonds à date cible ont explosé en popularité depuis leur désignation comme solutions de placement par défaut qualifiées par le Régime de protection des retraites de 2006. Les avantages des fonds à date cible sont qu'ils sont faciles à sélectionner (96 % des plans Vanguard en font l'option d'investissement par défaut), ils se rééquilibrent automatiquement, et ils offrent une diversification appropriée des investissements. (Voir aussi :Ce que vous devez savoir sur la façon la plus simple d'épargner pour la retraite)

Cependant, toute cette commodité a un prix élevé. Un examen 2015 de plus de 1, 700 fonds à date cible de FutureAdvisor ont déterminé que leur ratio de dépenses moyen (les frais annuels facturés aux actionnaires pour couvrir les dépenses d'exploitation) était relativement élevé de 1,02 %, ce qui signifie que vous paieriez 51 $ chaque année pour chaque tranche de 5 $, 000 dans votre solde. En supposant un retour sur investissement moyen de 7 % par an, vous manqueriez 4 $ de plus, 998 en épargne retraite sur 30 ans.

En plus des frais élevés, les rendements de certains fonds à échéance couvrent à peine leurs ratios de dépenses annuelles élevés. Le même avis de 1, 700 fonds à date cible ont souligné que les rendements annuels moyens sur cinq ans les plus faibles étaient de 2,9 %. (Les rendements sont exprimés nets des ratios de dépenses.) À compter de septembre 2017, 2,9 pour cent n'est pas beaucoup plus élevé que le taux d'un CD de cinq ans dans une coopérative de crédit.

Voici une meilleure alternative aux fonds à date cible.

Votre guide pour choisir vos options de placement 401(k)

Dans sa lettre de 2013 aux actionnaires de Berkshire Hathaway, Warren Buffett (alias L'Oracle d'Omaha) a proposé une stratégie d'investissement qui « serait supérieure à celles atteintes par la plupart des investisseurs qui emploient des gestionnaires à frais élevés ». Buffett a recommandé de placer 90 % de ses investissements dans un fonds indiciel S&P 500 à très faible coût, et les 10 % restants en obligations d'État à court terme. C'est le même conseil qu'il a inscrit dans son testament. (Voir aussi :Les 5 meilleurs morceaux de sagesse financière de Warren Buffett)

De plus en plus de plans 401(k) proposent des fonds indiciels à gestion passive qui suivent un indice de référence, comme le S&P 500. Et pour cause :le Vanguard 500 Index Investor Shares Fund [Nasdaq :VFINX] a un ratio de dépenses annuel de 0,14 %, juste des frais annuels de 7 $ pour un solde de 5 $, 000. C'est 44 $ d'économies annuelles lorsque vous le comparez à un fonds à date cible avec un ratio de dépenses annuelles de 1,02 pour cent.

Vous craignez que cette approche ne vous offre pas une diversification suffisante ? Détrompez-vous :un fonds indiciel qui suit le S&P 500 investit dans 500 sociétés à grande capitalisation. C'est aussi diversifié que possible. (Voir aussi :Combien trop de diversité d'investissement peut vous coûter)

Utilisons les conseils de Buffett pour construire le portefeuille de votre plan 401(k).

Étape 1 :Vérifiez votre plan pour un fonds indiciel d'actions américaines

Il y a de fortes chances que votre plan 401(k) propose un fonds indiciel S&P 500 à faible coût. Buffett recommande personnellement un fonds indiciel S&P 500 Vanguard. Vanguard est une société de gestion d'investissement connue pour avoir des frais très bas par rapport à ses concurrents, notamment sur ses fonds indiciels. En 2016, près de 60 % des plans Vanguard proposaient un indice de base vous donnant accès à des fonds indiciels largement diversifiés pour les actions américaines. En vérité, vous pouvez faire aussi bien avec d'autres fonds indiciels qui suivent le S&P 500, tels que le Fidelity 500 Index Investor [Nasdaq :FUSEX] et le Northern Stock Index [Nasdaq :NOSIX].

Dans l'éventualité, que vous n'avez pas accès à un fonds indiciel à faible coût qui suit le S&P 500 via votre lieu de travail 401(k), vous avez deux éléments d'action. D'abord, voyez si votre plan propose un autre fonds indiciel à grande capitalisation (un qui investit dans de grandes sociétés américaines sur la base d'un indice boursier). Ce type de fonds investit normalement au moins 80 pour cent de ses actifs dans des titres de son indice de référence, tels que le Fidelity Large Cap Stock Fund [Nasdaq :FLCSX] et le Vanguard U.S. Growth Fund [Nasdaq :VWUSX]. Seconde, contactez l'administrateur de votre régime et demandez l'ajout d'un fonds indiciel S&P 500 à faible coût.

Étape 2 :Vérifiez votre plan pour un fonds d'obligations à court terme de qualité investissement

Tout comme il existe des fonds indiciels pour investir en actions, il existe également des fonds indiciels pour investir dans des obligations. Par exemple, il y a le Vanguard Short-Term Investment-Grade Fund [Nasdaq :VSFTX], qui a un ratio de dépenses annuel de 0,20 pour cent, ou 10 $ de frais pour un solde de 5 $, 000.

Vous n'avez pas accès à un tel fonds ? Recherchez un fonds à faible coût qui vous offre le plus d'exposition aux titres de haute et moyenne qualité, obligations de qualité investment grade avec des échéances à court terme, y compris les obligations d'entreprises, prêts à la consommation mutualisés, et les obligations du gouvernement américain. Pourquoi des échéances à court terme ? Les obligations à court terme ont tendance à présenter un faible risque et de faibles rendements, en veillant à ce qu'une partie de votre pécule reste stable à tout moment - quelque chose dont vous profiterez vraiment pendant toute récession.

Puis, demandez à l'administrateur de votre régime d'ajouter un fonds indiciel à faible coût pour les obligations canadiennes.

Étape 3 :Allouer 90 % au fonds indiciel d'actions et 10 % au fonds indiciel d'obligations

Vous êtes maintenant prêt à rééquilibrer votre portefeuille. En utilisant votre portail en ligne, recherchez une option qui dit « échanger des fonds » ou « transférer de l'argent entre les fonds » pour transférer votre pécule de vos investissements existants dans le fonds indiciel d'actions et le fonds indiciel d'obligations. (Remarque :Selon les règles de votre plan, y compris les règles d'acquisition, vous ne pourrez peut-être pas déplacer 100 % de votre solde avant une certaine date. Dans ce cas, déplacez tout ce que vous pouvez et le reste une fois qu'il devient éligible.)

Échangez l'intégralité de votre solde 401(k) et allouez 90 % de ce montant au fonds indiciel d'actions et 10 % au fonds indiciel d'obligations. Confirmez votre transaction.

Étape 4 :Ajustez vos cotisations futures

Pour que les contributions futures aillent au bon endroit, ajustez la composition de vos placements de chèques de paie de sorte que 90 % des retenues soient versées au fonds indiciel d'actions et 10 % au fonds indiciel d'obligations.

Si votre 401(k) propose une fonction de rééquilibrage automatique, optez-vous pour que votre portefeuille se réajuste automatiquement au 90/10 sans que vous ayez à bouger le petit doigt. Si votre 401(k) n'offre pas cette fonctionnalité, prévoyez de rééquilibrer manuellement votre compte une fois par an.

Étape 5 :Revoir l'allocation 90/10 aux changements de vie importants

Mariage. Naissance de votre premier enfant. Achat de votre première maison. Pouvoir commencer à faire des contributions de rattrapage. Atteindre l'âge de 59 1/2. Ces jalons et d'autres plus critiques dans votre vie peuvent vous obliger à ajuster votre allocation 90/10. À mesure que vous approchez de l'âge de la retraite, vous devriez progressivement passer d'une stratégie de croissance (sélection de fonds qui présentent des signes de croissance supérieure à la moyenne) à une stratégie de revenu (choix de fonds qui fournissent un flux de revenu régulier) afin de détenir moins d'actions et plus d'obligations. La beauté d'un fonds à date cible est qu'il fait tout cela pour vous automatiquement à mesure que vous vieillissez. Sans un, vous devrez vous tenir au courant de ce rééquilibrage occasionnel.

La ligne de fond

L'une des principales raisons pour lesquelles votre 401(k) fonctionnera mieux est que vous minimisez les frais. Si vous deviez allouer 90 % d'un montant de 5 $, 000 401(k) dans le Vanguard 500 Index Investor Shares Fund [Nasdaq :VFINX] et 10 % dans le Vanguard Short-Term Investment-Grade Fund [Nasdaq :VSFTX], vous ne paieriez que 7,30 $ en frais annuels. C'est 43,70 $ d'économies annuelles par rapport à la totalité des 5 $, 000 dans un fonds à date cible avec un ratio de dépenses annuelles de 1,02 pour cent. Cela ne ressemble pas à une grande quantité d'économies, mais aggravé au fil des ans, il peut ajouter jusqu'à des milliers de dollars de plus dans votre fonds de retraite.