Comment comparer les cours des actions

Comparer les cours des actions est un bon moyen de déterminer si une action donnée a une bonne valeur par rapport à d'autres actions de son secteur, ou simplement pour examiner les actions dont le prix est supérieur ou inférieur à un seuil donné. Il est facile de comparer les cours des actions sur Internet, et de nombreux outils sont disponibles pour filtrer les stocks selon vos propres critères. L'utilisation de l'analyse fondamentale pour comparer les cours des actions est l'approche traditionnelle de l'investissement à long terme, tout en utilisant l'analyse technique pour quantifier les mouvements du cours des actions peut être une excellente approche à court terme.

Étape 1

Analyser le ratio cours/bénéfice d'une entreprise. La méthode la plus traditionnelle pour déterminer si une action est correctement évaluée consiste à analyser ce rapport entre son prix et le bénéfice annuel par action de l'entreprise. Le ratio P/E est au cœur de l'analyse fondamentale.

Par exemple, si XYZ a gagné 8,50 $ par action l'année dernière et que l'action se négocie à 125 $ par action, l'action a un ratio P/E d'environ 15 pour 1. En d'autres termes, l'action se négocie à 15 fois les bénéfices annuels. Généralement, plus le ratio P/E est faible, meilleure est la valeur de l'action. Les sociétés de premier ordre plus anciennes se négocient généralement à huit à 12 fois les bénéfices, tandis que les entreprises technologiques de haut vol peuvent se négocier à 30 à 40 fois les bénéfices ou plus. Une entreprise peut même perdre de l'argent et négocier à un prix élevé.

Étape 2

Comparez le cours d'une action à d'autres sociétés du même secteur. Il va de soi que deux ou plusieurs sociétés cotées en bourse dans la même entreprise devraient être à peu près similaires en termes de cours des actions, mais c'est rarement le cas. En analysant l'ensemble d'un secteur d'activité (compagnies aériennes, bancaire, construction, etc.), vous avez une idée des actions les plus performantes dans ce secteur particulier. La comparaison des cours des actions côte à côte révèle souvent quelles entreprises sont les mieux placées pour croître dans ce secteur. Google Finance offre une excellente couverture sectorielle.

Étape 3

Analysez les plus grands gagnants et perdants. La plupart des systèmes de cotation d'actions vous donneront accès aux plus grands changements de prix et de pourcentage de la journée. Les actions qui ont gagné ou perdu le plus grand montant ou pourcentage en dollars constituent une analyse intéressante et des investissements potentiels. Les actions qui ont perdu une grande partie de leur valeur un jour pourraient devoir rebondir le lendemain. De même, en étudiant les actions qui ont beaucoup gagné un jour donné, vous pourrez peut-être identifier d'autres actions sur le point de faire un mouvement similaire.

Avertissement

Rappelez-vous toujours qu'il y a un risque à acheter des actions, et il n'y a aucune garantie qu'une action fonctionnera comme vous le pensez.