Définition des dépôts à long terme

Il existe de nombreuses formes d'argent détenues sur des comptes bancaires, y compris le contrôle et l'épargne, comptes du marché monétaire et certificats de dépôt. Alors que les trois premiers sont très liquides, ce qui signifie qu'il y a peu d'exigences sur le moment où l'argent peut être retiré, Les CD ont un terme spécifique. Les dépôts dont la durée est supérieure à un an sont considérés comme à long terme.

Longueurs des termes du CD

Les banques proposent de nombreux types de certificats de dépôt aux clients, dont l'échéance varie généralement de trois mois à cinq ans. Pendant la durée du CD, la banque paie au déposant un taux d'intérêt fixe, généralement mensuelle ou trimestrielle. À la fin du terme (la date d'échéance), la banque rembourse le principal du client ou le renouvelle dans un nouveau CD.

Pourquoi les clients aiment les dépôts à long terme

Les clients choisissent des dépôts à long terme d'un ou plusieurs ans afin d'obtenir un meilleur taux d'intérêt. Généralement, plus l'argent est bloqué longtemps, meilleur est le taux d'intérêt que la banque doit payer pour avoir le privilège de détenir cet argent. Lorsque les taux d'intérêt sont bas, les dépôts à court terme ne rapportent parfois presque rien, surtout lorsque l'inflation est prise en considération. Ainsi, les clients qui n'ont pas besoin de l'argent dans le présent peuvent accepter de le bloquer pour une longue période en échange d'un meilleur rendement.

Pourquoi les banques aiment les dépôts à long terme

Les dépôts sont la principale source de financement d'une banque. Ils prêtent les dépôts aux clients sous forme de prêts hypothécaires, marges de crédit et autres types de prêts. La réglementation bancaire établit le montant des prêts que les banques peuvent avoir par rapport aux dépôts. Les banques gagnent leur argent grâce à l'écart entre ce qu'il leur en coûte pour payer les déposants et les intérêts qu'elles perçoivent sur les prêts. Les dépôts à long terme offrent une source de financement stable pour les banques, tandis que l'argent des dépôts à court terme et des comptes chèques est trop liquide pour être utilisé comme source de crédit.

Inconvénients des dépôts à long terme

Les clients se voient imposer des pénalités s'ils retirent de l'argent des CD avant la fin du terme. Ainsi, les dépôts à long terme donnent aux clients moins de flexibilité financière. Aussi, si l'inflation s'échauffe pendant la durée du CD, le pouvoir d'achat de l'argent bloqué est sapé. Les dépôts à long terme des banques présentent également des inconvénients. Ils doivent payer un taux d'intérêt plus élevé que sur les dépôts à court terme, et si les taux d'intérêt baissent pendant la durée, ils sont obligés de payer des taux supérieurs à ceux du marché.

Alternatives aux dépôts à long terme

Lorsque les taux d'intérêt sont bas et que des risques d'inflation sont visibles, même les dépôts à long terme peuvent ne pas rapporter suffisamment d'intérêts pour qu'ils en valent la peine pour un client. Dans ce cas, les clients peuvent envisager de prendre des risques supplémentaires en échange d'un meilleur rendement avec des actifs tels que des rentes, obligations du Trésor à long terme ou actions versant des dividendes. Les banques qui ont besoin des dépôts pour pouvoir prêter pourraient être contraintes d'augmenter les taux sur les dépôts à long terme pour garder leurs clients.