Qu'est-ce qu'un indicateur de marché ?

Un indicateur de marché est un outil quantitatif utilisé par les traders pour interpréter des données financières afin de prévoir les mouvements du marché boursier.

Sommaire

• Un indicateur de marché est un outil quantitatif utilisé par les traders pour interpréter des données financières afin de prévoir les mouvements du marché boursier.
• Les indicateurs de marché sont considérés comme un sous-ensemble d'indicateurs techniques.
• Des exemples courants d'indicateurs de marché comprennent l'étendue du marché, Sentiment du marché, sur le volume d'équilibre, et moyennes mobiles.

Indicateurs de marché vs indicateurs techniques

Les indicateurs de marché sont considérés comme un sous-ensemble d'indicateurs techniques, mais les deux partagent des différences fondamentales. Les indicateurs de marché sont calculés de la même manière que les indicateurs techniques, qui consiste à appliquer des formules statistiques à un ensemble de points de données afin de dériver des ratios ou des formules.

Un indicateur de marché peut utiliser des données rassemblées à partir de plusieurs titres. Titres de négoce Les titres de négoce sont des titres achetés par une entreprise dans le but de réaliser un profit à court terme. Les titres sont émis au sein du secteur d'activité de la société, négociés sur un marché donné ou une partie d'un indice. Les indicateurs techniques apparaissent généralement au bas d'un graphique de prix d'indice, alors que les indicateurs de marché sont généralement tracés sur des tableaux et des graphiques séparés.

Indicateurs de marché – Types

Il existe plusieurs types d'indicateurs de marché. Les indicateurs courants sont les suivants :

1. Étendue du marché

Les indicateurs d'ampleur du marché comparent les données de plusieurs actions qui montrent un mouvement de prix similaire. Il permet aux traders de déterminer où se dirige la tendance dans un proche avenir. Le nombre d'entreprises qui atteignent de nouveaux sommets sera comparé au nombre d'actions qui atteignent de nouveaux creux au cours d'une période de négociation donnée.

L'étendue du marché est utile pour les traders de tendance qui cherchent principalement à tirer profit des paris sur les tendances des mouvements de prix sur le marché. Les tendances sont considérées comme relativement sans risque si les indicateurs utilisés sont précis, et le risque est correctement pris en compte. Cependant, les tendances ne tiennent pas compte de la psychologie du trading, ce qui peut provoquer des mouvements de prix inattendus sur le marché.

Par exemple, la ligne d'avance-déclinLigne d'avance-déclinLa ligne d'avance-déclin (ADL) est un indicateur technique qui trace la différence entre le nombre d'actions en progression et les actions en baisse sur un quotidien est un ratio qui considère le nombre d'actions en progression positive dans un indice comme par opposition aux actions qui progressent négativement.

L'indicateur est utile car il intègre le poids de la capitalisation boursière d'une entreprise donnée tout en calculant la trajectoire des mouvements de prix, au lieu de simplement considérer les mouvements de prix des actions de la plus grande entreprise de cet indice. Les exemples courants incluent $NYAD et $NAAD.

2. Sentiment du marché

Les indicateurs de sentiment du marché servent à comparer le prix d'un titre avec son volume d'échanges. Il est fait afin de déterminer si, sur le marché global, les investisseurs sont haussiers ou baissiers sur l'ensemble du marché.

Par exemple, le ratio put-call calcule le nombre d'options d'achat par rapport au nombre d'options de vente achetées sur une durée donnée.

3. Moyennes mobiles

Les moyennes mobiles sont utiles pour filtrer les points de données non pertinents dans la mesure où elles « lissent » les données de prix disponibles. C'est parce qu'une moyenne mobileMoving Average Une moyenne mobile est un indicateur technique que les analystes de marché et les investisseurs peuvent utiliser pour déterminer la direction d'une tendance. Il résume les points de données est exprimé sous la forme d'une seule ligne fluide qui représente le prix moyen d'un titre donné sur une période.

La période choisie est à la discrétion du commerçant, en fonction de leurs priorités. Par exemple, les investisseurs et les suiveurs de tendances à long terme considéreront normalement un délai de 50, 100, ou 200 jours. Les traders à court terme peuvent envisager une période d'une semaine.

La moyenne mobile peut indiquer plusieurs propriétés dans la trajectoire d'un titre donné. L'angle de la pente peut exposer la ligne de tendance. Une moyenne mobile horizontale montre que le prix du titre varie tandis qu'une moyenne mobile à pente positive montre que le prix est susceptible d'augmenter.

Il est important de noter que les moyennes mobiles ne prédisent pas les mouvements de prix, mais montrez simplement les mouvements de prix réels qui se sont déjà produits. Les exemples incluent $NYA50, $NYA200, $NAA50, et 200 $ NAA.

4. Volume d'équilibre (OBV)

Le volume des échanges est un indicateur de marché important, et le volume de bilan rassemble de nombreuses données liées au volume en une seule ligne fluide. OBV ne prédit pas les mouvements de prix mais confirme les tendances. Un OBV en hausse montre que le prix du titre augmente tandis qu'un OBV négatif accompagne des mouvements de prix négatifs.

Si l'OBV et le prix évoluent dans des directions opposées, le mouvement des prix est susceptible de changer de direction. Un OBV en hausse accompagné d'un prix en baisse montre que le prix pourrait bientôt commencer à augmenter. Un prix en baisse accompagné d'un OBV qui stagne signifie que le prix approche d'un plancher.

Apprendre encore plus

CFI est le fournisseur officiel de la page du programme Capital Markets &Securities Analyst (CMSA)® - CMSAInscrivez-vous au programme CMSA® de CFI et devenez un analyste certifié Capital Markets &Securities. Faites progresser votre carrière grâce à nos programmes et cours de certification. programme de certification, conçu pour transformer n'importe qui en un analyste financier de classe mondiale. Pour continuer à apprendre et à développer vos connaissances en analyse financière, nous vous recommandons vivement les ressources supplémentaires ci-dessous :

• Capitalisation boursièreCapitalisation boursièreLa capitalisation boursière (capitalisation boursière) est la valeur marchande la plus récente des actions en circulation d'une entreprise. La capitalisation boursière est égale au cours actuel de l'action multiplié par le nombre d'actions en circulation. La communauté des investisseurs utilise souvent la valeur de la capitalisation boursière pour classer les entreprises
• Méthodes de prévisionMéthodes de prévisionTop Méthodes de prévision. Dans cet article, nous expliquerons quatre types de méthodes de prévision des revenus que les analystes financiers utilisent pour prédire les revenus futurs.
• Haussier et baissierBullish et BearishLes professionnels de la finance d'entreprise se réfèrent régulièrement aux marchés comme étant haussiers et baissiers sur la base de mouvements de prix positifs ou négatifs. Un marché baissier est généralement considéré comme existant lorsqu'il y a eu une baisse des prix de 20 % ou plus par rapport au sommet, et un marché haussier est considéré comme une reprise de 20 % par rapport au creux du marché.
• Volume d'échangeVolume d'échangeVolume d'échange, également connu sous le nom de volume de négociation, fait référence à la quantité d'actions ou de contrats qui appartiennent à un titre donné négociés quotidiennement